第八章外汇管理.ppt

立信会计出版社 立信会计出版社 第八章 外汇管理 * 主要内容 8.1 外汇概述 8.2 外汇汇率 8.3 外汇及外汇资金管理 8.4 外汇风险防范 8.1 外汇概述 一、 外汇的概念 是指以外国货币表示的、用以进行国际之间结算的支付手段和资产。 二、 外汇的作用 1 外汇是国际间清偿债权与债务的工具 2 外汇可以使各国的购买力互相转换 3 外汇能促进国际贸易的发展 4 外汇能促进资本转移与世界经济一体化的进程 8.1 外汇概述 三、 外汇与国际收支的关系 国际收支是一国对外国一切经济交易的总记录，其使用的记账单位，无论是本国货币还是外国货币，最终都必须以外汇储备作为平衡手段。 8.2 外汇汇率 一、 外汇汇率的概述 (一) 外汇汇率的概念 外汇汇率是用一国的货币折换成他国货币的比率。 (二) 外汇汇率的标价方法 1 直接标价法，又称应付标价法 2 间接标价法，又称应收标价法 (三) 汇率的种类 1 从汇率的制定是否通过第三国货币来区分，可分为基本汇率和套算汇率 2 从银行买卖外汇的角度区分，可分为买入汇率和卖出汇率买入汇率，或称银行买入价 8.2 外汇汇率 3 按银行汇款方式划分，可分为电汇汇率、信汇汇率和票汇汇率 4 以外汇买卖是否随时交割为区分标准，可分为即期汇率和远期汇率 5 按汇率适用范围的不同，可分为单一汇率和多种汇率 8.2 外汇汇率 (四) 影响汇率变动的主要因素 1 国际收支状况 2 通货膨胀的程度 3 利率水平的高低 4 国家的干预措施 5 政治局势的变化 6 外汇市场上的投机活动 8.2 外汇汇率 二、 西方汇率制度 (一) 固定汇率制度 1 双挂钩 2 一固定 3 上下限 4 政府干预 (二) 浮动汇率制度 所谓浮动汇率制，就是不规定一国货币与外国货币的固定汇率，不规定汇率波动的上下限，各有关国家的中央银行也不承担维持汇率的义务，而由外汇市场的供求状况自发决定汇率。 8.2 外汇汇率 1 单独浮动 2 钉住浮动 3 联合浮动 8.2 外汇汇率 三、 人民币汇率 (一) 人民币汇率制度的演变过程 (二) 人民币汇率的制定和公布 (1) 人民币汇率由国务院授权中国人民银行及其所属国家外汇管理局统一制定、调整和公布，各银行以此为依据，在中国人民银行规定的浮动幅度内对外挂牌。 (2) 人民币汇率采用直接标价法，即以一百、一万或十万外币单位为标准折算成一定数额的人民币，并通过人民币的数额来表示外汇汇率的变动。 (3) 人民币汇率实行买卖双档价。 (4) 由于我国没有公布人民币的含金量，也没有与任何外国货币建立过固定的比价关系，因此，人民币汇率是由中国人民银行在人民币与外币实际价值对比的基础上，根据外汇市场的供求情况，结合我国的对外政策和国际货币市场变化趋势等因素来确定的。 8.3 外汇及外汇资金管理 一、 外汇管理 外汇管理，是一国政府通过法令形式对国际结算、外汇买卖以及外汇汇率实行一定的限制，以防止由于资本大量流动而影响本国国际收支平衡和引起汇率波动。其实质是外汇管制。 1 从1994年1月1日起，实现人民币官方汇率和调剂价格并轨，实行以市场供求为基础的、单一的、有管理的浮动汇率制度汇率并轨以后，外汇市场的供求关系将是决定人民币汇率的主要因素。 2 实行银行结汇、售汇制度，取消外汇留成和上缴 3 建立银行间外汇交易市场，改进汇率形成机制 4 禁止外币在境内计价、结算和流通 5 取消外汇收支指令性计划，国家主要运用经济、法律手段实现对外汇和国际收支的宏观调控 8.3 外汇及外汇资金管理 二、 外汇资金管理的要求 (1) 严格遵守国务院颁布的外汇管理制度和法令。(2) 贯彻收入大于支出的外汇收支平衡原则。 (3) 加强进出口业务管理，选择有利的币种、适当的交易价格和结算方式。 (4) 认真编制和执行外汇收支计划，防止用汇的随意性。 (5) 加强外汇风险防范管理，增加外汇收益，避免损失。 8.4 外汇风险防范 一、 外汇风险 外汇风险(foreign exchange exposure)又称汇价风险，一般是指一定时期的国际经济交易，因意外的汇率变动，给外汇持有者带来突然的经济收益或损失。由于这种变化是意料之外的，具有一定风险，故称为外汇风险。 (一) 对外贸的影响 (二) 对外债的影响 (三) 对国家外汇储备的影响 (四) 对国内经济的影响 8.4 外汇风险防范 二、 外汇风险的种类 (一) 交易风险 1 商品或劳务进出口交易风险 2 外币借贷交易风险 3 期汇合同交易风险 (二) 会计折算风险 1 区分流动与非流动项目法（current noncurrent method) 2 区分货币性与非货币性项目法(monetary nonmonetary method) 3 时态法(temporal method)