第一部分财务管理导论概要.ppt

许江波 博士 中国注册会计师 首都经济贸易大学会计学院 教授 首都经济贸易大学审计处处长 与TCL进行项目合作, 先后参与和主持了TCL电器销售公司财审基础工作规范检查、TCL电器销售有限公司收支两条线资金管理模式的构建与规范》、《TCL电器销售有限公司目标预算管理》、《TCL电器销售网络管理模式变革》、《TCL电器销售有限公司重要事项承诺制》、《TCL集团股份有限公司会计政策和会计制度》、《TCL集团股份有限公司会计管理基础工作规范检查》等项目。 财务管理导论 企业管理的重心是什么? 业务流? 物流? 资金流? 提示: 您作为总经理, 您最关心的是什么? 您最有权力感的时候是什么? 企业管理的重心:资金流管理 结论: 只有通过资金流来才能够对企业的业务进行有效的管理，才能够保证目标的顺利实现。 简而言之 财务管理导论 一、财务管理的概念和内容 管理：为了达到一确定的目标， 而对人、财、物、信息等进行计划、组织、 指导、协调、控制 的一系列活动 财务：指企业在生产经营过程中与资金运动有关 的事务 资金: 社会再生产过程中物资价值的货币表现 资金运动—— 资金筹集、资金运用(包括投资和日常运营)、资金分配； （见下图） 几个相关的概念 有关资金运动方面的业务而发生的各种活动，称为财务活动 由财务活动而形成的企业与其他经济组织和经济个体之间的关系，成为财务关系. 企业外部财务关系:投资者; 债权人; 国家;交易伙伴 企业内部财务关系: 内部各单位之间;企业与员工 财务管理的概念 是对企业财务活动及其形成的财务关系进行管理 是财务机构和人员根据国家财务制度和企业财务目标；对企业资金运动所实施的计划、组织、指导、协调、控制， 并有机地协调企业与其它经济组织和经济个体之间的财务关系 财务管理的内容 财务管理的具体内容 1. 投资管理：企业规模决策（资产总额） 资产组成决策（资产结构）：证券投资 固定资产投资 （capital budgeting) 2筹资管理：资本结构（capital structure)：负债资本与权益资本 股利政策：股利支付率决定了留存收益（权益资本） 3净营运资本管理（net working capital)：流动资产管理 流动负债管理 财务管理导论  二、财务管理与会计核算之间的关系 什么是会计？ 会计的职能 会计和财务管理的关系 会计的职能 通过搜集、整理和利用信息 反映和监督经济活动 ——基本职能 分析、预测、控制、促进经济活动 ——深层次职能 财务管理导论 三、财务管理目标 利润最大化 or 股东财富最大化? 如何实现股东财富最大化? 利润最大化 or 股东财富最大化 任正非语录: “核心价值观的第一条是解决华为公司追求什么.现在社会最流行的一句话是追求企业最大利润率,而华为公司不追求利润最大化,只需要将利润保持在一个较合理的尺度上.我们追求什么呢? 我们要依靠点点滴滴、锲而不舍的艰苦努力，成为世界级领先企业，来为我们顾客提供服务。”