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第七章 银行资本管理 本章知识点： 银行资本的性质和作用 银行资本的构成 资本充足性与银行稳健（包括巴塞尔新资本协议） 资本筹集与管理 本章重点和难点 商业银行资本的构成 资本充足性的测定 商业银行资本补充渠道、筹资方案比较 运用《巴塞尔新协议》分析商业银行的资本构成并计算资本充足性 第一节 资本的性质和作用 何谓资本 资本与资产的区别 银行为什么要用有一定量的资本 一、资本的含义 1、根据会计学的定义，资本又称净值，等于资产总额减去负债总额。它代表公司的所有者权益。 2、从工商行政管理的角度看，资本就是指企业在工商行政管理部门登记注册的资金,即注册资本。包括现金、实物及无形资产，都是投资者的永久性权益。 3、商业银行资本可定义为：是银行股东为赚取利润，而投入银行的资金及保留在银行中的收益。是商业银行自身拥有的或者能持久支配使用的资金。包括自有资本与债务性资本。 是指银行抵御风险必须拥有的最低资本需求，是基于银行全部风险之上的资本。 银行的经济资本＝信用风险的非预期损失＋市场风险的非预期损失＋操作风险的非预期损失 是在一定置信区间内，在确定的时间段内，银行所能容忍的最大损失额度。 是一种虚拟的资本，是由商业银行的管理层内部评估而产生的配置给资产或某项业务用以减缓风险冲击的资本。 二、资本与资产的关系 1、资产属于银行的资金运用，而资本则是资金来源中的一部分 2、从数额上看资本仅占资产或负债的一小部分 对银行资产与银行资本关系的认识 80年代中期以前，西方发达国家的银行监管当局基本上将银行的最低资本额与银行的总资产相联系，与各银行资产的质量及风险没有直接的联系。 1986年，美国金融当局首先提出了银行资本额应反映银行资产的风险程度。 1988年，BIS通过了《关于统一国际银行资本衡量和资本标准的协议》，规定12个参加国应以国际间可比性及一致性为基础制定各自的银行资本标准。 《巴塞尔协议Ⅰ》的主要思想 商业银行的最低资本由银行资产结构形成的资产风险所决定，资产风险越大，最低资本额越高；银行的主要资本是银行持股人的股本，构成银行的核心资本；协议签署国银行的最低资本限额为银行风险资产的8%，核心资本不能低于风险资产的4%；国际间的银行业竞争应使银行资本金达到相似的水平。 三、银行保有资本的原因 银行资本是银行稳健经营的基础。 对银行风险的正确认识和评估是决定银行资本规模的重要依据。 保持一定规模的银行资本是规避风险的策略之一。 四、商业银行资本的功能 第二节 银行资本的构成 一、银行资本的一般来源： 1、商业银行创立时所筹措的资本（外源资本）； 2、商业银行经营利润的一部分（内源资本）。 1996年的《巴塞尔资本协议市场风险修正案》中扩大了资本的范围，引入了三级资本的概念。 “三级资本” 是指用于防范市场风险的短期次级债 监管当局可决定是否允许银行使用“三级资本” 来抵御市场风险。 三级资本应满足以下条件：P223 为期限不少于2年的短期次级债务； 受锁定条款（lock-in clause）约束，即若其还本付息可能导致银行的资本总量不能达到最低资本要求，则应停止还本付息； 只能用于抵御市场风险，且不超过用于抵御市场风险的一级资本的250%，若用二级资本替代三级资本，这部分二级资本同样受250%上限的约束。 二、巴塞尔协议对资本的规定 核心资本 股本：普通股、永久非累积优先股 公开储备：资本溢价、未分配利润（即留存盈余）、法定公积金等。 附属资本： 未公开储备、重估储备、普通准备金、混合资本工具、长期次级债务 它们的优缺点见后。 普通股（Common Stock）特点 是商业银行资本的主体和基础； 普通股股东享有投票表决权； 有权获得股东权益的增加； 与银行共担风险，银行损失时要承担股东权益的下降； 银行破产时，其对资产的要求权排在存款人、债权人及优先股股东之后。 发行普通股的优点 没有偿还期，银行可以永久使用资金； 股息不固定，银行可以自由选择股息支付方式，避免银行出现债务危机； 投资者多，交易方便，收益率高，易被市场接受； 有利于银行获得信誉和知名度； 股本越大，保障程度越高，越容易以较低的成本获取资金。 发行普通股的不足 普通股的发行成本较高； 新增发行普通股会使老股东控制权下降，可能会妨碍银行既定方针政策的执行； 新增发行普通股可能会引起股价下跌，不利于银行信誉； 普通股息在税后支付，资金成本较高，增加了银行的负担。 优先股（Preferred Stock）特点 具有债券和普通股的双重特点 （1）只支付固定股息，且没有定期支付股息和到期偿还本金的义务； （2）银行没有法律义务支付累积未分配的股息； （3）优先股股息不