中国互联网指数基金：聚焦海外中概股，分享互联网发展红利.docxVIP

目录 交银中证海外中国互联网指数基金概况 4 基金的基本信息 4 基金经理概况 5 基金净值公布时间和QDII 额度信息 5 交银中证海外中国互联网指数基金投资价值分析 7 跟踪中国互联网公司相关的指数 7 跟踪标的指数的编制和历史表现 9 跟踪标的指数的行业分布和权重股 11 跟踪标的指数的估值水平 13 基金对指数的跟踪情况 14 基金的业绩表现分析 15 风险提示 16 图表目录 图表 1： 交银中证海外中国互联网指数证券投资基金的基本信息 4 图表 2： 基金经理在管产品信息 5 图表 3： 基金管理人二季度海外重仓股 QDII 额度消耗情况 6 图表 4： 基金管理人的 QDII 额度和非港股 QDII 申购状态的相关信息 7 图表 5： 中国互联网指数和中国互联网 50 指数前十大成分股权重对比（2020 年 7 月） 8 图表 6： 主要成分股最近 1 年的股价表现对比 8 图表 7： 中证海外中国互联网指数的基本信息 9 图表 8： 中国互联网指数与纳斯达克、恒生指数走势对比 10 图表 9： 中国互联网指数与纳斯达克、恒生指数年度收益率对比 11 图表 10： 中国互联网指数成分股上市交易所权重分布 11 图表 11： 中国互联网指数成分股行业权重分布 12 图表 12： 中国互联网指数前十大权重股（2020 年 7 月） 12 图表 13： 中国互联网指数成分股累计权重 13 图表 14： 中证海外中国互联网指数的 PS 估值走势变化 13 图表 15： 交银中证海外中国互联网指数基金与标的指数对比 14 图表 16： 交银中证海外中国互联网指数基金的跟踪误差 14 图表 17： 2015.5.27-2020.7.30 区间业绩指标与主要指数对比 15 图表 18： 2015 年以来年度收益率表现对比（截至 2020.7.30） 15 图表 19： 持有不同时间获得的平均收益率对比 16 交银中证海外中国互联网指数基金概况 基金的基本信息 交银中证海外中国互联网指数基金，是国内首只跟踪海外中概股的指数基金。该基金成立于 2015 年 5 月 27 日，是交银施罗德基金旗下的一只 QDII 指数基金，投资者可以通过场外和场内申购，成立至今一直由蔡铮担任基金经理，截至 2020 年 6 月 30 日基金的规模为 19.4 亿。基金的投资目标为紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差的最小化；力争控制日均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.5%，年跟踪误差不超过 5%。该基金的标的指数为中证海外中国互联网指数，该基金投资于中证海外中国互联网指数成份股、备选成份股、中证海外中国互联网指数相关的公募基金的比例不低于基金资产的 90%。 图表1： 交银中证海外中国互联网指数证券投资基金的基本信息 基金名称 交银施罗德中证海外中国互联网指数型证券投资基金 基金简称 交银中证海外中国互联网指数 基金代码 164906.OF 场内简称 中国互联 场内代码 164906.SZ 成立时间 2015/5/27 基金类型 QDII 基金 基金经理 蔡铮 跟踪指数 中证海外中国互联网指数 跟踪指数代码 H11136.CSI 业绩基准 中证海外中国互联网指数收益率*95+银行活期存款存款利率（税后）*5? 投资目标 紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度与跟踪误差最小化 投资范围 以中证海外中国互联网指数成份股、备选成份股、与中证海外中国互联网指数 相关的公募基金（包括上市交易型基金）为主要投资对象 投资策略 采用完全复制标的指数的方法跟踪标的指数，即按照中证海外中国互联网指数中的成份股组成及其权重构建股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重 的变动进行相应调整。 风险收益特征 本基金是一只股票型基金，其预期风险与预期收益高于混合型基金、债券型基 金和货币市场基金，属于承担较高风险、预期收益较高的证券投资基金品种 申购赎回规则 T 日申请，T+2 日确认，T+3 日查询确认情况 费率结构 管理费 1.20? 托管费 0.25? 申购费 申购金额 申购费率 50 万以下 1.20 50 万-100 万 0.80? 100 万-200 万 0.60? 200 万-500 万 0.40? 500 万及以上 每笔 1000 元 赎回费 持有期限 赎回费率 7 日以内 1.50? 7 日-1 年 0.50? 1 年-2 年 0.20? 2 年以上 0.00? 资料来源： Wind 资讯， 基金经理概况 交银中证海外中国互联网指数基金的基金经理为蔡铮先生，复旦大学电子工程硕士毕业。蔡铮先生 2007 年 7 月起在瑞士银行香港分行工作，2009 年加入交