证券市场基础知识第六章证券市场运行.ppt

1．为政府、金融机构和企业提供筹集资金的渠道是( )的基本功能。[2010年5月真 题] A．同业拆借市场 B．回购协议市场 c．证券流通市场 D．证券发行市场 【答案】D 1．股票发行市场的主要参与者包括( )。[2010年5月真题] A．证券投资者 B．证券中介机构 c．证券业协会 D．证券发行人 【答案】ABD 2．上市公司通过发行证券筹集基金的行为属于( )。[2010年3月真题] A．间接融资 B．直接融资 c．一级融资 D．二级融资 【答案】B 3．我国《证券法》规定，上市公司发行证券，可以( )。[2010年5月真题] A．向特定对象非公开发行 B．向特定对象公开发行 c．向不特定对象公开发行 D．向不特定对象非公开发行 【答案】Ac （四）证券发行制度 1.注册制 (公开管理原则） 2.核准制（实质管理原则） 3.我国的证券发行制度 发行申请需由保荐人推荐和辅导，由发行审核委员会审核，中国证监会核准。 (1)证券发行核准制 (2)证券发行上市保荐制度 (3)发行审核委员会制度 3．证券发行注册制实行( )管理原则。[2010年5月真题] A．公开 B．公平 C．公正 D．实质 【答案】A 1．我国证券发行核准制实行实质管理原则，即证券发行人不仅要以真实状况的充分公开为 条件，而且必须符合证券监管机构制定的若干适合于发行的实质条件。( )[2010年 3月真题] 【答案】A 5．我国《上市公司证券发行管理办法》规定，上市公司非公开发行股票，发行对象均属于原 前十名股东的，可以由上市公司( )。[2010年5月真题] A．代销 B．包销 c．注销 D．自销 【答案】D 2_根据《证券法》，向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币3000万元的，应当由承 销团承销。( )[2010年5月真题] 【答案】B （二）股票发行条件 1.首次公开发行股票的条件：几个数字，尤其财务指标要求 2.首次公开发行股票并在创业板上市的条件 3.上市公司公开发行证券的条件 注意数字 《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》为创业板发行人设置了两项定量业绩 指标，其中第一项指标是( )。[2010年5月真题] A．最近2年连续盈利，最近2年净利润累计不小于1000万元，且持续增长 B．最近2年连续盈利，最近2年净利润累计不小于2000万元，且持续增长 C．最近3年连续盈利，最近3年净利润累计不小于2000万元，且持续增长 D．最近3年连续盈利，最近3年净利润累计不少于3000万元，且持续增长 【答案】A 关于首次公开发行股票的发行人的财务指标，下列叙述有误的是( )。 A．最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元，净利润以扣除非 经常性损益后较低者为计算依据 B．最近1期末无形资产(扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后)占净资产的比例 不高于20％ c．最近1期末不存在未弥补亏损 D．发行前股本总额不少于人民币5000万元 【答案】D 多项 首次公开发行股票并在创业板上市的条件是( )。 A．发行人应当具备一定的盈利能力、规模和存续时间 B．发行人应当具有一定的独立性 C．发行人应当主营业务突出 ， D．对发行人公司治理提出从严要求 【答案】ACD 22．上市公司公开发行证券条件的一般规定包括( )。 A．上市公司的盈利能力具有可持续性 B．上市公司的财务状况良好 C．上市公司最近48个月内财务会计文件无虚假记载、不存在重大违法行为 D．上市公司不存在严重损害投资者的合法权益和社会公共利益的违规行为 【答案】ABD 多项 根据新股发行询价制度的规定，通过初步询价确定( )区间。 A．发行价格 B．市盈率 c．市净率 D．招标价格 【答案】AB 一、证券交易所 （一）证券交易所的定义、特征与职能1.证券交易所的定义 证券交易所是为证券的集中交易提供场所和设施，有 组织和监督证券交易，实行自律性管理的法人。 2.证券交易所的特征①有固定的交易场所和交易时间；②交易者：具备会员资格的证券经营机构，经纪制，③对象限于合乎一定标准的上市证券；④公开竞价；⑤集中了供求双方⑥实行“三公”原则，严格管理。 下列不属于证券交易所特征的是（? ）。 　　A.有固定的交易所