我国场景消费金融的反思与改进：从长租公寓平台“租金贷”风险案例切入.pdfVIP

2022 年7月 新疆大学学报（哲学社会科学版） July,2022 第50 卷第4期 Journal of Xinjiang University(Philosophy and Social Sciences) Vol.50,No.4 【经济学研究】 我国场景消费金融的反思与改进： 从长租公寓平台“租金贷”风险案例切入* 程 雪 军1，2 （1.同济大学 法学院，上海 200092；2.中国社会科学院 金融研究所，北京 100710） 摘 要：金融科技是一把“双刃剑”，它一方面通过融合消费金融与场景进而促进场景消费金融发展，另一方面 给场景消费金融的稳健发展带来了风险挑战。文章从长租公寓平台“租金贷”的风险案例切入，然后采用产业 链研究方法，从上游消费供给方、下游消费需求方以及中游消费金融服务方的视角具体分析场景消费金融风 险。最后，基于全产业链完善视角，对我国场景消费金融的发展提出改进路径：建立健全信用体系，防范消费需 求方的信用违约风险；维护市场公平竞争秩序，防范消费供给方的平台垄断风险；逐步推进对消费金融服务方 信息侵害风险防范机制的建设。 关键词：场景消费金融；产业链风险；长租公寓平台；租金贷；平台垄断 DOI：10.13568/j.cnki.issn 1000-2820.2022.04.001 中图分类号：F832.1；D912.28 文献标识码：A 文章编号：1000-2820 （2022 ）04-0001-06 资），它给消费需求方提供了场景选择和便捷，给 一、问题之缘起 消费供给方降低运营与风控成本，给消费金融服 金融科技促使消费金融功能嵌入各类消费场 务方拓展了场景方向与市场，从而促使各类消费 景从理论变为现实，形成了技术与需求驱动型的 场景迅速扩张。综述，场景消费金融是指各类消 场景消费金融。然而，何谓场景消费金融？目前 费金融机构基于不同消费需求方的消费需求，采 并没有统一的定义。有些学者认为通过互联网技 用综合型渠道（线上、线下与O O ），通过金融科技 2 术嵌入消费金融场景，有利于打造新模式与助力 方式将消费金融业务嵌入到支付、融资等不同消 ① 经济发展。 有些学者认为它是新常态下的普惠 费场景的创新型金融业态。 ② 金融，有利于获取客户并降低金融风险。 随着消 在众多的消费金融场景中，包括但不限于租 费金融向体系化与场景化层面拓展，消费金融与 房、装修、教育、医疗、保险等，租房场景因其房屋 消费场景的结合将不断丰富场景消费金融的体 依托、租房用途及其稳定客户等属性，被市场主体 系，驱动它朝全流程消费场景（“衣食住用行”等） 视为最佳的消费场景之一。不过，诸多长租公寓 ③ 平台（比如蛋壳公寓）过度地强调消费金融创新， 做横向扩展和纵向挖掘。 根据消费金融是否具 有场景属性，可将其分为无场景消费金融与场景 而忽视了消费金融风险，背离了促进消费场景等 消费金融，后者是通过消费金融资金运用于消费 实体经济发展的初衷，它们非持牌地发展“租金 ④ 贷”，其本质上是通过平台与技术监管套利，发展 场景并满足消费者需求的新型金融形态。 从场 景消费金融的发展实践看，它主要具有三类渠道