#菜鸟买基金.ppt

菜鸟买基金 引 子 高尔夫球场上，110岁的麦老太太挥动球杆，可是最后球却怎么也找不到了，最后发现是Hole in one，这破了自己和101岁的另一个老人一杆进洞的记录，在电视上看到老太太灿烂的笑容，黝黑健康的皮肤，我想，她怎么能过的那么悠闲？ 为什么麦老太太可以如此悠闲 因为麦老太太在她多年前买入了一个年轻人开办的公司的基金并且持有了40年，那么 这个公司是伯克希尔-哈撒韦 公司 这个年轻人是沃伦·巴菲特 40年间麦老太获得的回报超过15000倍 理财生活 麦老太能够这么悠闲是因为她在正确的时候选择了正确的理财方式，我们不见得有她那么好运（因为她遇到了本世纪最好的投资人），但是我们有必要我们要了解一下市面上常见的免税理财方式有哪些？（为什么要免税，因为我们要使财产增值最基本是要是收益跑赢通货膨胀，这本身就很难，如果还要交税，那就难上加难了） 免税理财产品大点兵 1.教育储蓄存款 在所有的储蓄存款中，只有教育储蓄存款的利息是免征个人所得税的。而目前，利息所得税率为20%。因此，投资教育储蓄能比同期限的定期存款增加20%的投资收益。此外，教育储蓄作为零存整取储蓄，享受整存整取的利率；据测算教育储蓄相对于同期限的零存整取储种，利率优惠幅度在40%以上。 综合免税和利率优惠两项实惠，教育储蓄存款的收益至少是同期限零存整取存款的1.76倍。因此，符合条件投资教育储蓄的家庭不要因嫌手续麻烦、存款总额受限等因素而放弃教育储蓄。 2.国债和特种金融债 债券由于其收益稳定、风险小，成为保守理财者热衷投资的理财产品。根据《个人所得税法》规定，在债券中，只有个人投资国债和特种金融债所得利息免征个人所得税。而相对来说，大众投资的绝对部分是国债。 国债风险几乎为零，利率略高于同期的银行存款，从长期来看，个人投资国债还是较为合算的。由于免税，即使企业债券(包括可转换债券)的票面利率略高于国债，但扣除税款后的实际收益反而低于后者。 国债有两种：一种是凭证式国债，一种是记账式国债。相同期限的凭证式国债，比记账式国债的收益率要高，但是流动性较差。 基金是什么？ 简单来说，基金就是一种投资模式。好像最初的巴菲特，因为投资技巧备受认可，他的亲戚、朋友、邻居的邻居等等都愿意把钱交给他来打理；而因为巴菲特财商了得，周围的人都成了亿万富翁。基金募集社会闲散资金，形成一定规模的信托资产，然后交由专业的基金管理人管理和运营，投资于股票、债券、外汇、货币市场等金融投资工具以及实业，最终基金持有者按投资比例分享投资收益。于是，基金最简单的分类就是：股票型基金——顾名思义，投资股票的基金，依此类推，还有混合型基金、债券型基金以及货币市场基金等等。 买什么类型基金，因人而异 理性看待基金投资收益 风险测试 0-10?? 保守型——风险厌恶极不愿意面对投资亏本；不会主动参与有风险的投资；即使投资回报率相对较低，您还是希望将投资于相对保本的地方。除了储蓄、国债，大多数的金融投资机会恐怕都难以激起您的兴趣。11-20?? 保本收入型——中低风险偏好的投资者依然将本金的安全视为首要因素的您，可以不必去关注期货、股票等相对风险较高的金融理财工具，基金、债券、保险等产品可能才是您的最佳选择。21-30?? 平衡投资型——中等风险偏好的投资者由于对本金与收益同样重视，您愿意在一定预期收益率水平之上承担风险；可以在资金相对充裕、市场运行相对平稳的时候对股票、期货、外汇等市场予以关注；平衡型的基金产品将非常适合您的胃口。31-35?? 稳健成长型——中高风险偏好的投资者作为中高风险偏好者，您很清楚风险与回报之间的正比关系。您可能希望在能够承担的最大损失以下实现最高收益，对于金融理财工具，尤其是非储蓄类产品更感兴趣；在投资组合中，股票基金与股票的投资比例会高于债券。36-43?? 积极成长型——高风险偏好的投资者从某种程度上说，您的理财行为具有一定的投机性；理由比较简单，您所要求的收益率是储蓄类与债券类产品很难实现的。在这种情况下，您对产品的收益率、流动性等的要求都很高，并且并不缺乏基本的策略；股票型基金是比较重要的选择。 在购买基金前你需要了解 购买基金时需要缴纳哪些费用？ 选择前端收费还是后端收费？ 上哪里买基金最合适？ 在确定风险偏好后，如何在众多基金中挑选出比较好的基金？ 基金费用明算账 投资基金同买衣服一样，购入之前，必先问价，有时也可以“讨价还价”。清楚基金公司的各种收费，是计算基金投资成本的重要一环。虽然费用成本不是选择基金需要考虑的最重要的因素，但作为机会成本，菜鸟们必须要关心以下三种费用： 第一笔费用：认（申）购费 举个例子来说，你拿出10万元准备认购一只新发行的基金，如果认购费率的标准为1.2%，那么10万元的认购额需要扣除掉的认购费：1