(转融通业务常见问题与解答.doc

转融资业务相关问题与解答 第一部分 交易操作 如何获知授信额度和保证金比例档次？ 答：证券公司向证金公司提交的申请材料中包括证券公司申请的授信额度，证金公司根据申请材料对证券公司进行综合评估，确定证券公司初次授信额度和保证金比例档次后，证金公司会以书面函件通知证券公司最终结果。 证券公司亦可通过证金公司每日下发的“保证金追缴通知文件”查询授信额度和保证金比例档次。 证券公司如需调整授信额度，可再次正式致函，说明调整的原因和调整后的授信额度，证金公司将根据申请材料对证券公司进行综合评估，再次确定证券公司授信额度。 证金公司会定期和不定期对证券公司的信用状况和风险状况进行信用重检，以确定是否调整证券公司的授信额度和保证金比例档次。调整后，证金公司会以上述方式通知调整结果。 如何获知需要提交的保证金及现金金额？ 答：授信后，证金公司会反馈证券公司具体的保证金比例档次。根据《转融通业务监督管理试行办法》相关规定，现金占应收取保证金的比例不得低于15%。如因证券价格变动导致保证金比例不足，需及时补足。保证金比例高于100%时，方可提取保证金。 证券公司可根据计划借入资金金额及不同期限下所产生的费用，并参照已授信的保证金比例档次和现金比例，计算出需预先提交的保证金及现金数量。 每个交易日开市前，证金公司通过FDEP平台向证券公司发送当日可充抵保证金证券清单（包括证券清单和对应折算率）（ZRTBZJZQ.dbf）；同时，证金公司会通过网站披露当日可充抵保证金证券清单（包括证券清单和对应折算率）。 提示：可充抵保证金证券清单将披露可在证金公司网站“信息披露”的“可充抵保证金证券及折算率”栏目下。 担保品提交后是否可以立即进行转融资申报? 答：证券公司转融通申报金额不得超过保证金价值对应的可融入额度减去已融入额度，保证金价值由已提交担保品计算得出（具体可参见“第二部分 结算”中的“保证金管理”部分内容）。 证券公司提交的担保品中证券（即股票、债券、基金等）部分，如果成功，次一交易日可以计入保证金，资金部分，如果成功，当日实时可以计入保证金。证券公司在确认但保品提交成功并计入保证金后，可以进行转融资申报。 开市期间，是否可实时获知保证金比例、转融资负债等信息? 答：可以。证券公司可在开市期间，向证金公司转融通系统平台发送“借入人综合信息查询”指令，证金公司收到指令并确认有效后，会实时反馈保证金总价值、转融通总负债、保证金比例、保证金现金比例等信息。 提示：由于证券担保品的价格可能有变化，日间实时查询返回的借入人综合信息与日终清算后的数据可能存在差异。 如何获知转融资期限档次和对应费率？ 答：证金公司会通过两种方式公布转融资期限档次和对应费率。方式一：每个交易日清算完成后，证金公司会通过FDEP平台向证券公司发送次一交易日转融资期限档次和对应费率，证券公司可通过自由系统进行查询；方式二：每个交易日开市前，证金公司网站信息中披露当日转融资期限档次和对应费率，证券公司可登录证金公司网站进行查询。 如何获知证金公司单日最大可出借资金？ 答：证金公司资金分市场投放，每个交易日开市前，证金公司会通过FDEP平台向证券公司发送当日沪深两市拟投放的资金头寸信息，即当日最大可出借资金。 提示：由于证金公司资金分沪、深市场投放，证券公司提交转融资申报指令时需区分市场。 转融资申报要求是什么？ 答：转融资申报时间为每交易日9：30-11：30、13：00-15：00，15：00之前允许撤单，指令当日有效。 转融资每笔申报金额应当为100万元的整数倍；最大单笔申报金额不超过3亿元；单一证券公司当日各期限档次转融资申报总额不超过5亿元。 提示：证金公司可以根据市场情况或者业务发展需要调整上述申报条件，并可根据资金头寸和风险管理需要调整当日拟出借资金总量。 如何查看转融资申报是否有效？ 答：证券公司提交转融资申报后，证金公司转融通系统会自动根据申报要素进行检查。检查通过的即视为有效申报，不通过的即视为无效申报。证金公司转融通系统会自动将申报状态反馈至证券公司。 同时，证金公司转融通系统提供订单查询功能，证券公司可根据自有系统生成的申报订单编号，查询此申报信息的具体状态。 申报要素包括：申请编号、市场、期限、金额、费率、对应市场的融券专用证券账户及交易单元等。 何时可以使用已借入的资金？ 答：证金公司每交易日15：00后，对当日接收的有效转融资申报分市场进行集中撮合成交，并根据成交结果向沪深登记分公司发送划付指令。登记公司处理完成后，资金即可到账。 提示：由于沪深登记分公司处理划付指令的方式不同，不同市场资金实际到账时间也略有差别。请各证券公司根据实际需要，选择在相应市场进行转融资申报。 是否可能存在实际到账金额与申报金额不一致的情形？