第08章营运资金管理剖析.ppt

对上述公式求导。因为一阶导数为零的点是方程的极值点，所以就能求出经济定货量EOQ，即Q*： * * 经济进货批量下的总成本 经济进货批量的平均占用资金 (注：P是存货的单位买价) 年度最佳进货批次 【例】GH公司预计年耗用A材料6000千克，单位采购成本为15元，单位储存成本9元，平均每次进货费用为30元，假设该材料不会缺货，试计算：①A材料的经济进货批量；②经济进货批量下的总成本；③经济进货批量的平均占用资金；④年度最佳进货次数。 根据题意可知：S=6000千克，P=15元，K=9元，E=30元 ①A材料的经济进货批量： * * 由公式 得， ②经济进货批量下的总成本 * * ③经济进货批量的平均占用资金 (W)=Q*P/2=200×15/2=1500(元) ④年度最佳进货次数(N)=S/Q*=6000/200=30(次) 上述计算表明，当进货批量为200千克时，进货费用与储存成本总额最低。 需要指出的是，上述介绍的经济进货批量模型是建立在严格的假设前提之上的，这些假设有些与现实并不相符，如实际工作中，通常存在数量优惠即价格折扣以及允许一定程度的缺货等情形，公司理财人员必须同时结合价格折扣及缺货成本等不同的情况具体分析，灵活运用经济进货批量模型。 (二)ABC控制法 ABC控制法是意大利经济学家巴雷特于19世纪首创的，其分清主次，抓住重点的中心思想已广泛用于存货管理、成本管理与生产管理。 * * 1.ABC分类管理、控制存货的含义。所谓ABC 控制法，也叫ABC分类管理法，就是按照一定的标准，将企业的存货划分为A、B、C三类，分别实行分品种重点管理、分类别一般控制和按总额灵活掌握的存货管理、控制的方法。 2.ABC分类管理的目的。ABC分类管理的目的在于使企业分清主次，突出重点，以提高存货资金管理的整体效果。 3.存货ABC分类的标准。分类标准主要有两个：第一、金额标准；第二是品种数量标准。第一个标准是最基本的，而第二个标准仅作参考。 * * 4.存货按ABC分类的基本特点。属于A类存货，金额巨大，但品种数量较少，一般来说，其品种数占全部存货总品种数的10%左右，而价值最高可达70%左右；属于C类的存货是品种繁多，但金额却很小的项目，通常，这类存货的品种数占70%，而价值却只占10%左右；而B类存货则介于二者之间，品种数与价值都在20%左右。三类存货在品种数与价值量上的特点，可以从图8-5看出。 * * 5.存货按ABC分类的管理方法。A类存货占用企业绝大多数的资金，只要能够控制好该存货，一般不会出现什么大问题。但由于A类存货品种数量少，企业完全有能力按品种进行管理。因此，A类存货应按品种重点管理和控制，实行最为严格的内部控制制度(比如说定期盘点的间隔期最短)，逐项计算各种存货的经济订货量与再订货点，并经常检查有关计划和管理措施的执行情况，以便及时纠正各种偏差；对B类存货，由于金额相对较小，而品种数量远多于A类存货，因此，不必像A类存货那样严格管理，可通过分类别的方式进行管理和控制；至于C类存货管理可采用较为简化的方法，只要把握一个总金额就完全可以了，所以，对C类存货只要进行一般控制和管理。 * * 应收账款的目标，是要制定科学合理的应收账款信用政策，并在这种信用政策所增加的销售盈利和采用这种政策预计要担负的成本之间做出权衡。只有当所增加的销售盈利超过运用此政策所增加的成本时，才能实施和推行使用这种信用政策。 同时，应收账款管理还包括企业未来销售前景和市场情况的预测和判断，对应收账款安全性的调查。如企业销售前景良好，应收账款安全性高，则可进一步放宽其收款信用政策，扩大赊销量，获取更大利润；相反，则应相应严格其信用政策，或对不同客户的信用程度进行适当调整，确保企业获取更大收入的情况下，又使可能的损失降到最低点。 * * 企业应收账款管理的重点就是根据企业的实际经营情况和客户的信用情况制定企业合理的信用政策，这是企业财务管理的重要组成部分，也是企业为达到应收账款管理目的必须合理制定的方针策略。 * * 二、信用分析 对客户进行信用分析的目的是确定其能否取得商业信用和以什么样的条件取得商业信用。信用分析的对象有两类：一类是新客户；一类是老客户。显然，对新客户进行信用分析的难度更大。 * * 1.信用调查 对顾客的信用进行评价是应收账款日常管理的重要内容。只有正确地评价顾客的信用状况，才能合理地执行企业的信用政策。进行信用分析首先需要了解客户的信用状况，这就需要进行信用分析者善于利用各种信息渠道。 可利用的主要信息渠道有三条：一是通过对客户的经济活动，特别是对与客户有经济往来的其他企业或机构的调查和访问，了解客户的信用状况；二是借助一些信用分析机构的分析，如我国各地区经常公布该地区有关企业的信用等级；三是在合法和得到许可的情况下