中国汽车线束行业现状分析.doc

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中国汽车线束行业现状分析

内容概况：我国作为全球最大的汽车生产与消费市场，汽车线束销量庞大，已成为全球汽车线束规模增长的主要拉动力。近几年，我国汽车产销量不断回暖，拉动汽车线束需求持续增加，市场规模不断扩容，2022年我国汽车线束市场规模增长至850.7亿元，增幅超14%。与传统乘用车相比较，新能源汽车线束价值更高。低档传统燃油乘用车单车汽车线束价值为2500元左右，中高档传统燃油乘用车单车价值为3500-4500元，而新能源汽车单车汽车线束价值为5000元左右。新能源汽车渗透率的不断提升，拉动汽车线束量价齐升。此外汽车智能化发展趋势也将为汽车线束产业发展带来新增量。在智能化发展趋势下，车辆搭载的电子元器件数量明显增长，作为各个零部件之间电源、信号的传输媒介，线束需求也将相应增加。随着车辆智能化程度不断提升，对数据传输能力与时效性要求更为严格，催生了大量的高速连接器需求，高速线束需求也将不断提升。

关键词：汽车线束市场规模、汽车线束发展背景、汽车产销量

一、汽车线束为汽车的“中枢神经系统”，其性能对汽车的安全性影响较大

汽车线束是汽车电路的网络主体，主要用于连接汽车的蓄电池、分电盒、执行器、控制器、传感器等部件，为整车电器电子部件提供电能、信号传输，并为控制回路提供基础连接，使之实现所有的电器功能，汽车线束被成为汽车的“中枢神经系统”。汽车线束按照电压等级可分为高压线束和低压线束，高压线束电压在300V及以上，主要用于新能源车辆的驱动电力传输；低压线束电压在60V以下，一般车用电压为12V，主要用于整车信号的传递。按照用途可分为发动机线束、仪表线束、照明线束、空调线束以及辅助电器线束等。按功能不同分为普通导线、双绞线和屏蔽线等。

汽车线束是由铜材冲制而成的接触件端子（连接器）与电线电缆压接后，塑压绝缘体或外加金属壳体等，以线束捆扎形成连接电路的组件。汽车线束作为劳动密集型产业，人工成本占总生产成本的12%-17%左右，原材料占比70-80%。

上游原材料大致可分为线缆、包裹材料以及连接器（端子）三类，包括导线、端子、接插件及护套等，其重量组成75%-80%是汽车线缆。因此线束厂对线缆的采购较为严格，形成了较为封闭的供应体系。目前汽车线缆的制造商主要包括线束公司旗下的线缆厂商、独立专门生产线缆的公司两类。矢崎、住电、古河等日系线束厂商与安波福、莱尼等欧美系线束厂商在原材料线缆方面，大多采取“自产+外购”模式；而沪光、金亭等国内线束厂商则主要以外购模式为主。中游为汽车线束供应商，包括以德国莱尼集团、安波福有限公司等为主的国外厂商与沪光股份、上海金亭等为首的国内厂商，目前国内供应商虽数量较多，但规模大都较小。下游则为各大车企，在产业链中拥有较强的话语权与议价能力，对汽车线束等汽车零部件具有严格考核，认证周期长。

原材料中，铜材为汽车线束最主要成分，其价格走势将对汽车线束价格影响较大，铜材属于大宗商品，市场供应充足，但价格容易受到经济周期、市场需求、汇率等因素的影响，出现较大波动。2020年以来，国内铜现货价格呈波动式上涨，2019年年初，铜(1#)国内现货价格为4.7万元/吨，2022年上半年该价格跃升至7.0万元/吨以上，至年底价格为6.6万元/吨，2023年铜(1#)国内现货价格始终维持在6.7万元/吨以上。铜价的上涨导致汽车线束生产成本也随之增加。

二、产业迎来新发展机遇，汽车电动化、智能化发展趋势激活汽车线束增量市场

汽车线束终端应用为汽车行业，汽车行业的发展状况与汽车线束行业密切相关，汽车线束产品属于定制型产品，不同整车厂商及其不同车型均有着不同的设计方案和质量标准。单车中线束重50-70kg，为仅次于底盘与发动机的第三重部件。OICA数据显示：2022年全球汽车产量为8502万辆，同比增长6%，全球汽车销量为8163万辆，同比小幅下降1.37%。MarketsandMarkets数据显示：2021年全球汽车线束市场规模为470亿美元，预计到2026年年复合增长率将达4.1%，市场规模将超574亿美元。汽车线束在车架、空气制动泵、悬架系统等底盘系统中应用量增加，2021年底盘线束市场规模占比超25%。

21世纪以来，随着中国加入WTO，我国经济迅速崛起，人均可支配收入不断增加，带动汽车产业快速发展，我国汽车产销量已连续多年位居全球首位。2018-2020年期间，我国汽车产销量虽受经济步入下行周期、中美贸易等多重不利因素影响，呈下滑的态势，但2021年在新能源汽车产业全面发力下，我国汽车产销量恢复增长态势，2022年发展继续向好，全年实现产销量2702.1万辆、2686.4万辆，同比增速分别为3.4%和2.1%。2023年1-5月，在车企降价促销、国家促销费政策持续发力下，我国汽车产销量整体实现较大增幅，产销分别