2014年经济师考试《中级金融》知识金融创新的主要内容.doc

 HYPERLINK 正保远程教育（美国纽交所上市公司　代码：DL） _____________________________________________________________________ [ PAGE \* MERGEFORMAT 6] 职业培训教育网 01024小时） 第一节 金融创新 三、金融创新的主要内容 金融创新的分类： 按创新的主体来划分，金融创新可以分为市场主导型和政府主导型。 按创新的动因来划分，金融创新可以分为逃避管制型、规避风险型、技术推动型和理财型等。 按创新的内容来划分，金融创新可以分为制度创新、业务创新、工具创新。 【例1·多选题】按创新的主体划分，金融创新可以分为（ ）等类型。 A.市场主导型 B.政府主导型 C.客户主导型 D.企业主导型 E.银行主导型 【正确答案】AB 【答案解析】本题考查金融创新的分类。按创新的主体来划分，金融创新可以分为市场主导型和政府主导型。 （一）金融制度的创新 所谓金融制度的创新是指金融体系与金融结构的大量新变化，主要表现在以下三个方面： 1.分业管理制度的改变 历史：德国为代表的“全能银行制”，以美国为代表的“分业银行制”。 1999年，美国允许商业银行混业经营。 2.对商业银行与非银行金融机构实施不同管理制度的改变 历史：对商业银行具有较严格的管理制度。 趋势：缩小银行与非银行金融机构管理的差别。 3.金融市场准入制度趋向国民待遇，促使国际金融市场和跨国银行业务获得极大发展 【例2·单选题】金融制度的创新是指（ ）。 A.与国际惯例接轨 B.混业经营到分业经营的转变 C.金融体系与金融结构的新变化 D.商业银行与非银行金融机构分类管理 【正确答案】C 【答案解析】本题考查金融制度创新的概念。金融制度的创新是指金融体系与金融结构的新变化。 （二）金融业务的创新（商业银行业务创新） 1.负债业务的创新 主要表现在商业银行的存款业务上。 （1）改造传统业务，创设与拓展新型存款方式。 商业银行存款业务的创新体现在对传统业务的改造、新型存款方式的创设与拓展上，其发展趋势表现在以下四个方面： ①存款工具功能的多样化，即存款工具由单一功能向多功能方向发展。 ②存款证券化，即改变存款过去那种固定的债权债务形式，取而代之的是可以在二级市场上流通转让的有价证券形式，如大额可转让存单等。 ③存款业务操作电算化，如开户、存取款、计息、转账等业务均由 HYPERLINK /jsj/ \o 计算机 \t _blank 计算机操作。 ④存款结构发生变化，即活期存款比重下降，定期及储蓄存款比重上升。 （2）创设新型存款账户。 商业银行的新型存款账户可谓是五花八门，各有妙处，个性化突出，迎合了市场不同客户的不同需求。比如：可转让支付命令账户（NOW）。 （3）扩大借入款的范围与用途。 负债业务创新的最终目的就是扩大商业银行原始存款的资金来源，而且，通过各种合理、合规的创新业务的技术处理，减少或逃避法定存款准备金率的约束，从而创造更多的派生存款。 2.资产业务的创新 商业银行的资产业务的创新主要表现在贷款业务上，具体表现在以下四个方面： （1）贷款结构的变化。短期→长期（消费信贷） （2）贷款证券化。如：住房抵押贷款证券化。 （3）与市场利率密切联系的贷款形式不断推出。如：浮动利率贷款、可变利率抵押贷款、可调整抵押贷款。 （4）贷款业务“表外化”。如：回购协议、贷款额度、周转性贷款承诺、循环贷款协议、票据发行便利。 另外，证券投资业务上的创新主要有：股指期权、股票期权等形式。 资产业务创新的目的是为了降低风险、服务客户、扩大收益、减少资本充足率指标对于商业银行资金运用能力的限制，以及业务范围方面的监管限制等。 3.中间业务的创新 中间业务的创新，彻底改变了商业银行传统的业务结构，为商业银行找到了新的、巨大的利润增长点，对商业银行的发展产生了极大地影响。具体表现在： 第一，中间业务领域极度扩张； 第二，中间业务的收入占银行业务总收入的比重不断增大； 第三，现代企业需要商业银行提供信托、租赁、代理融通、现金管理、信息咨询等多种中间业务，从而使银企关系加强，商业银行“万能”的地位得以巩固； 第四，中间业务创新的主题是电子计算机的广泛应用，促使商业银行业务加快电子化进程。 商业银行中间业务创新的内容主要有以下方面： （1）结算业务的创新。 （2）信托业务的创新。 （3）现金管理业务的创新。 （4）信息咨询方面的创新。 （5）自动化服务的创新。 商业银行的中间业