企业信用管理复习企业信用管理复习.doc

一、 1. 企业信用管理的目的和意义。 信用是企业的无形资产，是企业生存和发展的基础。因此，企业应制定完善的信用管理政策，使企业的信用成本降低而达到企业利润最大化。 企业信用管理，就是企业根据自身的战略和外部的经济环境，制定最有效的信用政策，确保应收账款的安全和及时收回，在增加企业销售的同时，降低企业的信用风险。 2. 企业信用风险产生的原因有哪些？ 1）不能准确地判断客户的信用状况。 2）信用信息不能有效的沟通和交流。 3）企业缺少科学的信用管理制度。 由于信息不对称将导致信用市场中的逆向选择和道德风险，但这并不是信用风险产生的主要原因，不健全的信用制度及由此而产生的不完全契约才是主要的原因。 企业为什么要进行信用销售？ 企业信用销售的意义 1）扩大市场的占有份额 买方市场导致行业激烈竞争，信用销售有利促销。 2）降低企业的库存 应收账款和存货都属流动资产，但性质不同。存货持有的成本相对较高。 3）满足客户的需求 解决客户的资金短缺。避免现金销售可能出现的麻烦。 何为信用成本？企业信用成本分析的意义何在？ 信用成本：在信用销售的情况下，赊销成本和短缺成本所构成的综合成本为信用成本。信用成本是一条U型曲线。当应收账款处于最佳时，信用成本最低，此时企业的利润达到最大化。 为了持有最理想的应收账款，企业必须对赊销成本和短缺成本进行分析，然后确定最佳的持有量。企业通过信用成本分析制定完善的信用管理政策，降低企业三项成本的损失，使企业的信用成本降低而达到企业利润最大化。 二、 企业资信调查的渠道和内容。 渠道： 1）要求客户提供信用资料。 营业执照，股东名单，主要负责人名单，近三年的资产负债表等。 2）向行业协会等机构索取资料。 名称地址，成立年月，负责人姓名，资本额，组织形态，规模大小，信用等级等。 3）通过政府部门及有关机构查询。 如工商、税务、法院、银行等。 4）通过客户进行查询。 向与受信者有密切关系或业务往来的客户了解情况。 5）委托专业资信调查机构的调查 内容： 1）经营管理信息的调查。 公司资质的基本信息，经营管理者的情况，设备运用状况，关联企业等。 2）财务信息调查。 财务安全性，资金周转能力，获利能力，银行往来情况。 3）宏观经济信息考察。 经济周期，行业情况，国际经济环境等。 如何理解企业资信调查的重要性？ 资信调查的意义：全面准确了解客户的信用状况，对客户的信用状况进行分析和判断，从而为信用政策的制定提供依据。 比较各种信用要素说。 1）企业信用要素说（5C） Character（品格）：经营者遵守信用的诚意和意愿。 Capacity（能力）：经营者经营、管理的能力。 Capital（资本）：资本的结构、安全性、流动性、获利能力。 Collateral（担保品）：担保品的种类、性质和变现能力。 Condition（状况）：政治、经济、市场、行业、环境等对企业的影响。 2）企业信用要素的分析 * 经营分析（经营能力、产品组合、经营风险评估） * 财务分析 （财务状况、现金流量、财务风险评估） * 行业分析 （行业竟争、行业发展、行业风险评估） * 担保分析 （保证担保、抵押和质押担保、担保风险分析） 等风险线分析的意义何在？ 三、 企业主要财务报表的特点和关系。 资产负债表反映企业在一定时点上的财务状况。但表中企业的各项资产、负债和所有者权益价值是历史价值而非现实价值，所以不能满足与企业相关的各利益主体的决策需要。 利润表反映企业一定时期的盈利状况。企业价值以企业盈利的资本化或未来现金流量的折现表示，对债权人或投资者而言是极为重要的。 现金流量表反映企业的现金流入和流出状况。现金流量是揭示企业价值的最重要的指标。因为现金流量变化对应企业的经营活动，其变化将表现为资产负债表上不同项目的变化，所以现金流量的变化能够反映企业价值的变化。现金流量与企业风险关系密切。 不同的财务报表从不同的角度及用不同的方式对企业价值进行描述，所以对三报表要进行综合分析。 企业短期偿债能力可通过哪些指标进行分析？ 流动比率、速动比率、现金比率 如何防范企业财务报表的粉饰