深圳市新国都技术股份有限公司关于非公开发行股票方案论证.PDF

深圳市新国都技术股份有限公司 关于非公开发行股票方案论证分析报告 根据中国证券监督管理委员会颁布的《创业板上市公司证券发行管理暂行办 法》规定，深圳市新国都技术股份有限公司（以下简称“新国都”或“公司”），编 制了2015 年非公开发行股票方案的论证分析报告。 一、本次非公开发行的背景与目的 （一）本次非公开发行的背景 1、公司终端核心业务的市场规模广阔 （1）支付体系规模平稳高效增长 宏观经济稳定、技术快速发展以及消费能力提升三大要素成为支付产业发 展的主要动力。2014 年，银行卡刷卡业务继续保持快速增长，传统金融POS 机 为主的电子支付受理终端设备市场仍然保持持续快速增长。根据中国人民银行 每季度发布的《支付体系运行总体情况》显示，截至2014 年第四季度，银行卡 发卡量稳步增长，累计发行49.36 亿张，渗透率实现47.71% ，环比增长4.55% ， 增速较上季度加快 1.15 个百分点；受理环境不断改善，银行卡跨行支付系统联 网商户达到1,203.4 万户，联网POS 机具 1,593.5 万台，同比分别增加439.9 万 户、530.3 万台；银行卡交易量持续增长，银行卡消费业务增长显著。 从总体经济数据来看，支付体系平稳高效运行，支付业务量持续增长，银 行卡交易规模保持稳步增长态势。支付体系是公司主营业务的基础保障，公司 对基础业务保持资金投入，有力保障公司主营业务稳定。 2 ）海外支付市场容量可期 （ 近年中国金融正在逐步地“走出去”，各大机构逐鹿海外支付市场。目前 中国银联境外受理网络已延伸到148 个国家和地区，在超过30 个国家和地区发 行了银联卡。截至2014 年第三季度末，境外累计发行银联卡超过 3,300 万张， 1 累计商户数超过1,300 万。除了传统支付机构银联外，阿里、腾讯等公司也通过 线上渠道积极布局海外市场。根据国际商报统计，截至2014 年10 月中旬，支付 宝在海外拥有超过 1,700 万用户，具备 14 种货币的结算能力，在海外连接了 2,000 多家商户。同时海淘成为跨界电商业务的重要组成部分，预计 2016 年中 国跨境电商进出口额将增长至6.5 万亿元，年增速超30% 。 近年来包括银联国际在内的各家支付机构，在境外拓展受理商户的过程 中，更加注重涵盖更多日用消费类型的商户，以更好地满足游客的用卡需求。 比如在新加坡等东南亚地区，银联卡的使用范围正逐步从观光旅游类商户扩大 到超市、加油站等，许多出租车也接受银联卡付款，在韩国、法国、意大利等 国家推出了利用支付宝进行海外退税的业务。同时伴随移动互联网的发展，越 来越多的银行和支付机构借移动平台拓展移动业务，各家支付机构重点布局在 线支付。 公司积极拓展海外市场，海外市场目前主要是欧美品牌在欧美地区占据较 强优势，部分亚洲品牌在东南亚地区、非洲、中东、南美洲占据着较明显的优 势。根据麦肯锡的报告预测，全球支付行业预计到2018 年将达到2.3 万亿美元 的市场规模，而占全球支付收入比重最高的亚太地区将继续成为增长引擎，公 司在2014 年海外实现收入大幅增长，证明了包括新兴市场、东盟地区、“一路 一带”经济圈国家的海外市场仍具有广阔的市场空间，推动海外拓展战略不仅 可行且非常重要。 2 、电子支付、大数据等市场空间巨大 （1）电子支付市场规模快速增长 支付结算是所有交易活动的核心，随着互联网兴起导致传统商业模式的变 化，电子支付产品和服务行业迅猛发展。根据央行《支付体系运行总体情况》报 告数据，2014 年全国共发生电子支付业务333.33 亿笔，金额 1,404.65 万亿元， 同比分别增长 29.28% 和 30.65% 。其中，网上支付业务 285.75 亿笔，金额 1,376.01 万亿元，同比分别增长20.70%和29.72% ；移动支付业务45.24 亿笔，金 额22.58 万亿元，同比分别增长170.25%和134.23%。 2 电子支付给整个体系都带来了巨大的变革与挑战，公司力求转变以往处理 数据和获取盈利的方式，用更加开放和更多维度的眼光来对待电子支付行业和 移动互联网产业，并全面融入