关于股票做庄的问题.docVIP

1、关于股票做庄的问题。在某一个股票坐庄，不是中国的特色，庄家也不是中国才有。但很多散户，动不动就说庄家怎么怎么，那就是中国特色了。这个中国特色，主要是源于1991年到2005年这个初级阶段的弱势监管。所以才有了10多年的庄家横行、散户言必有庄的现象。在发达国家的证券市场，也有庄家，但不是我们所说的这种庄家。他们有个制度，叫“做市商制度”，这个做市商就是庄家，叫Market-Maker，是OTCBB板或交易非常不活跃的股票，上市公司请Market-Maker来做，把流动性做起来，有报酬，要公告，有很多监管条件的。 在中国，我结识过不少中国特色的庄家，也见证了不少中国特色的庄家的。我简单谈谈以前的情况，以释疑（请注意，以下许多词汇，都是股评常用，也是中国特色。我们平常不屑使用）。拖拉机帐户，代理开户，上市公司信披严重缺陷，狼狈为奸，通过股评或公众媒体散布虚假消息，散户随众，听消息买卖等不正确的投资方法，监管乏力，是庄家操纵股票价格的基础、是庄家成长的土壤。当然，庄家一定要取得大量的融资，成倍的融资。还有，庄家也得研究，比常人更细心地研究，要研究公司，要研究行业，更要研究指数大盘，还要研究其它的方方面面。每当夜深人静，散户们都在睡觉时，他们在孜孜不倦地做功课。他们在前，要认真拟定好计划和变通策略。最典型的操作过程是，在弱势时，持续买入一定数量，使本来无强庄的股票来个反弹，然后伺机在更加弱势时卖出，打压股价，创出新低；然后悄悄、缓慢吸筹（现在用布局），有时借机做点图形，诱点筹码，收到一定数量时，反复交替拉升打压（一周内常见涨停跌停交替），涨幅可观，并伴随大的成交量，在这个过程中不断收集筹码，达到60％（最高甚至达到90％）以上；然后盘整，不闻不问一段时间（最多在极端的时候干涉一下），等待时机。一旦时机成熟，就反复向上，幅度惊人，图形做得没有人看得懂，成交量均匀地小规模变化；然后，要么趁放重大利好连拉涨停或大幅均匀拉升伴随逐渐加大的最巨大的成交量出货，要么在放重大利好后连跌2个跌停或大幅下跌2－3天（成交小），随后伴随最巨大的成交量震荡出货。有两个阶段，对倒是时刻都在做的常规，目的只是为了掩人耳目、制作图形，这样，观察者就都有了猜想。而实际上，庄家的真实想法，大家根本无法知道。常常有这样的事情：认识庄家的证券公司人员问庄家，庄家就把自己的真实想法告诉他，说自己在买，结果这个人立即卖出了庄家的股票。那么，庄家主要是怕什么呢？庄家怕的，一是证券公司，所以要到处分仓、挪移，反复对倒；二是监管部门，所以要隐形；三是宏观经济变坏而自己没有提前意识到，熊市一来，如果没有提前出货，就会利润泡汤（有时包括以前的）。 现在还有庄家吗？我的回答是，没有。这样的监管条件，只有想出事的傻瓜才会做庄。但我无法说现在没有股票价格操纵行为。现在股票价格操纵行为还比较突出，只是已经不是某个人在操纵。举几个例子：基金扎堆，涨停板敢队，内幕交易，虚假报表，信息披露不对称，工作室或会员或类似的东西一致化。但有个新事务，上市公司的市值管理，不能说是股票价格操纵行为。这个不存在欺骗的成分。如果发现自己公司的股票交易市值远低于内在价值，公司回购股份，或说服机构联手购买，是市值管理的范围。 主力是什么概念呢？主力应该指的是资金量最大的单个体，在某一品种或某一市场能明显影响交易的价格。在双向的市场，有多头的主力，也有空头的主力，而且不是一成不变的，随时有可能相互转换。主力也是买进卖出不断更换，旧的走了新的又来。把这个弄清楚有什么意义呢？没有任何意义。主力不能操纵价格，因为他们清楚，操纵价格是违法的，赚钱如果最后进牢狱，恐怕最终没人愿意干。主力只能利用自身的研究优势和精明的判断，按照市场规律，赚取合理的利润。主力如果弄错了方向，也一样会失败，要么放过了大牛股（a big bull），要么相反运动亏钱。97年听Leo Melamed讲了英国霸菱银行的尼森的事，上周又发生了法国兴业银行交易员的事，这充分说明，主力如果不按市场规律行事，同样会遭受失败，而且只会更惨重。 有段话，摘来放在这，如果现在你还相信有庄家，就聊且看看。 “你晓得庄家啵？我们没有庄那么有钱的，他当然想自己拿得越多，自己得到的好处才越多喽。然后高送后继续拉。　　你是个新股民，你可能不了解，我们跟庄家的关系好比是庄家做烧鸡，你出酱油，我出椒，然后别的小散出味精呀，盐呀……可庄家出鸡。我们相当于去蹭白食的，所以你不能够在庄还在厨房忙的时候，就拿着筷子敲碗，说老子饿了，老子要吃饭了，快上鸡，那样庄就会故意磨磨叽叽，骂骂咧咧地拖时间，肉少狼多不够分呀。心想，饿不你。或者故意把菜弄得很难看，卫生也不搞好，让你一时心烦，干脆去别家蹭白食。但你也不可能把酱油都带走，总要留一点下来对吧。那就便宜庄家了，他一边吃鸡一边沾酱油一边笑眯眯，