论化解我国商业银行不良贷款的法律思考.pdf

日 论化解我国商业银行不良贷款的法律思考 摘 要 金融改革特别是商业银行的改革是近年来我国经济改革的重点。如今我国上 市银行已经有 14 家，市值占比上海和深圳两市市值约一半左右，截至 2007 年 末，工商银行、建设银行和中国银行市值分居世界第一、二、三位。商业银行 的经营管理与整个国民经济的关联度越来越紧密。同时，随着外资法人银行在 中国的落户，国内商业银行正面临着外资银行越来越大的冲击。 然而，长期以来我国商业银行特别是国有商业银行存在大量不良贷款，这些 不良贷款增加了上市银行的拨备、造成了无效或者低效的资本金使用，这将成 为其在上市后与外资银行进行竞争的重大障碍，比如在 2007 年引起证券市场广 泛关注的深圳发展银行资本充足率问题。亚洲金融风暴、美国的次贷危机提醒 我们应时刻关注本国的金融安全，如何化解商业银行的不良贷款成为我国银行 业必须解决的重大问题，同时也是保证我国金融体系安全的重大课题。 不良贷款并没有准确定义，但通常是指出现清偿困难的贷款，对其的划分多 沿用时间和质量的双重标准。在 1998 年以前，我国采取一逾两呆分类法，但由 于此种分类缺乏风险预警性、缺乏对借款人的监督和约束，不利于风险的防范， 从 2002 年 1 月 1 日起，我国开始全面正式推行贷款五级分类方法，以加强 对不良资产的动态、全面管理。在不良贷款的处理上，通过整体部署，到目前 为止大致经历了三个阶段并取得了一定成效，但截止 2007 年末，我国商业银行 不良贷款规模和不良贷款率仍高位运行。同时，受制于国际经济形势及国内复 杂经济局面，2008 年实行的从紧货币政策将可能会导致银行不良资产规模和不 良资产率进一步扩大，分析和探讨我国商业银行不良贷款的制度和法律上的解 决方案成为必须。 为探讨不良贷款的化解机制，必须了解其成因。总体上看，我国商业银行巨 额的不良贷款积累到今天是国民经济深层次矛盾表面化的综合反映。主要包括： 不当的政府行为导致不良贷款的产生，比如宏观体制对不良贷款的影响（计划 1 论化解我国商业银行不良贷款的法律思考 经济体制下资金实行供给制，无风险约束的影响导致不良贷款的增加；新旧体 制转轨过程中银行替财政还账，导致国有大中型企业不良贷款的增加；传统财 政体制下不重视呆账的冲销导致坏账的累积等）、政府政策及变动对不良贷款的 影响（拨改贷的投资政策变动的影响、政策性贷款的影响、不合理产业政策使 部分贷款投向失误）等；借款企业经验状况欠佳、信用观念淡薄等对导致不良 贷款的产生；银行自身因素对不良贷款的影响（银行信贷资金财政化导致的不 良、银行的经营管理存在弊端，责任约束不力、银行经营受国际金融环境影响 较大等）；法律制度对不良贷款的影响（外部行政干预法律等宏观环境制约银行 有关法律的实施力度、抵押担保缺乏信贷保障力度且抵押资产的流动性差、缺 乏信用立法等）。总体来看，不当的政府行为、借款企业的不诚信、银行自身制 度的不完善、相关法律制度的不健全的综合作用是促使不良贷款形成的基础性 原因。 不良贷款作为一种正常的经济现象，对其处置是有客观规律可循的。从各国 处置银行不良资产正反两方面的例子来看：应尽早着手处置银行不良资产，比 如银行不良资产超过总资产的 15%时就必须进行资产重组的金融共识；应成立 专门机构处置银行业不良资产，政府、银行和作为专门机构的第三方的参与是 必须的；银行不良资产处置资金应当多元化，但政府资金应为主导；在银行不 良资产重组过程中，立法支持，政策配套和制度创新非常重要。这些经验和启 示对我国不良贷款的化解具有重要借鉴意义。 在前述结论基础上，结合中国经济发展的具体实际，我国商业银行不良 贷款化解在制度上应主要围绕以下方面展开： 1、依靠政府融资和政策支持 从各国的实践来看，解决银行不良资产最为彻底且最为有效的方法就是政府 融资。采用政府融资的方式来解决我国商业银行的不良资产不仅符合情理，而 且也具有现实可操作性，比如采取发行特别国债的方法。 2