《工程经济学》期末考试复习资料.docx

PAGE \* MERGEFORMAT 5现金流量与资金的时间价值现金流量：就是指一项特定的经济系统在一定时期内（年、半年、季等）现金流入或现金流出或流入与流出数量的代数和。一定要会画现金流量图资金的时间价值：指随着时间的变化资金会产生增值的原理。资金时间价值的计算：自己看公式，一定要掌握。应该考计算！名义利率r：指计息周期利率i乘以一个利率周期内的计息周期数m所得的利率周期利率。名义利率公式：r=i×m 实际利率：用计息周期利率来计算周期利率，并将利率周期内的利息再生因素考虑进去，这是所得的周期利率成为利率周期实际利率（又称有效利率） 实际利率公式：ieff=（1+r/m）m-1投资、成本、收入与利润（主要选择和填空，计算题考“折旧”）工程项目的构成：建设期利息的计算：1.当建设期用自有资金按期支付利息时，直接采用年名义利率按单利计算各年建设期利息：每年应计利息=（年初借款本金累计+本年借款额/2）×年名义利率 2. 当建设期未能付息时，建设期各年利息用复利方式计算：每年应计利息=（年初借款本息累计+本年借款支用额/2）×年实际利率基本预备费：指在项目实施中可能发生的难以预料的支出，又称工程建设不可预见费，主要指设计变更及施工过程中可能增加工程量的费用。涨价预备费：指对建设工期较长的项目，由于在建设期内可能发生材料、设备、人工等价格的上涨引起投资增加，工程建设其他费用调整，利率、汇率调整等，需要事先预留的费用，亦称价格变动不可预见费。生产经营期：工程项目投入使用后，即进入生产经营期。生产经营期成本的构成：在生产经营期内，各年的成本费用由生产成本和期间费用两部分组成。折旧的计算：1.平均年限法（直线法）：净残值率按3%-5%确定2. 双倍余额递减法： 年折旧费＝固定资产净值×年折旧率 注：（实行双倍余额递减法的固定资产，应当在其固定资产折旧年限到期前两年内，将固定资产净值扣除预计净残值后的净额平均摊销。最后2年相等。）固定成本：指在一定的产量范围内不随着产量变化而变化的成本。如：固定资产折旧、大修理费、管理人员工资及附加费、车间经费、固定工资等 变动成本：指随着产量的变化而变化的成本。如：原材料、动力费、废品费、销售费、计件工资等。营业收人计算：年营业收人=产品销售价格*产品年销售量营业税金的类型：增值税、消费税、营业税、城乡维护建设税、教育费附加和资源税。增值税：是对商品生产或流通中各环节的新增价值或商品附加值进行征税。利润的计算：销售利润＝销售收入－总成本费用－销售税金及附加实现利润（利润总额）＝ 销售利润+投资净收益+营业外收支净额税后利润（净利润）＝利润总额－所得税税后利润分配顺序：1.提取盈余公积金：一是法定盈余公积金，二是公益金，分别按可供分配利润的10%和5%提取；2.应付利润，即向股东等分配利润；3.未分配利润。工程项目经济评价方法(这一章自己看，重点！内部收益率重中之重！)风险与不确定性分析线性盈亏平衡分析：年利润方程：B=R-C=（P-V-T）Q-F当盈亏平衡时，利润B=0，则：年产量的盈亏平衡点：BEPQ=F/(P-V-T);营业收入的盈亏平衡点：BEPR=P*F/(P-V-T);盈亏平衡点的生产能力利用率：BEPY= BEPQ /Q=F/[(P-V-T)*Q];经营安全率：BEPS=1-BEPY平衡点的生产能力利用率一般不应大于75%；经营安全率一般不应小于25%；产品销售价格的盈亏平衡点：BEPp=F/Q+V+T单位产品变动成本的盈亏平衡点：BEPV=P-T-F/Q线性盈亏平衡分析的适用范围：工程项目资金的筹集（选择，填空）工程项目资金总额的构成 ：工程项目资金总额的三部分：自有资金、负债、赠款。工程项目资金筹集的方式: 按以下两种形式分类：直接筹资与间接筹资、权益筹资与债务筹资国内资金的筹资：国外资金的筹集：外国政府贷款、外国银行贷款、出口信贷、国际金融机构贷款。财务评价财务评价：是根据国家现行财税制度、价格体系和项目评价的有关规定，从项目的财务角度，分析计算项目的直接效益和直接费用，编制财务报表，计算财务评价指标。通过对项目的盈利能力、偿债能力的分析，考察项目在财务上的可行性，为投资决策提供科学的依据。国民经济评价：是按照资源合理配置的原则，从国家整体角度考察和确定项目的效益和费用，用影子价格、影子汇率和社会折现率等国民经济评价参数，分析计算项目对国民经济带来的净贡献，以评价项目经济上的合理性。国民经济评价与财务评价的异同点：1.相同点：（1）评价目的相同寻求以最小的投入获得最大的产出。（2）评价方法相同它们都是经济效果评价，都使用基本的经济评价理论，即效益与费用比较的理论方法。（3）评价的基础工作相同两种分析都要在完成产品需求预测、工艺技