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第四章 利润质量分析 第一节 利润表的基本结构与具体格式 一、利润表的结构 表头：编制单位、报表日期、货币计量单位 表身：各项目的具体内容及其相互关系 我国利润表栏目：“本月数”和“本年累计数”俩栏，“本年累计数”反映各项目自年初起至报告期末为止的累计实际发生数。 中期财务会计报告： “本月数”改成“上年数”，填列上年同期累计实际发生数； 年度财务会计报告：将“本月数”改成“上年数”，填列上年累计实际发生数。 补充资料：报表附注 第二节 利润表收入的确认与计量 一、收入的定义、特点 （一）定义：指企业在日常活动中形成的、会导致所有者权益增加的、与所有者投入资本无关的经济利益的总流入。主要包括销售商品收入、提供劳务收入和让渡资产使用权收入。 （二）特点 从企业的日常活动中产生。 既可能表现为企业货币资产或非货币资产的增加；也可能表现为企业负债的减少，或二者兼而有之。 仅指收入本身导致的所有者权益的增加。 只包括本企业经济利益的流入，不包括为第三方或客户代收的款项，如增值税，代收利息等 施乐 操纵捆绑收入的分摊：销售收入、融资收入、维护收入 增加销售收入比例，降低融资收入、维护收入比例， 以提前确认收入 软件行业企业 第四节 分部报告及其分析 一、分部报告的产生 上市公司经营规模和经营范围的扩大 财务会计报告反映的是企业整体的财务状况 二、报告分部的确定 （一）经营分部的确定 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用 企业管理层能定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价业绩 企业能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息 相似经济特征的多个经营分部，可合并为一个 （二）比较各报告分部的相对盈利能力 1、考察各分部的盈利能力 2、各分部对企业整体盈利能力的影响 （三）考察企业资产的分布状况 1、考察各分部的资产相对百分比 2、占有资产比重较大的分部，是否是企业主要的盈利支柱 3、分析企业未来的发展方向 （四）了解各分部的销售业务对外部客户的依赖程度 1、区分内销、外销收入 2、外销收入、利润越多的分部，越为重要 第五节 对企业利润质量的分析 一、对核心利润形成过程的分析 核心利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加-期间费用 核心利润的意义： 分析三大报表的内在逻辑关系 关注经营活动 便于比率分析 （一）营业收入 1、企业营业收入的品种构成 2、企业营业收入的地区构成 3、与关联方交易的收入在总收入中的比重 4、部门或地区行政手段对企业业务收入的贡献 (二)营业成本 与营业收入相关的、已确定了归属期和归属对象的成本 影响因素：有企业不可控的 有企业可以控制的 营业成本降低和提高的质量评价，应结合多种因素来进行 (三)销售费用 (四)管理费用 关注销售模式与销售费用（管理费用）的适应性、销售费用（管理费用）与销售成果的适应性； 企业业务发展的条件下，企业的销售费用（管理费用）不应当降低。片面追求在一定时期的费用降低，可能对企业的长期发展不利。 (五)财务费用 贷款规模 下降可能会影响企业发展 如因贷款规模下降引起财务费用下降，不应过高评价 贷款利息率 影响因素有企业可控和不可控之分 如因不可控因素引起利率和财务费用下降，不应过高评价 贷款期限 影响主要体现在贷款利率上 （六）企业对利润形成过程操纵的可能手段 1、调节资产转化为费用的时间； 2、通过与关联方交易； 3、应计费用推迟入账； 4、收入的入账时间进行人为的操纵 二、对利润结构的质量分析 (一)企业利润表自身结构所包含的质量信息含量 1、毛利与毛利率 预测获利能力与成本控制能力 (1)较高的毛利率所包含的质量信息含量 垄断：地位优势能保持的时间 核心竞争力：长期保持的能力 行业周期：行业周期变化规律 产大于销：成本未结转 产大于销的原因是基于市场未来增长的需求？ 决策失误？ 会计处理不当 (2)较低的毛利率所包含的质量信息含量 产品生命周期到达衰退期、竞争力弱、会计处理不当 2、销售费用、管理费用、财务费用、营业利润及其相关比率所包含的质量信息含量 (1)销售费用与销售费用率的变化 销售费用： 企业的产品结构、销售规模、营销策略等方面变化不大的情况下，企业的销售费用规模变化不会太大。 其巨额变化在相当多的情形下是进行会计调整的结果。 销售费用率：