资产负债状况分析.ppt

LOGO 资产负债状况分析 Contents 资产负债表的结构及风险分析 1 资产结构及变动分析 2 资本结构与变动分析 3 * 一、资产负债表的结构及风险分析 内蒙古伊利实业集团股份有限公司（后简称伊利）2009年资产负债表结构 流动负债 69% 流动资产 52% 风险型 债务筹资风险极大，资金链易断裂，容易产生资金周转困难。 所有者权益 28% 非流动负债 3% * 二、资产结构及变动分析 资产结构变动表 金额单位：元 项目 2009年12月31日 占比 2008年12月31日 占比 增减额 增减率 流动资产 合计 6,831,285,422.89 51.94% 5,417,862,813.94 45.99% 1,413,422,608.95 26.09% 非流动资产合计 6,320,858,223.62 48.06% 6,362,626,121.14 54.01% -41,767,897.52 -0.66% 资产总计 13,152,143,646.51 100.00% 11,780,488,935.08 100.00% 1,371,654,711.43 11.64% 净利润 665,268,328.23 　 -1,736,710,918.87 　 2,401,979,247.10 138.31% 总资产 利润率 5.06% 　 -14.74% 　 19.80% 134.33% （一）总体分析 * （二）流动资产结构与变动分析 1.总体分析 项目 2009年12月31日 占比 2008年12月31日 占比 增减额 增减率 货币资金 4,113,466,057.89 60.22% 2,774,432,558.38 51.21% 1,339,033,499.51 48.26% 应收票据 1,000,000.00 0.01% 22,978,071.88 0.42% -21,978,071.88 -95.65% 应收账款 217,978,370.09 3.19% 196,978,423.69 3.64% 20,999,946.40 10.66% 预付款项 568,839,075.36 8.33% 283,946,051.86 5.24% 284,893,023.50 100.33% 其他应收款 91,568,167.90 1.34% 83,111,155.39 1.53% 8,457,012.51 10.18% 存货 1,835,651,029.35 26.87% 2,020,365,899.75 37.29% -184,714,870.40 -9.14% 一年内到期的非流动资产 　 　 37,859.93 0.00% -37,859.93 -100.00% 其他流动资产 2,782,722.30 0.04% 36,012,793.06 0.66% -33,230,070.76 -92.27% 流动资产合计 6,831,285,422.89 100.00% 5,417,862,813.94 100.00% 1,413,422,608.95 26.09% 营业收入 24,323,547,500.31 　 21,658,590,273.00 　 2,664,957,227.31 12.30% 流动资产周转率 3.97 　 4.31 　 -0.34 -7.89% 流动资产结构与变动分析 金额单位：元 * 伊利2008-2009年流动资产结构及变动情况 * 货币资金 应收账款 经营质量不如上期 营运能力有所下降 应收款项 流动资产 存货 * （三）固定资产结构与变动分析 项目 2009年12月31日 占比 2008年12月31日 占比 增减额 增减率 固定资产 5,109,208,919.26 94.19% 5,007,185,518.62 94.15% 102,023,400.64 2.04% 在建工程 226,579,839.09 4.18% 258,200,327.58 4.86% -31,620,488.49 -12.25% 工程物资 1,235,042.74 0.02% 1,587,051.11 0.03% -352,008.37 -22.18% 固定资产清理 15,430.64 0.00% 479,839.99 0.01% -464,409.35 -96.78% 生产性生物资产 87,290,324.96 1.61% 50,751,016.38 0.95% 36,539,308.58 72.00% 固定资产合计 5,424,329,556.69 100.00% 5,318,203,753.68 100.00%