《投资理财知识43页.ppt

不同保险产品的比较 非分红 传统保险产品 分红保险产品 投资连结产品 低 高 高 低 客户对风险的偏好和承受能力 收益的不确定性 风险度和收益率 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd.  保障功能 投资回报 投资运作 透明度 信息披露和资产监控 传统非分红 保险 具备 收益固定，目前为2.5%左右，与保险公司投资绩效无关 不透明 无 传统分红 保险产品 具备 有最低保证收益率，但分红无承诺，与保险公司经营利润有关，每年分红不低于盈余的70% 较不透明，技术上很难合理分摊各项费用 较少 投资连结 保险产品 具备 无回报承诺，收益直接与保险公司的投资绩效挂钩，100%归投保人所有 完全透明 完全实现 不同保险产品比较 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 高（好） 较好 一般 较差 低（差） 理财工具 银行存款 储蓄性保险产品 国债 分红类保险产品 投资基金 投资连结保险产品 股票 安全性 获利性 流通性 保障功能 综合性能 (6)主要投资工具比较 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 投资渠道方面 投资品种方面 投资方式方面 投资技能方面 投资规模方面 信息来源方面 3. 专家理财的优势 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 1）专家理财的投资渠道优势 例：国债 国债市场 一级市场（发行市场） 二级市场（流通市场） 场内市场 场外市场 交易所市场 银行间市场 机构可通过一级市场和二级市场的所有渠道进行投资；□部分为个人投资渠道，十分有限。 记账式债券 凭证式债券 现券市场 回购市场 现券市场 回购市场 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 2）专家理财的投资品种优势 按债券发行市场分类 按发行主体分类 与机构理财比较：个人多购买凭证式国债 例：1999年国内国债市场上的主要国债品种结构 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 现券交易：交易双方在成交后即时进行清算交割的交易 回购交易：以国债现券作为抵押物，进行短期资金融通的交易。融资方（卖出国债方）以约定的交易期限、 价格、品种和数量向融券方（买入国债方）卖出国债，并在约定期满后以约定价格或收益率购回所卖国债。 套利交易：利用各现券品种收益率的差异、各回购品种利率的差异以及现券与回购之间、同一品种在不同市场之间的价格差异进行对冲，以获取利差的交易行为。 3）专家理财的投资方式优势 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 投资理财知识 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 一、序言—理财已成为日常生活的一部分 1、现状 ● 至1999年5月居民储蓄突破6万亿元 ● 银行利率多次下调，目前一年期存款利率仅为2.25%，扣除利息税后为1.8% 2、个人投资保障需求 ● 获得资产增值 ● 保证资金安全 ● 预防意外 ● 保证老有所养 ● 子女成长教育准备 Evaluation only. C