第章经典理论中的资本积累问题.docVIP

第六章、经典理论中的资本积累问题 资本积累在目前发展经济学的理论中，较少被提及。其主要原因是学者把大部分注意力都投向了人力资本、技术进步等方面。但对于早期的发展而言，资本积累是很重要的。而且，人力资本的积累很大程度上需要靠物质资本的积累才能形成。譬如，教育需要建造教学楼等物质资本的投入才能发展。 在本章中，我们主要探讨三个模型：马克思提出的古典资本积累理论、哈罗德—多马模型、索罗模型及其变种。 古典资本积累理论 在古典资本积累理论中，需要涉及斯密、李嘉图、马克思等人的贡献。斯密在《国富论》中强调劳动分工，但他也谈到了很多资本积累方面的问题。对于斯密等古典经济学家而言，企业家是资本积累的载体。譬如在《国富论》中，斯密较痛恨高利贷者、地主和特权阶级，因为他们只消费而不积累。李嘉图基本继承了这种观点，他的模型中资本家积累、工人不积累，若人口符合马尔萨斯原理，且没有资源约束，资本积累会呈加速状态。此节主要讨论马克思的理论，他也认为资本积累是由资本家完成的，而且劳动力的供应是无限弹性的，只是起其原理与斯密所说不同（……）。马克思则强调城市平民和破产农民和资本积累的关系，按照他的说法，资本家有意让无产阶级变得赤贫化，从而造成一个产业大军。而由于资本积累的利润率在长期下降，从而导致垄断资本的产生，最后必然导致自身的灭亡。这就是《资本论》中所断言的“资本主义会制造自己的掘墓人”。 马克思资本积累理论的主要内容有三点：（1）资本家的目标是资本积累，（2）无产阶级的赤贫化，（3）其结果将导致利润率的下降和资本主义的灭亡。下面用简单的模型来论述这个思想。 产品恒等式为：，其中为产品价值，为固定成本（物化劳动），为工资（活劳动），为剩余价值。定义为剥削率，前提为剩余价值是由劳动创造的。此处关键的假设是，剥削率不变，即不随时间改变。在此基础上，定义利润率为。该定义和通常的理解有所不同，一般将利润率定义为，称作资本回报率；或定义为，即销售利润。上下除以得： 其中，定义为资本的有机构成，即固定成本比上人力资本。关键问题在于，不随时间改变，但随着经济发展，资本有机构成上升，即资本替代劳动的趋势明显，以更多的资本来生产，从而导致利润率下降，即所占比例降低，剩余价值和积累降低，最终资本主义失败。在此意义上，资本主义成了自己的掘墓人。 上述推导中有许多很强的假设。譬如在现实中，剥削率在一段时期内有可能上升，即使工人进行有组织地反抗，新技术的产生也会使得剩余价值增加。资本有机构成也未必会上升，相反，过去几百年的实际结果表明，资本有机构成是下降的。劳动回报所占比重在上升，资本回报在下降。中国在改革25年以来，多数年的资本有机构成下降，但近几年呈上升趋势，即收入更多的分配给资本。 接下来将对时间求导，可以将其发展过程看得更为清楚： 从而， 因此，即使剥削率为常数，即，但若即资本有机构成在下降，则，利润率仍旧上升；或者且，则利润率仍有可能上升。但这里很难讨论的是、两者同向变化，比如当今工资的比例越来越高，向劳动力倾斜技术发展较快，这样导致的结果可能为、均负，则的情况就比较模糊，在习题中会继续讨论此情况。 罗素在《自由的历程》中提到，马克思的思想在他写《共产党宣言》时已基本定型，后期的工作都是为了体现个中思想，《资本论》不过是前者“冗长但又不严谨”的论述而已。关于未来的设想在《共产党宣言》中已都提出，包括他的那句名言，“资本主义制造自己的掘墓人”。《资本论》只不过是用一种学术的写法将他的思想注解了一遍。不论我们怎样看待马克思，他至少有一点特别值得敬仰，即马克思是一个行动和理论一致的人，这是很多人都做不到的。 哈罗德—多马模型 原始模型： 哈罗德—多马模型是一个较简单的模型，最重要的等式可由下述方法推导出：以表示为收入的增长率；为储蓄率；为资本消耗弹性，即若要增加一定产出需要多增加多少资本，因此有： 其中为流量，即新增的储蓄。该模型假设为常数，则经济增长率完全取决于储蓄率，由此可得出结论：发展中国家要想发展，最重要的即为提高储蓄率。 可观察到，该模型受许多古典经济学家思想的影响，也受了凯恩斯的影响，尤其在储蓄等于投资这点上很明显，即。 变形 在原始模型中，没有考虑人均收入变化，且储蓄为外生的，因此对原始模型的变形体现在两方面：引进人口增长和内生储蓄。利用马尔萨斯人口增长方程，其中为正的常数，为人均收入，为生存收入。内生储蓄通过引进储蓄率，其中储蓄的前提是已消费一部分（即生存收入），即假设时，；另假设，前者表示收入越高则储蓄率越高，后者表示收入越高则储蓄率的增长率也在提高，即储蓄率的增加是加速的。后一假设在推导中是有用的，虽然验证起来比较困难。直觉来看，生活中越富的人储蓄越多，这也是可以理解的。 哈罗德—多马模型表示，，其中仍假设为常数，但