新闻互联网金融获监层力挺从围剿到正名路漫漫.doc

2014年03月07日11:43 中国证券报-中证网 我有话说 巧琴是甘肃省华亭县一名普通的农村妇女，互联网金融大潮激荡，改变了她的命运。“两三万元对于我们农村人来说并不少，向亲戚朋友借？手头有闲钱又愿意帮忙的没几个；找银行或者信用社？数额小、没有抵押，贷款难！”在县城拥有一家43平米小商铺的成巧琴，当时正为资金周转的燃眉之急所困扰。在那段时间，她从朋友那听到了P2P这种自己完全叫不上名字的借钱渠道。于是，成巧琴登记了自己的信息，宜信对她进行了基本的信用审核。成巧琴很快拿到了2万元，一个月之后她便归还了这笔钱。此后，通过这家信用借款咨询服务平台先后四次借款，每次都是两三万元的数额，借款时间一般为一两个月。到第四次借款时，她已经拥有了一个小型煤场。 余额宝、P2P……并非造富机器的互联网金融，如今正以自己的方式帮助草根阶层实现财富梦想。但是，互联网金融的收益如何保障、监管如何健全等问题仍不容回避。余额宝收益率还会继续下滑吗？未来监管将遵循哪种框架？成巧琴们想知道的答案，也恰恰是大家所关切的。 □本报记者 陈莹莹 自去年余额宝诞生以来，互联网金融的概念也真正进入公众视野，在不到一年的时间里迅速壮大，并成为全民热议的话题。同时，在这个过程中也经历了各种争议，甚至在马年伊始一度被整顿、取缔的声音逼入“绝境”。在第十二届全国人民代表大会第二次会议上，国务院总理李克强作政府工作报告时明确提出“促进互联网金融健康发展”，这让看好互联网金融发展前景的人们顿时信心倍增。 知情人士向中国证券报记者透露，互联网金融监管细则将于年内出台，届时将明确相关监管部门，而并非如传言所称的新设立监管部门。另外，监管层将给予最大程度的发展空间，采取”牌照制”监管将是小概率事件。 获监管层“力挺” 得草根者得天下 对待互联网金融，尤其是以余额宝为代表的互联网金融理财产品，各相关部门此前的态度颇显暧昧。而近日，央行行长周小川在全国两会召开期间接受采访时，明确表态不会取缔“余额宝们”，但对余额宝这类金融业务的监管政策会更加完善。央行副行长易纲和潘功胜也公开表态，对以余额宝为代表的互联网金融行业予以肯定态度。 近期某门户网站的网络调查数据显示，超过九成的网友“力挺”以余额宝为代表的互联网金融理财产品。刚刚参加工作的吴晓峰在金融机构就职，他也是互联网“宝宝们”的忠实拥趸。吴晓峰告诉记者，“我不知道别人把多少资金放入各种宝宝里，但是我把自己一半的流动资金都投入其中。而且，我发现各种宝宝的收益率会时时变动，我就时时关注，哪个收益高，我就转过去，争取赚到更多的蚊子腿。” 他介绍，由于刚刚参加工作不久，存款数额刚刚踩到银行理财产品5万元的起点线。这笔钱如果投资于银行理财产品不仅收益率不高、期限也较长，与之相比，互联网“宝宝们”的低门槛、高收益、灵活性可以说是完胜银行理财产品。 阿里小微金融服务集团首席战略官舒明表示，“推出余额宝的初衷，只是想给大家放在支付宝里的钱提供一种合理合法且稳定的收益。但是没有想到余额宝的出现受到这么多用户的欢迎，特别是让以前很难享受到理财服务的草根人群能够零门槛、低成本地享受到适合自己的金融服务，成为一项普惠金融服务。” 类似的例子不胜枚举。中国证券报记者打开多家P2P网贷平台时发现，登记的借款需求不乏两三万元甚至几千元者。其中，有刚刚毕业准备创业的年轻人，也有缺少抵押物需要流动资金的小微企业主。 多数监管层人士也坦言，互联网金融的发展虽有利弊，但总体上推动了金融业发展，可以视作传统金融体系的补充。国务院发展研究中心金融研究所所长张承惠表示，从长期来看，互联网金融对实体经济是有利的，金融竞争的加剧有利于改善金融服务，引起综合金融成本、社会承担成本的下降。我国幅员辽阔，传统金融体系依然存在众多覆盖死角，借助互联网尤其是移动互联网，互联网金融可以向农村地区、老少边穷地区有效延伸，把现代金融服务带给更多的人群。 我国目前小微企业数量已突破4000万，除传统贷款需求外，城市社区、欠发达地区和小微企业对支付结算、财富管理、保险等其他方面的金融服务需求也十分迫切。信用体系建设的滞后，严重制约了普惠金融的发展。在我国建立完善的信用体系和征信系统，将极大地提升金融机构对上述人群的覆盖和支持能力。 野蛮生长藏“暗礁” 风控缺位需谨慎 除了上述互联网“宝宝们”、P2P平台等领域，互联网金融的其他分支也在“全面开花”。既然互联网金融的本质是金融，那么无论是哪一种模式，都离不开人们对于其内部风控机制不完善、可能引发金融系统风险甚至是涉及非法集资等多方面的质疑和担忧。 多数金融业内人士认为，国内几乎所有的P2P机构都将自己的信用加入其业务中，例如设置了出资人的保本条款，甚至陆金所还设定了保息条款，这种模式把本来该有的中介服务机构所应该收取的无风险