程 序化交易百问百答 1精品参考资料.doc

程序化交易百问百答 入门常识篇 1、什么是程序化交易？ 程序化交易，是一种在计算机和网络技术的支持下，通过预先设置好的交易模型，按照既定的买卖条件，由计算机自动完成交易指令的一种新兴交易手段。在投资实战中它不仅可以提高下单速度，而且还可以避免交易过程中情绪随机波动的影响，实现理性投资与科学决策，保持交易依据的高度一致性与可复制性。 2、程序化交易的优势是什么？ 量化交易思想、精确执行交易指令、保持一致性，在一定程度上避免情绪的困扰，同时可以节省交易者大量的时间和精力。 3、程序化交易的缺点是什么？ 其实程序化交易的优点，同时也是它的缺点，它抑制了交易的主观判断可能在交易中发挥的作用，无人值守的全自动程序化交易可能受到诸如断电、断网、死机等因素的困扰。 4、需要做些什么，才能开始使用程序化交易？ 一般需要通过购买程序化交易授权，才可以开始进行程序化交易。当然，在此之前，您还需要依据自身的交易理念与方法，自行设计或购买一套具备实战盈利能力的交易系统模型。 5、目前国内哪些软件平台，可以支持期货程序化交易? 文华财经、金狐、交易开拓者等。 6、技术指标模型与交易系统模型，有什么区别？ 技术指标模型只能用于信号的显示，可以作为买卖决策的参考，只有写成交易系统模型，才能进行买、卖下单执行的计算机自动操作。 7、如何导入交易模型？ 打开任何一个品种的技术分析图表，点击右键选择编辑指标公式，在公式管理器中选择指标公式、交易模型、套利模型、点击导入，根据系统模型所在目录导入即可。玩车还能给这一步骤后，该交易系统模型就进入了你的软件平台中，在实际使用中，可以选择在编辑指标公式状态下，点击加载；也可以在交易菜单下打开程序化交易窗口，选择相应的交易系统模型后执行。 8、目前，程序化交易在国内外期货市场中的应用情况如何？ 作为一种理性的交易模型，程序化交易在国外始于上世纪70年代，普及程度远远高于国内，这是跟国外金融市场发展较早有关，而我国的金融市场起步较晚，程序化交易尚处于起步初级阶段，但在不远的将来，程序化交易将逐步成为一种主流的交易模式。 9、程序化交易系统能让人相信和放心吗？ 程序化交易的本质，其实就是让电脑自动交易按自己的交易理念设计出来的系统，所以相信程序化交易系统的前提是相信自己的交易理念！在设计好程序化交易系统后，就可以放心让电脑自动交易，当然严格的测试与实盘的监控，在使用初期还是必要的。 10、程序化交易的原理是什么？ 程序化交易的工作原理是通过行情接受软件接受交易所广播的交易数据，然后通过数据处理平台，按照投资者事先写好的交易程序进行数据处理，得出买卖开平仓指令，委托指令仍然是通过金仕达、恒生远程交易系统进入期货公司和交易所的撮合中心的。程序化交易是将投资者的投资整个过程程式化、电子化。 二、基本操作篇 1、如何开始一个模型的编写？ 首先必须熟悉你所选用的程序化交易软件平台的语法，函数，最好是对照范例逐步分析代码所代表的含义，然后，根据你自己的交易思想，就可以通过模型编写平台开始程序化设计。 2、如何导入一个现成的交易系统模型？ 在技术图表状态，点击右键，选择导入公式，找到模型所在的目录，即可实现导入。 3、如何执行一个交易系统模型，让它开始全自动交易？ 进入交易品种的技术图表状态，选择相应操作的K线时间框架，然后在菜单项下选择启动程序化交易，即可开始全自动交易。 4、如何调用一个技术指标模型? 在技术图表状态，点击右键，选择编辑指标公式，点击应用即可。 5、如果进行一个交易系统模型的测试？ 按照同上步骤操作后，选择相应的测试周期，设定相关参数后，选择开始测试即可。 6、如何进行交易系统参数的优化？ 按照同上步骤操作后，选择进行参数优化，部分程序化交易软件可能会显示一揽子参数的绩效，根据我们的经验，未必要选择绝对收益最高的参数，相对峰值的参数可能更优。 三，交易系统设计篇 1、交易系统模型有哪些分类？ 根据投资理念，交易系统模型可以分为趋势跟踪类，震荡交易类，套利交易类等；根据交易时间框架，交易系统模型可以分为日内短线交易类，隔夜中线交易，长线交易类等。 2、如何建立自己的程序化交易系统？ 根据自己的交易思想，或者结合参考一些经典的投资理念，投资者在交易系统设计实践中就会逐步形成自己的程序化交易系统。 3、如何设计趋势跟踪系统？ 特点：追涨杀跌，顺势而为，不会错失任何一波大行情。缺点是震荡市中可能受到多重损失。一般胜率较低，盈亏比较高。 适合人群：成熟，理性，冷静的中长线投资者。 主要设计思路：参考MACD等趋势跟踪技术指标，或直接采用价格高低点突破，通道突破，趋势线突破，价格形态突破，波动性突破等方法，交易思想可以概括为：在趋势的