互联网金融模式下解决我国小微企业融资难问题的实践探索与展望_毕业论文.doc

互联网金融模式下解决我国小微企业融资难问题的实践探索与展望 2014年3月李克强在第十二届全国人民代表大会第二次会议的政府工作报告中特地强调互联网金融在整个国民经济中的积极作用。李克强总理在谈到2014年政府工作规划时指出，要促进互联网金融健康发展，完善金融监管协调机制，密切监测跨境资本流动，守住不发生系统性和区域性金融风险的底线。让金融成为一池活水，更好地浇灌小微企业、“三农”等实体经济之树；在国务院常务会议上，李克强又进一步强调采取有力措施，缓解企业融资成本高问题。强调加快发展民营银行等中小金融机构，支持银行通过社区、小微支行和手机银行等提供多层次金融服务，鼓励互联网金融等更好向小微、“三农”提供规范服务；李克强首次将互联网金融定义为传统金融的有效补充，强调要加快互联网金融的发展，支持小微经济发展，盘活市场经济。 李克强总理在政府报告以及国务院会议上对于小微企业融资问题和互联网金融发展的突出强调，一方面表明当下的我国小微企业融资难依然是一个制约国民经济发展的难题；另一方面也表明互联网金融的出现和蓬勃发展也为解决这个长期困扰政府和企业的难题提供了新的契机。 因此，本文在分析我国小微企业融资难现象以及原因的基础上，对互联网金融浪潮下各方在解决该问题上的实践探索进行了梳理，并提出了初步的展望。 一、现阶段我国小微企业融资难的现象及原因探究 小型微利企业这一概念一是来自于《企业所得税法》，而《企业所得税法实施条例》对小型微利企业做出了具体的规定，小型微利企业主要是指那些从事国家非限制和禁止行业，并且符合以下条件的企业:如果是工业企业，那么年度应纳的所得税额不超过30万元，从业人数不超过100人，并且资产总额不超过3000万元；如果是其他企业，那么年度应纳的所得税额不超过30万元,从业人员不超过80人，并且资产总额不超过1000万元。二是来源于工信部、国家发改委等部委联合发布的《关于印发中小企业划型标准规定的通知》，根据从业人员、营业收入以及资产总额等指标，并且结合行业特点,可以把中小企业划分为中型、小型和微型三种。这一划分标准适用的行业包括工业、建筑业、零售业、仓储业以及农、林、牧、副、渔等行业。以工业为例，从业人员达300人及以上,并且营业收入达2000万元及以上的为中型企业,从业人员达20人及以上,并且营业收入达300万元及以上的为小型企业；从业人员达20人以下或者营业收入300万元以下的为微型企业。 小微企业是中国经济的基本细胞，是中国经济最具活力的组成部分。在小微企业发展的各种困境中，融资难，融资贵已经成为抑制小微企业健康成长的最大瓶颈，是世界各国普遍关注的难点问题。目前，我国企业发行股票上市和发行债券的直接融资条件仍然十分严格，小微企业大多在创业期和成长期，很难达到上市或发债门槛。因此，中国小微企业的融资难，融资贵主要体现为贷款难，贷款贵。 而在众多的原因当中，信息不对称是造成小微企业融资难的关键瓶颈。信息不对称是指在交易双方的信息不对称分布或者一方信息的不完全性，进而阻碍其做出正确的决策，导致交易效率降低的现象。在信息不对称的条件下，缺乏抵押品，贷款的规模不经济性等进一步降低了银行向小微企业放贷的意愿。 与大企业相比，短、小、急、频是普通小微企业融资需求的典型特征。P2P企业宜信发布的2013年小微企业调研报告：《经营与融资》显示：日常资金短缺额度在10万元之内的小微企业数量占比64%，94%的小微企业日常资金短缺额度不超过50万元，且多用于短期用途，如原材料购买、偿还应付款项、发放工资等。由于小微企业具有较快的周转效率，对资金占用时间的要求不长，但对资金到位效率的要求却很高，主要集中在5-10个工作日。而由于小微企业的管理水平普遍落后，会计制度大多不完善，导致商业银行对小微企业进行全方位的贷款尽职调查成本要高于大企业。贷款额度小的规模不经济性，决定了商业银行对小微企业不可能投入与大中型企业相同的人力物力去进行贷前调查、审批和贷后管理。在缺乏抵押品的情况下，为了规避风险，商业银行往往不愿意向小微企业进行放贷。 二、互联网金融模式下对小微企业融资支持的实践探索 互联网金融是指以依托于支付、云计算、社交网络以及有哪些信誉好的足球投注网站引擎等互联网工具，实现资金融通、支付和信息中介等业务的一种新兴金融。互联网金融不是互联网和金融业的简单结合，而是在实现安全、移动等网络技术水平上，被用户熟悉接受后（尤其是对电子商务的接受），自然而然为适应新的需求而产生的新模式及新业务。是传统金融行业与互联网精神相结合的新兴领域。互联网金融与传统金融的区别不仅仅在于金融业务所采用的媒介不同，更重要的在于金融参与者深谙互联网“开放、平等、协作、分享”的精髓，通过互联网、移动互联网等工具，使得传统金融业务具备透明度更强、参与度更高、协作性更好、中间成本更低、操作上更