企业信用信息的财务分析.ppt

企业财务信息反映企业的哪些情况？ 4.1 财务分析的主要内容 4.2 财务状况的分析与评价 4.3 信用信息财务分析报告 本章小结 关键词语 思考问题 4.1 财务分析的主要内容 4.1 财务分析的主要内容 主要是看其账龄长短、金额大小和来源如何。 如果应收账款集中于少数大客户，贷款不还的内在风险就会比它们分布于众多中小客户时大得多； 如果许多应收账款都是过期的，对这些逾期应收账款必须进行详细分析，并建立相关的足额的坏账准备； 如果应收账款已作抵押或已被作为诉讼的对象，就存在着或有损失的可能性。 4.1 财务分析的主要内容 要注意存货存库时间的长短、其流动性、价格的稳定性、变陈旧或变质风险的程度、是否投保、企业存货所采取的会计方法等，还应特别了解企业对存货是否进行实地盘查、计价方法以及企业存货数量是否过多和成本是否高于售价等情况。 4.1 财务分析的主要内容 在正常情况下，企业是不期望出售固定资产以作偿还贷款资金来源的。 但是，如果贷款是中长期的，而且固定资产又用作贷款的担保品，固定资产分析就显得比较重要。首先，应分析固定资产的生产效益与能力；其次，应确认固定资产净值，分析固定资产是否已提足折旧且已足额保险；再次，应考虑各项财产的可售性。 4.1 财务分析的主要内容 企业进行联营投资以及购买股票和债券，这就构成了企业投资的内容。要注意企业购买的有价证券的市场行情、信用等级及其流动性。同时，也要注意该企业与所投资企业之间的相互关系，并从这些关系中分辨出哪些是可能影响借款人偿债能力的财务关系或约定义务等。 4.1 财务分析的主要内容 首先应看企业是否有优先债权人，如果有，再看企业对这些债权人的负债额有多大。 其次应将企业的应付账款等和它的经营规模相比较 或有负债也是要注意的，企业或有负债往往产生于诉讼中的财产、担保抵押的财产、保证别人的债务和申报中的应税收益等，应尽可能分析这种或有负债的潜在风险。 4.1 财务分析的主要内容 首先需要查明其是否真实，有无虚假成分；企业是否虚列资产或少计一些应计负债，从而夸大所有者权益数额等。其次要考虑的资源共享本结构，亏损企业会吞食企业的资本，应引起足够的重视。 4.2 财务状况的分析与评价 趋势分析法又称水平分析法，是将两期或连续数期财务报告中相同指标进行对比，确定其增减变动的方向、数额和幅度，以说明企业财务状况和经营成果的变动趋势的一种方法。 4.2 财务状况的分析与评价 用于进行对比的各个时期的指标，在计算口径上必须一致； 剔除偶发性项目的影响，使作为分析的数据能反映正常的经营状况； 应用例外原则，应对某项有显著变动的指标作重点分析，研究其产生的原因，以便采取对策，趋利避害。 4.2 财务状况的分析与评价 比率分析法是指利用财务报表中两项相关数值的比率揭示企业财务状况和经营成果的一种分析方法。 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 对比项自的相关性。计算比率的子项和母项必须具有相关性，把不相关的项目进行对比是没有意义的。 对比口径的一致性。计算比率的子项和母项必须在计算时间、范围等方面保持口径一致。 衡量标准的科学性。 4.2 财务状况的分析与评价 因素分析法也称因素替换法、连环替代法，它是用来确定几个相互联系的因素对分析对象一一综合财务指标或经济指标的影响程度的一种分析方法。 采用这种方法的出发点在于，当有若干因素对分析对象发生影响作用时，假定其他各个因素都无变化，顺序确定每一个因素单独变化所产生的影响。 4.2 财务状况的分析与评价 比较分析法是为了说明财务信息之间的数量关系与数量差异，为进一步的分析指明方向。这种比较可以是将实际与计划相比，可以是本期与上期相比，也可以是与同行业的其他企业相比。 4.2 财务状况的分析与评价 短期偿债能力是指企业偿还短期债务的能力。短期偿债能力不足，不仅会影响企业的资信，增加今后筹集资金的成本与难度，还可能使企业陷入财务危机，甚至破产。一般来说，企业应该以流动资产偿还流动负债，而不应靠变卖长期资产，所以用流动资产与流动负债的数量关系来衡量短期偿债能力。 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 4.2 财务状况的分析与评价 反映所有者提供的资本在总资产中的比重，反映企业的基本财务结构是否稳定。 一般来说比率高是低风险、低报酬的财务结构，比率低是高风险、高报酬的财务结构。 4.2 财务状况的分析与评价 判断企业债务状况的一个指标。它不会增加到企业的短期偿债压力，但是它属于资本结构性问题，在经济衰退时会给企业带来额外风险。 4.2