理财规划方案6.doc

“2007江西十佳理财之星”参选方案 理 财 规 划 方 案 （案例一） 六号 二○○七年八月 目 录 第一部份 案例简介 第二部份 理财目标资产分析第一部分 案例简介 刘先生，现年45岁，某上市公司高层管理人员，妻子方女士，现年41岁，政府机关干部。刘先生夫妇双方父母均健在，每月均需刘先生夫妇支付1000元生活费。刘先生夫妇膝下一子，在复旦大学读大学一年级。刘家现有住房两套，一套在南昌市市中心，约130平米，2000年30万全额付清，现约50万元。另一套在市郊某在建楼盘，约270平米，2006年购置，2007年12月交房，总价165万元，首付50万，分15年按揭。最近新购18万轿车一辆。刘先生年收入25万元，方女士年收入3.5万元。家中现有流动资产30万元，其中2006年12月，以每股4元价格买入中国银行2万股，3年期定期存款10万元（2007年10月到期），其余为活期存款。刘家购车前每月日常生活开支（包括儿子日常费用）5000元。目前刘先生在理财方面有如下思考，一是想为家庭成员（包括双方父母）保险作些安排，二是夫妻退休后不希望因工作变化而降低消费水平，三是对投资作些规划，能有超过10％的年收益就好。理财规划师若有其他合适的建议也可考虑，刘先生风险偏好中等。请为刘先生家里制定一份理财规划方案。 第二部份 理财目标 投资报酬率＝10% 通货膨胀率＝生活支出增长率=3% 当前大学学费水平为1万元/年/人 大学学费近三年不增长 退休年龄均为60岁，退休后生活25年，养老金收入800元/ 月/人 第四部份 家庭资产分析家庭收支情况表 优先 顺序 几年后开始 预估每年费用 持续 年限 需求现值总和:不考虑时间价值 生活支出 1 0 84000 15 1，260,000 车辆使用支出 1 0 12,000 10 120,000 双方父母医疗支出基金（计划） 1 0 60000 15 900,000 归还房贷 1 0 115956 15 173，9340 儿子上大学 2 0 10，000 3 30,000 退休 2 15 48，000 25 1，200，000 需求值总计 　 　 　 　 5，249,340 2、资金供给分析 理财资源 优先顺序 几年后开始 现值流入 持续几年 供给现值总和:考虑时间价值及收入增长率相同 刘先生税后工资性收入 1 0 250,000 15 3，750,000 方女士税后工资收入 1 0 35，000 19 665，000 刘先生养老金给付 2 15 9600 25 240，000 方女士养老金给付 2 19 9600 25 240，000 供给值总计 　 　 　 　 4，895，000 第七部分 理财规划建议 1、财务安全规划 财务安全规划是整个理财规划的基础，可以有效的应对由于家庭经济支柱出现疾病、死亡、失业或其他意外对家庭的财务状况所带来的影响，从而可以确保理财目标的实现。财务安全规划包括两方面的内容： （1）紧急预备金 紧急预备金是为了应对家庭出现意外的不时之需，一般应准备3-6个月的家庭固定开支，该家庭的月固定开支大约为18913元，建议提取6万元作为紧急预备金（紧急预备金的存放形式可以为：放于银行信用卡内，开通其约定转存功能，既能保持一定的流动性，在不需用时可以享受定期存款利息，保持一定的收益水平）。 （2）家庭保险规划 由于夫妻两人保险计划由单位安排，不另进行商业保险。其双方父母缺乏保险基金，由于年龄过大，没有合适的保险品种安排，只有进行家庭保险基金的安排，每人每年自行安排15000元的医疗基金，其60000万元/年。丧葬最终支出当前水平5000元×6=30000元 根据整个家庭状况，为儿子购买保险的保费支出，年保费支出为3万元，占到年家庭收入的10.5%，属于合理范围之内。并且随着房屋贷款的逐渐减少和儿子大学教育的完成，保费也将会逐渐减少，还有为儿子购买保险的保费支出可以在儿子工作后转移到儿子身上，这部分保费支出可以用来准备退休基金。 建议将上述每年的医疗基金（银行存款拿出6万元）,投资于债券型基金。 2、还贷款规划 除了拿出6万元作为紧急预备金和6万元（每月存款约5000元）作为医疗基金之外，人民币存款还有16万元，可以投资股票基金，投资收益率大致为10%-15%，用做15年内的还清贷款的支出。 FV=PV 10，N 15，I/Y 10%=41.5万元 另外，可将其中一套市值165万的市郊房产出租，增加收入。 3、退休规划 退休后生活支出保持目前水平为每年19200