[长园集团并购案例.ppt

-*- 长园集团 并购案例分析 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. -*- 小组成员 1215040224 曾芳婷 1215040226 万 玲 1215040228 王慧宇 1215040230 陈婧怡 1215040205 陈 全 1215040225 周丽军 1215040227 曾 静 1215040229 胡思思 1215040231 平巧花 1215040206 周泓敏 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 集团简介 与沃尔核材的股权之争 长园并购江苏华盛 长园并购运泰利 经验总结 -*- 目录 CONTENT Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. -*- 一、集团简介 长园集团是一家大型企业集团，旧称长园新材，成立于2000年，2002年12月在上海证券交易所A股上市。专业从事辐射功能材料和电网设备的研发、生产及销售。已成为国内最大的热缩材料和高分子PTC制造商以及优秀的电网设备供应商。是线路安全的最佳伙伴。集团稳居中国热缩材料、高分子PTC、电力电缆附件、合成绝缘子和变电站母线保护五个行业第一，位居中国变电站微机五防行业第二。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. -*- 二、与沃尔核材的股权之争 1995 1998 2000 2002 2013.01.28 2014.01.23 2014.05.27 2014.05.30 2014.10.30 2014.11.25 2014.12.21 2015.04.30 周和平从 离职 长园集团 成立 长和投资 开始减持 长和持续减持 沃尔核材首次举牌 沃尔核材 再次举牌 长园收购 运泰利 沃尔核材 成立 长园集团 上市 创东方 进场 长和投资转让股份； 复星集团和 藏金壹号接盘 长园收购 江苏华盛 沃尔核材 第四次举牌 2015.05.14 复星集团清仓 沃尔核材接盘 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. -*- 2.1 前提和背景 2006年12月30日，由于长园集团举报，沃尔核材首发申请暂缓表决。2007年3月，沃尔核材上市。 深圳市沃尔核材股份有限公司是国家重点支持发展的高新技术企业，专业从事高分子核辐射改性新材料及系列电子、电力新产品和新设备的研发、制造和销售。 沃尔核材董事长周和平是长园集团旧部。1998年6月，周和平创办沃尔核材。 周和平与 沃尔核材 二、与沃尔核材的股权之争 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. -*- 2.2 收购的动机 二、与沃尔核材的股权之争 收购 动机 在被收购方（长园集团）方面 长园集团高管计划接管公司，视此次被收购为恶意搅局。 在社会舆论方面? 复仇or控股权？ 在收购方（沃尔核材）方面 促进整个行业的良性发展，加大热缩材料高端市场的开发，提高企业在国际上的竞争力。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. -*- 长和投资 加速撤离 高管团队 谋求上位 沃尔核材 第一次举牌 第一、二大股东撤离 长园集团群龙无首 财务状况较好 创东方计划参与定增 2.3 收购的过程 二、与沃尔核材的股权之争 沃尔核材及一致行动人举牌长园集团，截至2014年5月26