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PAGE  PAGE 9 三问鸿达兴业 　　乌海化工已经连续两年未完成业绩承诺，工商系统中部分财务数据与鸿达兴业年报披露数据有过千万元差异，且供应商、客户的诸多疑问需鸿达兴业给出详细解释。 　　“介绍一下公司PVC等氯碱产品的竞争优势主要体现在哪些方面？在氯碱业务方面，公司有哪些新的规划？”这是11月14日，9家投资机构调研鸿达兴业（002002.SZ）时所关心的问题之一。 　　鸿达兴业前身为ST金材，2013年在氯碱行业不景气的情况下，仍通过资产重组成功收购了其控股股东旗下的内蒙古乌海化工股份有限公司（下称“乌海化工”），成为一家氯碱类基础化工原料生产型企业，主要生产聚氯乙烯（PVC）、烧碱、纯碱等基础原材料化工产品。 　　如今，乌海化工已经连续两年未完成业绩承诺。 　　而且，《证券市场周刊》记者发现在工商系统中乌海化工披露的2013年、2014年部分财务数据与鸿达兴业年报披露数据有过千万元差异。 　　另外，鸿达兴业聚氯乙烯毛利率高于同行业其他上市公司；《证券市场周刊》记者还发现，在鸿达兴业前五大供应商、客户的股东名单中多次出现与鸿达兴业或鸿达集团员工同名的人，其与鸿达兴业是否存在关系也需上市公司给出详细解释。 　　连续两年未完成承诺 　　2012年8月9日，ST金材发布收购草案称，拟向鸿达兴业集团有限公司（下称“鸿达集团”）、广州市成禧经济发展有限公司（下称“成禧公司”）、乌海市皇冠实业有限公司（下称“皇冠实业”）发行股份购买其持有的乌海化工100%股权。其中，鸿达集团为鸿达兴业控股股东，后两者为鸿达集团一致行动人，上述交易构成关联交易。 　　根据评估报告，截至评估基准日2012年2月29日，乌海化工合并口径经审计的归属于母公司股东权益为11.23亿元，评估值为25.10亿元，增值率为123.60%。 　　鸿达集团、成禧公司、皇冠实业承诺，乌海化工2013-2015年扣除非经常性损益后的净利润承诺数分别为2.95亿元、4.24亿元和4.93亿元，若不达标将进行补偿。 　　实际上，除了2013年完成业绩承诺外，2014年、2015年乌海化工实现扣非后净利润较业绩承诺均少了数千万元。??且，《证券市场周刊》记者发现，“全国企业信用信息公式系统（内蒙古）”披露的2013年、2014年部分财务数据与鸿达兴业年报披露数据有过千万元差异。 　　2014年4月12日，鸿达兴业发布公告称，经审计，2013年度乌海化工实现净利润（扣除非经常性损益后的）3.10亿元，较预测的净利润数增加1494万元，超额比例为5.06%。 　　鸿达兴业年报显示，2013年年末乌海化工净资产为16.14亿元，本期净利润为3.28亿元。 　　工商资料显示：2013年乌海化工所有者权益合计为15.72亿元，营业总收入、净利润分别为20.43亿元和2.99亿元，其中营业收入中主营业务收入为20.06亿元，其中净资产、净利润分别较年报披露的数据少4195万元、2939万元。 　　鸿达兴业在2015年4月28日披露的盈利预测实现情况表明，乌海化工2014年度归属于母公司所有者的净利润为3.95亿元，扣除非经常损益1436万元和会计估计变更影响1786万元后的净利润为3.63亿元，较2014年度盈利预测数4.24亿元低6101万元，完成率为85.61%。 　　根据工商系统数据，2014年乌海化工净利润为3.16亿元，较鸿达兴业披露的金额少了7932万元。 　　对此，鸿达兴业证券事务代表于静对《证券市场周刊》记者表示，工商系统中的数据为乌海化工单体数据，而上市公司年报中为合并口径的数据。 　　关于乌海化工未完成业绩承诺的原因，鸿达兴业解释称：“2014年受宏观经济局势影响，大宗商品价格持续下跌。第四季度，受国际原油价格下跌影响，PVC等主要产品销售价格出现大幅下跌。由于主要产品销售价格下跌，导致2014年盈利低于预期。” 　　此外，经审计，乌海化工2015年度归属于母公司所有者的净利润为5.03亿元，扣除非经常性损益-12万元和会计估计变更影响2584万元及承诺扣除的本期使用母公司非公开发行资金的相应利息影响金额1887万元后的净利润为4.59亿元，较2015年度盈利预测数4.93亿元低了3455万元，盈利预测承诺完成率为93%，连续第二年未完成盈利预测。 　　“2015年国内外经济增长动力不足，需求低于预期，市场环境和产品价格与业绩承诺时相比发生较大变化，公司的主要产品PVC销售价格低于预期。”鸿达兴业如是说。 　　乌海化工2013-2015年累计实现盈利11.32亿元，较累计盈利预测承诺的12.12亿元低了8062万元，盈利预测承诺完成率为93.35%。 　　实际上，乌海化工无法实现业绩承诺在同类上市公司年报中