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第一章 1、芝加哥期货交易所（CBOT）：最早的期货交易所、最早推出利率期货合约、最早推出期权合约、全球最大的农产品交易所、中长期利率期货 芝加哥商业交易所（CME）：全球最大的期货交易所、最大的外汇交易所、短期利率期货 伦敦金属交易所（LME）：最大的金属期货交易所 美国堪萨斯期货交易所（KCBT）：最早推出股指为交易对象的期货合约 2、标准化合约、保证金制度、对冲机制和统一结算标志着现代期货市场的确立。 3、期货品种的发展：商品期货（农产品期货-金属期货-能源期货）到金融期货（外汇期货-利率期货-股指期货） 4、小麦、玉米、燕麦、大米属于谷物期货 5、衍生品市场分为：远期、期货、期权、互换，其中期货和期权主要是场内交易，远期和互换合约主要是场外交易。 6、期货市场的功能：价格发现和规避风险功能 7、中国期货市场清理，第一次剩15家交易所，第二次由15家减为3家，分别是大连、上海、郑州 8、2006年5月18日，中国期货保证金监控中心成立，由3家期货交易所出资兴办，属非营利性公司法人制 9、2006年9月8日，中国金融期货交易所在上海成立，由3家期货交易所、上海证券交易所、深圳证券交易所共同发起成立。 10、表格：P4 期货交易与现货交易区别 P6 现货交易与远期交易区别 11、期货交易所对档案等保存期限不少于20年（P100） 交易所会员对结算数据应至少保存2年（P109） 第二章： 1、期货市场的组织结构：期货交易所、结算机构、期货公司和投资者，其中期货交易所自身不直接或间接参与期货交易，不参与期货价格的形成，也不拥有合约标的商品，只为期货交易提供设施和服务。 2、期货交易所6职能：提供设施服务、制定业务规则、设计安排合约上市、监督期货交易、监控市场风险、发布市场信息 3、交易所分为会员制和公司制。权力机构是全体会员组成的会员大会，实行自律性管理的非营利性的会员制法人。机构设置有会员大会、理事会、委员会和业务管理部门。 会员大会：指定、修改章程及业务规则 更换高级管理人员 审议批准财务预算和决算方案 决定期货交易所的合并与终止 理事会：是会员大会的常设机构 召集召开会员大会 监督会员大会决议的实施 拟定、审议一些方案，以提交会员大会通过（选择题中见“**提交会员大会”即选择） 决定专门委员会的设置、会员的接纳和处罚 审定风险准备金的使用和管理、总经理的年度工作计划 专业委员会：会员资格审查委员会（负责入会申请审查） 交易规则委员会（起草交易规则） 交易行为管理委员会（监督会员的市场交易行为） 合约规范委员会（对合约修改提出意见） 新品种委员会（创新品种开发） 业务委员会（监督所有与交易活动有关的问题） 仲裁委员会（解决会员之间、会员非会员之间的纠纷） 总经理： 组织实施会员大会的决议 主持日常工作 拟定一些方案 聘任和解聘工作人员 决定员工工作和奖惩 公司制是以赢利为目的，下设股东大会、董事会、监事会及经理机构 股东大会：最高权力机构 修改公司章程 决定公司的经营方针和投资计划 审议批准年度财务预算方案和决算方案 决议注册资本的增减 董事会：公司制交易所的常设机构 召集召开股东大会 执行股东大会决议 决定公司的经营计划和投资方案 聘任或解聘公司经理 根据经理提名，聘任或解聘副总经理和财务负责人 经理：主持日常工作 组织实施董事会决议 组织实施年度计划和方案 拟定一些事项 制定公司的具体规章 监事会：由股东代表和适当比例的公司职工代表组成 会员制与公司制的区别：三权分配和盈利性的不同、实际运行不同（4点）P37 4、已实施公司制交易所：欧洲期货交易所、芝加哥期货交易所、芝加哥商业交易所、新加坡交易所、香港交易所。我国3家商品交易所是会员制，中国金融期货交易所是公司制，4家均具有结算职能。 4、结算机构的职能：结算期货交易盈亏、担保交易履行、控制市场风险。 5、结算机构的组织方式：某交易所内部