利率市场化对国内商业银行的影响..docVIP

利率市场化对国内商业银行的影响? 1、利率市场化给商业银行带来的挑战?? A、加大了银行的竞争压力和经营压力。?????一直以来，国内商业银行的主营收入和利润主要来自于存贷利差，存贷利差的变化对商业银行的收入和利润有着直接和巨大的影响。在原有严格管制的固定存贷利率体制下，商业银行可以稳定的获取巨大的管制利差，随着央行对存贷利率浮动幅度的放宽，商业银行虽然具有了一定的存贷利率自主决策权，但在日趋激烈的市场营销争夺中，降低贷款利率成为银行争夺优质客户的一种非常重要的竞争手段，而同时，越来越多的优质客户与银行在存款利率的讨价能力不断提高。存贷利差的逐步缩小，不可避地影响了银行的经营收入和利润水平。? 随着利率市场化的进度的加快和市场竞争的加剧，单一依靠存贷利差的商业银行面临的竞争和经营压力将越来越大。各商业银行如果不及时根据市场环境的变化，及时调整经营策略，创新金融产品，大力发展中间业务等其他收入和利润渠道，规避利率风险，则部分商业银行很有可能在激烈的市场竞争中逐步被淘汰。从国际经验来看，有一些国家在利率市场化后出现了银行倒闭增加的情况。 银行利率风险和利率管理的难度加大。? 在管制利率体制下，各商业银行都按照央行规定的利率水平吸收存款，发放贷款，在存贷款方面不存在利率波动的风险。然而，在利率市场化下，以及包括货币市场基金在内的各种新的金融工具不断涌现的环境下，存贷款利率不仅要跟随信贷需求的变化而变化，而且还要随货币市场利率的变化而波动，不可预知的货币市场利率的随机波动就给商业银行的资金来源和资金运用带来了相应的利率风险。近年来，同业拆借市场和债券回购市场利率的较大波动已经给一些金融机构造成了一定损失，让商业银行切身体会到了利率风险的影响。? 存贷款利率市场化后，由于收益与风险分布的不可预期波动，会使资金在金融市场与商业银行之间的流动更具随机性了，商业银行的流动性管理更为困难，从而使商业银行资产和负债的利率敏感性发生不可预料变化的概率增大了。而且，利率市场化后客户行为的变化使价格对商业银行经营的杠杆作用趋于明显，并迫切要求商业银行在定价方式、定价程序、定价策略上作出调整。放开利率后，商业银行被赋予按照市场资金运作定价的主动权，这种定价权将覆盖资产、负债、中间业务等各类金融产品，这将加大商业银行的定价风险。? ?? 2、利率市场化给商业银行带来的机遇?? A、有利于加强银行之间的公平竞争，促进商业银行提升管理素质。?????在利率管制的情况下，我国政府为银行业构造了能获得超额垄断利润的环境，在这种环境里，限制性的准入和退出使得大银行、小银行，好银行、坏银行都能在竞争中相安无事。由于缺乏价格竞争的这一基本手段，银行竞争焦点只限于对存款规模的追求和对贷款质量的把握，这种不完全的银行竞争导致了银行服务出现局部过剩。但是，加入世贸促使我国经济加速融入全球一体化进程，国内银行业将被迫直面国外银行业的全面竞争，利率市场化让国内商业银行拥有了全面竞争的价格手段，促进了国内商业银行之间的公平竞争。利率市场化为我国银行业构建了一个优胜劣汰机制，能够及早成功实现管理转型、业务转型的银行，在未来的竞争中将脱颖而出。? B、有利于商业银行的金融创新，促进商业银行业务的发展。? 在利率市场化的环境里，控制利率风险成为商业银行和工商企业普遍关注的问题，这为以规避利率风险为主要目的的金融衍生产品创新创造的了条件。一方面，商业银行的金融产品定价权加大，商业银行获得了前所未有的定价自主权，这在客观上为商业银行进行金融创新提供了可能性。另一方面，商业银行面临的利率风险大大上升，面临的竞争压力加大，这在客观上对商业银行从事金融创新产生了强大的动力和压力。商业银行只有通过持续有效的金融创新行为才能规避利率风险，为资产提供增值、保值的机会。? ?? C、有利于商业银行优化客户结构。? 利率市场化促使商业银行自觉关注贷款市场的运行趋势，根据客户与银行所有业务往来可能带来的盈利、客户的经营状况、银行提供贷款所需的资金成本、违约成本、管理费用等因素综合确定不同的利率水平，在吸引重点优质客户的同时对风险较大的客户以更高的利率水平作为风险补偿，推动银行客户结构的优化。近年来，这在多数商业银行的实际贷款行为中已得到较为广泛的使用，对优质客户，银行往往给予较为优惠的贷款利率，而对风险较大或非优先支持的客户，则对其贷款利率进行上浮，增加回报率并补偿风险。 二、利率市场化对商业银行的影响? 近几年，随着我国利率市场化进程的加快，商业银行面临越来越频繁的利率波动，给商业银行的成本收益、资产流动性和安全性带来风险。但利率市场化将有助于改善经营管理，加快金融创新，提高经营效益。?(一)?有利影响? 1.?利率市场化使得商业银行扩大了经营自主权。利率市场化以后商业银行拥有了一