试论矿产资源的资源资产与资本一体化管理.doc

试论矿产资源的资源、资产与资本一体化管理 2010-05-21 | 作者： 刘 欣 | 来源： 中国国土资源报 | 【大中小】【打印】【关闭】 ????●资产化主要着眼于矿业权本身及其所涉及的矿产资源的开发利用活动，资本化则通过矿业权的投资、融资或者股权的变动间接地对矿业权和矿产资源开发利用活动施加影响 ????●实现矿产资源的资源、资产和资本一体化管理，是对传统的微观直接型资源管理体制、机制和方式进行的重大变革和创新 ????●国土资源主管部门应当尽快实现从资源管理向实物性的资源管理、权利性的资产管理和价值性的资本管理有机结合、良性互动的一体化管理模式转变 ????我国长期沿用以“发证、收费、监督”为主要内容、偏重行政手段的矿产资源管理制度和管理模式。近年来，虽经实施政府机构改革、推行资源分类分级管理和有偿使用制度等措施，基本形成了矿产资源集中统一管理的格局和矿业权为核心的管理制度体系，但现行矿产资源管理体制、机制和法制仍然存在不少不适应市场经济发展要求、不利于实现资源保护和合理利用管理目标的问题，必须借鉴矿业发达国家的实践经验，在提升矿产资源开发利用监管水平的同时，建立完善矿业权市场和矿业资本市场，全面实施矿产资源的资源、资产和资本的一体化管理，通过生产要素的多元化和市场流动性机制来实现最佳的经济效益和社会效益。 ????资源、资产与资本的概念及相关关系 ????全面准确地理解资源、财产、资产和资本等概念特别是它们之间的相互关系，既应遵循和尊重其原义，又要注意结合所适用的对象和范围以及现代社会发展的规律，当然也有必要借鉴当代经济学包括会计学的基本原理，但不宜完全照搬或套用其规定。 ????资产应当是国家或企业、个人所有的具有价值、能够通过使用或者生产经营获得收益、包括权利在内的有形财产和无形财产，其主要特征是能够给所有者带来收益。只有既稀缺同时又具有明确所有者的自然资源才可能转化为自然资源资产。 ????根据会计学理论，资产与资本的定义及内涵尽管明显有别，如资产分别由经营者即企业所有，而资本则属于企业所有者，但二者在本质上却有着历史性的渊源和关联，即资本的抽象性与资产的具体化特征之间有着相互转化的关系；所不同的是，相对于初创时期的资本，无非是当代资本和资产出现了货币化的价值表现形式，并且资产与资本之间由单向转化变成了双向互动关系。当然，按照秘鲁学者索托的观点，二者的所有权性质更加明晰，由此使资本化运作更加顺畅，这也正是市场经济理论的基本特征和要求。 ????资产和资本都能够投入生产经营过程中担当生产要素，但由于资产更注重物或者财产的实体和形态，而资本更侧重于物或者财产所内含的价值，因此，资产的表现形式是外在而直接且具有多样性，而资本则是通过货币或者股权等可进行经济价值计量的形式、以增值营利为目标并往往以单一的投资方式体现出来。 ????资源资产化和资本化的含义及二者关系 ????所谓矿产资源的资产化，是指矿产资源通过依法取得并行使矿业权，使特定的矿产资源进入市场，通过开发利用活动产出并经销售矿产品获取收益，或者通过矿业权的转让等方式获取收益。矿产资源的资本化则是指不直接经营矿产资源勘查开发和矿业权运作，而是通过矿产勘查风险投资和融资、企业改制重组或兼并、股权移转、期货交易等方式进行投资或者融资，间接地控制矿业权或者对矿业权施加影响从而获利的过程，其实质是以矿产资源的价值为基础，实现资本的流通和价值的增值。当然，这一过程与矿产资源的开发利用应当是一致但不一定是同步的。这既是市场经济机制运行的通行做法，也是在经济全球化的背景下投资多元化、社会分工专业化特征在矿业领域的体现，对于降低矿产资源勘查开发风险、促进矿业良性发展具有重要意义。 ????严格来讲，矿产资源的资产化和资本化都是以矿产资源的价值为基础，并以矿业权的流转为核心，因此二者具有很多的相似性和一致性，都是通过矿业权的变动来实现获得收益的目标，但资产化与资本化之间的区别在于前者主要着眼于矿业权本身及其所涉及的矿产资源的开发利用活动，而后者则通过矿业权的投资、融资或者股权的变动间接地对矿业权和矿产资源开发利用活动施加影响。 ????实现矿产资源的资源、资产与资本一体化管理途径 ????实现矿产资源的资源、资产和资本一体化管理，是对传统的微观直接型资源管理体制、机制和方式进行的重大变革和创新，首先要解决体制性难题，清除制度性障碍，并从管理内容、管理职能和机构人员等方面进行必要调整。 ????实行投资权与勘查开采权利分开制度 ????根据《物权法》的有关规定，矿业权首先是一种物权和财产权，这种财产权的形成主要取决于资本投入即投资，然后才能够通过生产经营或者流通获取收益。“资本为王”的市场经济原则以及《公司法》关于“揭开公司的面纱”的理论，说明投资权与