珠海华冠科技股份有限公司公开转让说明书(word版)选读.docx

声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。全国股份转让系统公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。2重大事项提示本公司特别提示投资者注意下列风险及重大事项：一、宏观经济波动风险公司现阶段主要从事锂电池自动化生产设备的研发、生产和销售业务。公司所属新能源自动化生产设备行业的发展与下游锂电池的市场需求和固定资产投资密切相关。新能源行业近年来受国家政策支持发展迅速，但仍存在一定的市场需求波动的风险。公司所属行业及下游市场增长受宏观经济环境、经济运行周期、产业政策、行业竞争、技术进步等因素影响。新能源及其设备制造行业在国家政策的大力支持下，继续保持快速增长，但是如果宏观经济环境出现大幅波动，或者上述影响市场需求的因素发生显著变化，都将对锂电池自动化生产设备行业产生较大影响，导致公司经营业绩发生波动。二、新技术、新产品研发风险为保持市场领先优势，提升技术实力和核心竞争力，公司需要不断投入新产品研发、新技术创新，以应对下游锂电池生产对工艺提升的要求。由于对未来市场发展趋势的预测存在不确定性，以及新技术产业化、新产品研发存在一定风险，公司可能面临新技术、新产品研发失败或市场推广达不到预期目标的风险，从而对公司业绩的持续增长带来不利的影响。三、应收账款回收风险报告期各期末，公司应收账款账面净额分别为2,008.98 万元、2,504.46万元和2,507.89 万元，分别占当期期末流动资产的比例为27.80%、25.92%、21.43%，分别占当期营业收入的比例为85.86%、37.93%和97.99%。报告期各期末，公司账龄在1年以内的应收账款分别为954.47万元、1,803.18万元和728.16万元，分别占各期末应收账款余额的43.27%、65.57%和23.77%。由于应收账款占用了公司较多的资金且1 年以上应收账款余额占比较高，若不能及时收回可能影响公司现金流量、资金成本和资金使用效率。四、存货变现风险报告期各期末，公司存货账面价值分别为4,519.01 万元、5,168.29 万元和6,157.40万元，占同期总资产的比例为30.35%、30.20%和32.17%。报告期各期末，公司存货均为正常生产经营所需，但是存货较大占用了公司较多的流动资金；报告期各期末公司存货跌价准备分别为1,110.51万元、1,150.65万元、1,137.72万元，占存货的比例为24.57%、22.26%、18.48%，主要是由于公司的定制产品具有较强的专用性，部分客户不能按照合同约定购买公司产品，导致公司库存产品滞销，当产品价格下降超过一定幅度时，公司的存货发生减值。若公司存货发生不利变化，将对公司经营业绩和盈利能力造成不利影响。五、原材料价格波动风险报告期内各期末，直接材料成本占公司生产成本的比重分别为87.33%、85.26%、85.21%，平均占比达到85.93%。直接材料成本是产品生产成本主要构成部分。公司通过多年的经营，与主要供应商维持稳定的合作关系。报告期内随着采购内部控制机制不断完善，公司的经营成本控制得到优化，但是如果受经济形势的影响，主要原材料价格可能会发生较大波动，原材料的价格波动将直接影响到公司产品成本，从而影响到公司的盈利能力。六、所得税优惠政策变化的风险公司自2004年以来均为高新技术企业，享受企业所得税按15%税率征收的优惠政策。2014年10 月10 日，公司通过高新技术企业复审，从2014 年起继续享受企业所得税按15%税率征收的优惠政策，有效期三年。根据《国家级高新技术企业认定管理办法》的规定，高新技术企业资格期满后企业需再次提出认定申请。若公司高新技术企业认证到期后，不能通过复审从而不能够持续被认定为高新技术企业，公司适用的企业所得税税率将会上升，从而对公司业绩产生一定的影响。七、规模扩张引发的管理风险随着公司经营规模进一步扩大，这将对公司战略规划、制度建设、组织设置、营运管理、财务管理、内部控制等经营管理带来较大的挑战。如果公司管理层不能及时调整公司管理体制，未能良好把握调整时机或者选任相关管理人员的决策不当，都可能阻碍公司业务的正常开展或者错失发展机遇。尽管公司已经建立了一套完整的公司治理制度，但是仍然不能避免未能及时根据公司发展调整而引起的管理风险。八、人力资源风险作为以自主创新为核心竞争力的高科技