汽车金融服务概述(新).ppt

二、汽车金融服务的主要特点 (1)汽车金融服务的业务范围及盈利模式决定其更加适合于由专业化的公司经营。 领域非常广泛——售前、售中和售后整个过程，需要专业化的服务。如产品咨询、签订购买新车或旧车合同、办理登记手续、零部件供应、维修保养、保修、索赔、新车抵押、旧车处理等，银行由于不易熟悉这些业务，做起来有一定的难度。 汽车金融的传统利润主要来自放款利息和资本成本的利差。 银行——锦上添花 汽车金融——雪中送炭 开展金融业务时，汽车金融公司和银行在利益驱动、消费特点和风险评估方面的差异？ (2)汽车金融的风险管理。 汽车金融服务机构面临的风险主要有：信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险。 (3)汽车金融的融资结构及主要融资形式多样化。 目前，国外的汽车金融公司的融资形式除了股票和公司债券外，汽车金融服务信贷资产证券化已成为主流的融资技术之一。 它是把具有未来现金收入流，但缺乏流动性的汽车信贷资产，按一定标准进行结构性重组，设计出具有不同现金流和风险特征的证券，然后出售给具有不同投资偏好的投资者。 目前，在美国所有的汽车金融服务信贷资产中，有3/4都进行了资产证券化。 (4)汽车金融产品的开发与创新。 汽车金融产品是以汽车的价值为基础，根据不同群体的消费需求，设计出的金融工具、金融服务的总称。 汽车消费属于典型的个体消费，相关的金融服务是零售金融，零售金融的一个显著特点就是单笔业务的固定交易成本随客户规模的扩大显著下降，规模越大，单位固定成本越低。 一、市场体系： 1.汽车金融市场的构成要素 ①融资主体——资金的供给者和需求者。 ②融资中介——金融机构（汽车金融公司、商业银行、保险公司）。 ③市场金融工具——金融契约（商业票据、债券、股票）。 1.3 汽车金融体系 3. 3 汽车消费信贷的种类 2.汽车金融市场融资方式 直接融资（42%-美） 间接融资（58%-美) ——由银行金融机构或国家央行认可的具有贷款资质的非银行金融机构直接贷款给用户，用户用取得的贷款向经销商购买汽车，然后按分期付款的方式归还银行金融机构或非银行金融机构的贷款。 ——用户同意以分期付款的方式向经销商购买汽车，然后经销商把合同卖给信贷公司或银行，信贷公司或银行将贷款拨给经销商或清偿经销商存货融资的贷款。 1.4 汽车金融服务的历史 汽车金融服务与银行贷款融资对比： 以经销商使用资金累计到1000万为参照物： 项目 正常融资 （银行贷款） 商贷通Ⅰ 商贷通Ⅱ 累计使用资金 1000万 1000万 1000万 贷款金额(授信金额) 300万 300万 300万 手续费0.05% / 0.5万 0.5万 贷款利息 25.8万 / / 资金占用费 / 1万 2万 资产抵押 需要 / 视情况而定 第三方担保 0.9万 / / 费用合计 26.7万 1.5万 2.5万 备注： 一年期利率为5.58%，中小企业融资一般利息上调30-80%，取中间为0.55%，0.0558*1.55=0.086；铺货当月结清0.8%，次月1.5%；商贷通收取的金融服务费分别为0.1%，0.2%；担保公司一般为0.3% 。 一 、国外汽车金融服务业务的发展 汽车金融服务行业发展回顾 时间 汽车产 业转移 路线 汽车产 量变化 汽车金 融业务 额/汽车 销售额 第一阶段 20世纪 20 – 40年代 欧洲 – 美国 第二阶段 20世纪 50 – 60年代 美国 – 欧洲 1920：238万 1950：1058万 15% - 20% 1950：1058万 1970：2927万 20% - 40% 第三阶段 20世纪 70 – 90年代 欧洲 – 日韩 第四阶段 21世纪初 – 现在 日韩 – 中国、巴西 为代表的新兴市场 1970：2927万 2000：5830万 60% 2000：5830万 2008：6950万 70% 标志性 事件 1919年：通用票据 承兑公司成立 1949年：大众汽车 金融公司成立 1983年：丰田汽车 金融公司成立 通用、大众、丰田、 戴克集团先后在中 国设立汽车金融公司 发展历程 汽车金融业务已渗透到汽车消费的方方面面。从新车销售和租赁，到售后维修和服务，再到旧车置换新车，到处都有汽车金融的身影。不但如此，成熟发达的汽车金融产品将汽车消费的各个环节相互串联在一起，成为一个完整的产业链，为消费者从购车、用车到卖车、换车，全程提供便捷的金融一条龙服务，形成了较高的附加值。 发达国家汽车金融业务业务模式 新购车 销售 售后 二次销售 购二手车 租 车 1 2 信贷 保险 1 2 信贷 保险 1 2 融资租赁 保险 保 养 救 援 维 修 改