理财与投资渠道分析.ppt

4、基金： 机构投资者的融资工具，种类有债券基金、信托基金、保险基金和股票基金，这里主要指股票基金 特点：安全性差，风险小于股票，收益性也小于股票，流动性好，适合没时间长期盯盘、缺乏炒股的经验常识、风险承受能力较小的投资者 收益影响因素：同股票 分析： 1）、基金公司作为专业投资机构，有先天的信息和操盘优势； 2）、基金投资的渠道广泛，选股面广，可充分分散风险，基金亏损，由基金购买人承担； 3）、基金具有规模效益，比散户更容易在操盘中获益； 4）、基金的赎回不易控制，给基金操作带来不利影响； 5）、基金的收益性取决于：市场的状况和基金经理的能力； 6）、基金和股票类似，同样无法抵御系统性风险。 内页标题 二、目前国内主要投资渠道及对比分析 建议： 1）、通过开设证券账户购买开放式指数基金，节省手续费； 2）、在股市向好的时机，一般指数型基金表现略好于偏股基金； 3）、要选择前期在市场表现较好的基金，其实就是选基金经理； 4）、资金量少，可选择定投基金，每月投入固定的金额，长期能获得很好的回报； 5）、投资基金同样要量力而为，不要将大部份资金投入，学会分散风险； 6）、学会最基本的判断：股票市场不好时果断清仓，向好时建仓。 二、目前国内主要投资渠道及对比分析 5、投资连结保险： 保险机构融资工具，主要用于投资基金、债券等。 特点：被称为基金中的基金，安全性略好于基金，收益性同基金，流动性前期一般，在5年后可 自由取出。 收益影响因素：市场波动、利率、通胀 分析： 1）、首次投入额度限定，以后的投入额度随意、时间随意； 2）、首年附带人身保障，以后可自己选择是否附带，防止人身风险造成最大损失； 3）、5年的取出限定，虽然限定了流动性，但更利于机构操作，更容易在市场不佳时及时调整且市场向好时获利较快，08、09年的实际收益情况体现尤为明显； 4）、根据投资的内容和风险收益提示，投连保险会设有二或三个账户：类似如稳健避险、精选平衡和策略成长等，投资者可自由在账户间转换，利于提高收益和规避风险。 5）、按保险法规定，收益免税。 二、目前国内主要投资渠道及对比分析 建议： 1）、适合能长期投资，又无精力盯盘、缺少市场经验的客户； 2）、附带的人身保障很必要，建议每年续保； 3）、选择时根据保险公司每季度的投资分析报告，选择08、09年投资回报好的公司和产品； 4）、根据风险承受能力，选择避险型或动力成长型账户。 内页标题 二、目前国内主要投资渠道及对比分析 6、分红保险： 保险机构融资的工具之一，主要投资方向大额协议存款、债券和国家基础建设工程等。 特点：安全性良好，收益性在给定的基础上有分红，流动性较好，可根据合同约定灵活运用。 收益影响因素：市场波动、利率、通胀 分析： 1）、家庭理财的基础：人身保障，投资期限灵活，可一次性投资也可分期投资； 2）、分红保险形式多样，多数以保障为主，并以打折价购买（保费换保额）； 3）、预定利率不变，收益稳定，目前各家公司均为2.5%，现金价值稳定增长； 4）、分红能充分抵御利率变化和通胀的影响； 5）、分红一般有两种：单利分红和复利分红； 6）、时间越长，复利分红的投资回报越能显现； 7）、资金可灵活运用，并非只能满期才取出，满2年即可保单贷款； 8）、收益免税，且不作为债务清偿的目标。 二、目前国内主要投资渠道及对比分析 建议： 1、分红保险是优良的家庭资产，在保障的基础上有稳定的收益，是家庭理财不可或缺的组成部分； 2、学会投资和灵活运用分红保险，会让家庭资产稳定保值、增值； 3、免税的收益，利于合理保全家庭资产，让家族后世持续富有。 二、目前国内主要投资渠道及对比分析 7、外汇投资： 内涵：外汇投资就是买卖不同的自由兑换货币，获取汇差收益。 特点：外汇投资风险