第05章 商业银行第05章商业银行 商业银行.ppt

* * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * 二、商业银行的资产负债 管理理论及其变迁 ? 1.资产管理理论 　　　主要研究如何把筹集到的资产恰当地分配到现金资产、证券投资、贷款和固定资产等不同资产上。商业银行资产管理理论历史上依次经历了由商业贷款理论向资产转移理论和预期收入理论发展的演变过程。 　 基本观点：存款是银行贷款资金的主要来源，而银行存款的大多数是活期存款，这种存款随时可能被提取，为了保证资金的流动性，商业银行只能发放短期的与商业周转有关的、与生产物资储备相适应的有偿性贷款。银行贷款应该以商业行为为基础，以商业票据为凭证。 ? 　⑴商业贷款理论 局限性： ①这种带有自偿特征的放款理论，不能满足经济发展对银行长期资金的需求，也限制了银行自身的发展； ②忽视了银行存款的相对稳定性，没有充分利用长期负债； ③忽视短期贷款的风险性，且使银行的发展受制于经济周期及其带来的风险。 ? 　⑴商业贷款理论 基本观点： 　　 为了保持足够的流动性，商业银行最好将资金用于购买变现能力强的资产。这类资产一般具有以下条件： 　①信誉高，如国债或政府担保债券以及大公司发行的债券； 　②期限短，流通能力强； 　③易于出售。 ? 　⑵资产转移理论 局限性： ①证券价格受市场波动的影响很大，当银根紧缩时，资金短缺，证券市场供大于求，银行难以在不受损失的情况下顺利出售证券； ②当经济危机发生使证券价格下跌时，银行大量抛售证券，却很少有人购买甚至不购买，这与银行投资证券以保持资产流动性的初衷相矛盾。 ? 　⑵资产转移理论 基本观点： 　　　银行的流动性应着眼于贷款的按期偿还或资产的顺利变现，而无论是短期商业贷款还是可转让资产，其偿还或变现能力都以未来收入为基础。只要未来收入有保证就可以保证银行资产的流动性。 ? 　⑶预期收入理论 局限性： ①把预期收入作为资产经营的标准，而预期收入状况由银行自己预测，不可能完全精确； ②在贷款期限较长的情况下，不确定性因素增加，债务人的经营情况可能发生变化，到时并不一定具有偿还能力。 ? 　⑶预期收入理论 2.负债管理理论 　　　负债管理理论是以负债为经营重点，即以借入资金的方式来保证流动性，以积极创造负债的方式来调整负债结构，从而增加资产和收益。这一理论认为：银行保持流动性不需要完全靠建立多层次的流动性储备资产，一旦有资金需求就可以向外借款，只要能借款，就可通过增加贷款获利。 　　　负债管理理论历史上依次经历了由存款理论向购买理论和销售理论发展的三个阶段：　 ? 　⑴存款理论 基本观点： 　 ①存款是商业银行最主要的资金来源，是其资产业务的基础； 　②银行在吸收存款过程中是被动的，为保证银行经营的安全性和稳定性，银行的资金运用必须以其吸收存款沉淀的余额为限； 　③存款应当支付利息，作为对存款者放弃流动性的报酬，付出的利息构成银行的成本。 ? 局限性： 没认识到银行在扩大存款或其他负债方面的能动性； 没认识到负债结构、资产结构以及资产负债综合关系的改善对于保证银行资产的流动性、提高银行盈利性等方面的作用。 ? 　⑴存款理论 　⑵购买理论 基本观点：①商业银行对存款不是消极被动，而是可以主动出击，购买外界资金；②商业银行购买资金的基本目的是为了增强其流动性；③商业银行吸收资金的适宜时机是在通货膨胀的情况下。 局限性： 助长商业银行片面扩大负债，加深债务危机，导致银行业恶性竞争，加重通货膨胀负担。 ? * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * ? 筹资的效率不同。金融债券的利率一般高于同期存款利率，对客户有较强的吸引力，筹资效率较高。 所吸收资金的稳定性不同。金融债券有明确的偿还期，一般不用提前还本付息，有很高的稳定性。 资金的流动性不同。金融债券一般不记名，有较好的流通市场，具有比存款更高的转让性。 二、商业银行的资产业务 ? 1.商业银行贷款业务： 贷款的概念。贷款是商业银行作为贷款人，按照一定的贷款原则和政策，以还本付息为条件，将一定数量的货币资金提供给借款人使用的一种借贷行为。贷款是商业银行最大的资产业务。 贷款的分类。商业银行的贷款，可以按照贷款期限、贷款保障条件、贷款用途、贷款偿还方式和贷款风险等不同的标准进行分类 ? 按贷款期限划分：活期贷款／定期贷款／透支； 按贷款的保障条件划分：信用放款／担保抵押放款／票据贴现等； 按贷款使用的行业划分：工业贷款／商业贷款／农业贷款／科技贷款／消费贷款等； 按贷款具体用途划分：流动资金贷款／固定资金贷款、商品贷款／资本货物贷款； 按贷款的偿还方式划分：一次性偿还贷款／