第六章投资与筹资循环审计讲义.ppt

第六章 投资与筹资循环审计 引入案例： 南宁建宁水务投资集团有限责任公司发行债券 该公司于2009年10月27日发行公司债券，发行总额8.5亿元。主承销商为中国银河证券股份有限公司。 第六章 投资与筹资循环审计 投资与筹资循环的交易特点： 特点一、交易数量少 特点二、交易金额大 特点三、筹资交易应遵守法律法规和契约的规定 第六章 投资与筹资循环审计 投资与筹资循环的审计特点： 特点一、审计方案一般采用实质性方案（实质性程序为主，控制测试为辅。详查法）。 特点二、审计目标包括审查筹资行为的合法合规性。 本章框架： 分两部分介绍 投资循环审计 筹资循环审计 每一部分分三节： 第一节 循环的特点（了解） 第二节 循环的内部控制和控制测试（熟悉） 第三节 循环的实质性程序（掌握） 第一部分 筹资循环的审计第一节 筹资循环的特点 一、涉及的主要凭证与会计记录 二、涉及的主要业务活动 三、涉及的主要报表项目 一、涉及的主要凭证与会计记录 （一）筹资业务类型 1、权益性筹资：发行股票、直接吸收投资 2、负债性筹资：发行债券、向金融机构借款 案例1：全聚德2007年11月5日公开发行股票3600万股,每股价格11.39元。 案例2：长江电力本期发行４００，０００万元公司债券，每张面值为人民币１００元，共计４，０００万张，发行价格为每张人民币１００元。债券期限：１０年。发行价格：按面值平价发行。还本付息的期限和方式：本期公司债券按年付息、到期一次还本。 （二）涉及的主要凭证与会计记录 1、公司债券 2、股本凭证 3、债券契约 4、股东名册 5、公司债券存根簿 6、承销或包销协议 7、借款合同或协议 二、涉及的主要业务活动 业务流程 ※ ※ 筹资申请 筹资审批 签订协议 取得资金 会计核算 ※计算筹资成本  偿还本息或支付股利 三、涉及的主要报表项目 第二节 循环内部控制和控制测试 一、内部控制的内容 二、控制测试 三、评估重大错报风险 一、内部控制的内容 1、职责分离控制——审批、执行、记录应分离 2、授权审批控制——借款审批；发行证券审批 3、凭证与记录控制——开设明细账详细核算；契约控制 4、定期对账控制——信贷管理员与信贷记账员；债务方与债权方 5、内部核查控制 以“应付债券”内控为例 应分类、归纳记忆 9方面：如3个授权、2个契约等 二、控制测试（控制目标为起点） 三、评估重大错报风险 （一）重大错报风险的原因 筹资活动的错报原因： 会计准则和监管法规对 借款和权益的披露要 求，可能引起完整性、 计价和分摊、列报认定 存在重大错报风险。 （二）重大错报风险的类型 1、舞弊风险——对财务信息作出虚假报告 2、错误风险 （一）对财务信息作出虚假报告 A、隐瞒银行借款 B、隐瞒借款费用 C、虚增实收资本 D、故意混淆借款费用资本化和费用化的界限 E、其他 案例分析 案例1：北海国发 2003年隐瞒银行借款2.5亿元。 案例2：闽越花雕 2004年度少计贷款利息2,732,817.92元，虚增利润2,732,817.92元。 案例3：重庆港九 2007年将应记入在建工程的借款利息238800元记入了财务费用。 案例分析 案例4：湖北龙兴能源投资有限公司 2007年2月7日，该公司申请开业登记时，采用欺骗手段，伪造武汉市和平信用社徐东路分社的《企业注册资本（金）入资专用存款证明》、《现金缴款单》和《银行询证函》等验资报告材料，共虚报注册资本1500万元，占注册资本的100%。 错误风险 A、未及时计提借款利息 B、借款利息计算错误 C、所有者权益核算错误 第三节 筹资交易的实质性程序 本节框架： 一、实质性分析程序 二、交易的细节测试 三、短期借款的实质性程序 四、长期借款的实质性程序 一、实质性分析程序 包括：本期与上年度或预算的比较、比率分析、财务与非财务信息的比较等 1、分析盈利能力比率（资本绩效） （1）股东权益回报率（净资产收益率） （2）每股收益分析 （3）市盈率分析 2