第一学期证券投资学期末考试试题(A)参考答案1.doc

2007-2008第一学期证券投资学期末考试试题（A）参考答案 一、填空题（ 1′× 10 = 10′）′ 凭证债券 公司证券 附息债券 信用债券、担保债券 契约型投资基金、公司型投资基金 证券发行市场（一级、初级）、证券交易市场（二级、流通） 中国证券监督管理委员会 二、选择题（ 1′× 10 = 10′） 1.C 2.C 3.B 4.B 5.B 6D 7.A 8.B 9.C 10.B 三、名词解释（ 4′× 5 = 20′） 1.有价证券:具有一定的票面金额，用以证明证券持有人有权按期取得一定收入的所有权和债券凭证。 2.优先股：股份有限公司发行的，在分配公司收益和剩余资产清偿方面比普通股股票优先的股票。 3.开放式基金：基金的资本总额和发行份数不是固定不变得，而是根据市场的供求关系随时发行或赎回的投资基金。 4.股价指数：金融机构编制的，对股票市场上有代表性的公司发行的股票价格进行平均计算和动态对比所得出的数值。反映股票价格涨跌。 5.证券上市：将证券在证券交易所登记注册，使证券有权在交易所挂牌交易。 四、简答题（ 5′× 4 = 20′） 1.股票的特征 期限的永久性 1分 责任的有限性 1分 决策的参与性 1分 投资的风险性 1分 交易的流通性 1分 2.开放式基金与封闭式基金的区别 期限不同 1分 价格决定不同 1分 投资策略不同 1分 规模可变不同 1分 交易方式不同 1分 3.证券市场的参与者 证券市场主体：投资者、发行者 2分 证券市场中介 1分 自律性组织 1分 证券监管机构 1分 4.技术分析的定义和假设 技术分析是对市场过去和现在的市场行为为分析对象，运用数学、逻辑学方法探索典型规律，据以预测证券市场未来变动趋势 2分 市场价格包括一切信息 1分 价格沿趋势移动 1分 历史会重演 1分 五、计算题（ 5′× 3 = 15′） 1. 2分 = 8.5+4*0.2 2分 1+0.1+0.2 = 7.15 该股票第二天的理论除权价为7.5 1分 2. 2分 = 151.7 = 12*150+7*100+12*120+13*80 2分 8*150+5*100+10*120+ 9*80 = 137.57 股价指数上涨51.7个点 1分 3. P=M(1+r)n / (1+R)m 2分 =1000(1+0.08)3/(1+0.06)2 2分 =1121.14 1分 六、画图题（ 5′× 2 = 10′） 1.根据以下价格画出K线图 2.根据股票价格变化情况画出并标明压力线、支撑线和趋势线。 每线1分 七、论述题（ 15′× 1 = 15′） 证券市场价格的主要影响因素 要点：宏观因素 宏观经济因素 2分 政治因素 1分 法律因素 1分 军事因素