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第十二章 跨国公司与贸易 跨国公司与对外直接投资 跨国投资与国际贸易的关系 第一节 跨国公司与对外直接投资 跨国公司的定义、形成与发展 跨国公司理论 跨国公司的定义 1977年的OECD奥斯陆会议的定义：凡由位于一国的决策中心和位于一国以上的营业中心（具有或不具有法律人格）所组成的企业，就是多国公司，其中一个实体可以对其他的实体施加重要的影响，尤其在分享知识和资源方面。 1983年的联合国跨国公司中心的定义：由分设在两个或两个以上国家的实体组成的企业，而不论这些实体的法律形式和活动范围如何，这些企业的业务是通过一个或多个决策中心，根据一定的决策体制经营的，可以具有一贯的政策和共同的战略，企业的各个实体由于所有权或其他的因素，使得其中一个或一个以上的实体能对其他实体的活动施加重要影响，尤其是在分享知识、资源和分担责任方面。 著名经济学家丹宁的定义：对在一个以上国家的增值财产拥有全部或部分所有权，并进行控制和管理的任何公司。 台湾学者李兰甫的定义：一群具有多国籍的公司整体或体系（但体系内各成员的组织形式或具体内容却不必相同），通常是体系内的母公司设于一个或两个国家，一簇附属公司则散布在发展程度不同的国家。 现今最广泛的定义：具有全球性经营动机和一体化的经营战略，在多个国家拥有从事生产经营活动的分支机构，并将它们置于统一的全球性经营计划之下的大型企业。 跨国公司的形成和发展 地域的扩展 业务多样化 职能的转移 2003—2009年中国对外直接投资净额（单位：万美元） 2009年我国对外直接投资的地区分布情况 跨国公司理论 发达国家对外直接投资理论 发展中国家对外直接投资理论 发达国家对外直接投资理论 垄断优势理论 产品生命周期理论 内部化理论 边际产业扩张论 国际生产折衷理论 垄断优势理论 1960年，美国经济学家海默在其博士学位论文《国内企业的国际经营:关于对外直接投资的研究》中，首次提出了垄断优势理论。 垄断优势理论是一种以不完全竞争为前提，依据企业特定垄断优势开展对外直接投资的理论，是基于产业组织理论的一种分析。后经其导师金德尔伯格以及约翰逊等学者的补充，发展成为研究国际直接投资最早的、最有影响的理论，也公认为国际直接投资理论的奠基之作。 垄断优势理论提出了研究对外直接投资的新思路，将国际直接投资理论独立开来进行研究，并较好地解释了第二次世界大战后一段时期美国大规模对外直接投资的行为，对后来的理论研究产生严重影响。该理论也有一定的局限性，一是在解释为什么拥有技术优势的企业一定要对外投资。二是不能解释跨国公司在直接投资中的地理布局和区位选择问题。三是无法解释发展中国家的对外直接投资，特别是发展中国家向经济发达国家的直接投资。 产品生命周期理论 产品生命周期理论是美国哈佛大学维农教授在1966年发表的《产品周期中的国际投资与国际贸易》一文中首次提出，后经威尔斯、赫希什等人不断发展、完善。 其理论要义将产品生命周期划分为三个不同阶段，即产品创新阶段、成熟阶段和标准化阶段，以解释企业根据生产条件和竞争条件而做出的对外直接投资决策。 产品生命周期理论存在着局限性，主要表现在 （1）它没有很好地解释发达国家之间的双向直接投资； （2）该理论主要涉及最终产品市场，而资源开发型投资和技术开发型投资与产品的生命周期无关； （3）该理论不能很好地解释发展中国家的对外直接投资； （4）该理论认为母国垄断优势的丧失导致对外直接投资，实际上，许多跨国公司在保有垄断优势的同时，还进行大量对外直接投资。 内部化理论 1976年，英国里丁大学学者巴克莱、卡森的合著《跨国公司的未来》一书对传统的国际直接投资理论提出批评，并提出了新的对外直接投资理论——内部化理论。 巴克莱和卡森仍以不完全竞争为假定前提条件，并对其作出新的解释。他们认为，不完全竞争并非由规模经济、寡占行为、贸易保护主义和政府干预所致，而是由于某些市场失效，导致企业市场交易成本增加所致及企业在让渡其中间产品时难以保障其权益，也不能通过市场来合理配置其资源，以保证企业最大经济效益的情形。市场内部化的目标就是消除外部市场对于中间产品（特别像“知识产品”）的交易失效。因此，市场内部化、市场失效和交易成本构成内部化理论的三个重要方面。 内部化理论是西方学者研究跨国公司理论的一个重要转折点。内部化理论从寡占市场结构的角度转向了研究各国企业之间的产品交换形式、企业国际分工与生产的组织形式，它能够解释大部分的国际直接投资的动机和跨国公司的许多经营现象，因此被视为跨国公司长期性的一般理论。但这一理论只强调了市场的不完全性对于国际直接投资的影响，而忽视了市场的积极方面对国际直接投资的促进作用。 边际产业扩张论 20世纪70年