一级建造师建筑经济公式.doc

第一部分 工程经济基础 1、投资收益率=年收益总额/方案总投资（包括建设投资+建设期贷款利息+流动资金） R=A/I 2、总投资收益率=（年销售利润+年贷款利息+年折旧费和摊消费）/方案总投资 Rs=(F+Y+D)/I 3、静态投资回收期（Pt）=（累计净现金流量开始出现正值的年份数-1）+上一年累计净现金流量的绝对值/出现正值年份的净现金流量 4、动态投资回收期（Pt’）=（累计净现金流量现值开始出现正值的年份数-1）+上一年累计净现金流量现值的绝对值/出现正值年份的净现金流量的现值 5、建设项目（方案）项目周期 n 方案可行的条件： 动态 Pt’≦n，ic≦FIRR, FNPV≧0 静态 Pt≦n，R≧Rc 6、借款偿还期（Pd）=（ 借款偿还开始出现盈余年份-1）+盈余当年应偿还借款额/盈余当年可用于还款的余额 7、利息备付率=税息前利润（即利润总和+计入总成本费用的利息费用）/当期应付利息费用〈正常项目﹥2〉 低于1则偿债风险很大 8、偿债备付率=可用与还本付息的资金/当期应还本付息的金额 正常项目﹥1，低于1则需通过短期借款偿付已到期债务 9、财务净现值（FNPV） 为用基准的收益率把整个计算期内各年所发生的净现金流量都折现到投资方案开始实施时的现值之和 若FNPV（iA）﹥FNPV（iB） 则 iA﹥iB iC越大 FNPV 越小 10、财务内部收益率（FIRR） FIRR=i1+(i2-i1)×[FNPV1÷(FNPV1+|FVPN2|)] 11、基准收益率（ic） 综合考虑 资金成本和机会成本、投资风险、通货膨胀的影响 12、盈亏平衡分析公式 B=pQ-CvQ-CF-TQ=（单位产品售价-单位产品变动成本-单位产品销售税金及附加）*产销量-固定总成本=利润≧0 盈亏平衡点 B=0 Q=固定总成本/（单位产品售价-单位产品变动成本-单位产品销售税金及附加） 13、财务净现值率（FNPVR）=财务净现值/投资现值=FNPV/IP 14、资金成本主要包括筹资费（发行股票债券所付注册费和代理费、贷款所付手续费）和资金使用费（红利、利息） 机会成本（如销售收入、利润、利率等） 15、分析指标----选择不确定因素---分析每个不确定因素波动程度对分析指标带来变化情况----确定敏感因素 16、租金计算方法 附加率法 R=P*（1+N*i）/N+P*r 年金法 期末支付 R=P*[i(1+i)N]/[ (1+i)N-1] 期初支付 R=P*[i(1+i)N-1]/ [ (1+i)N-1] 17、比较设备租赁和购买方案比较 设备租赁：所得税率*租赁费-租赁费 设备购置：所得税率*（折旧+贷款利息）-设备购买费-贷款利息 选择税后收益更大或成本更小的方案 18、价值=功能/成本（寿命周期成本） V=F/C 19、设备的经济寿命简化公式：N0=squar[2*(P-LN)/λ] （静态） P设备目前实际价值 LN第N年末的设备净残值 λ设备的低劣化值 20、决策阶段：投资意向、市场研究与投资机会分析、项目建议书、 （初步可行性研究）、可行性研究、决策立项 对项目投资起决定性 设计阶段：初步设计、投资准备、技术设计、施工图设计 工作成本对投资影响较小 施工阶段：施工组织设计、施工准备、施工过程、生产准备、竣工验收 总结评价阶段：投产运营和投资回收、项目后评价 21、可行性研究的回答的问题：原因 市场规模 厂址 采用的工艺 需要的外部条件 周期和效益 融资分析等 22、等值计算公式： 第二部分 会计基础与财务管理 会计报表包括： 资产负债表 资产=负债+所有者权益 属于静态会计报表 “账户式” 利润表 利润=收入 - 费用 属于动态会计报表 “多步式” 主营业务利润=主营业务收入-主营业务成本-主营业务税金及附加 营业利润=主营业务利润+其他业务利润-管理费用-财务费用 利润总额(或亏损总额)=营业利润+投资收益（或损失）+补贴收入+营业外收入-营业外支出 净利润 =利润总额-所得税 现金流量表 收付实现制原则 有助于评价企业支付能力、偿债能力和周转能力 企业现金流量分为 经营活动： 承发包工程、销售商品、提供劳务、经营性租赁、购买材料物资、接受劳务 支付税金等等 投资活动： 取得和收回投资，购建和处置固定资产、无形资产和其他资产等等 筹资活动： 实收资本（股本）、资本溢价（股本溢价）；对外举债（发行债券、向金融企业借款及偿还债务等） 相关附表 2、资产：分为 (1)流动资产：货