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理财是什么？  理财=规划 理财=资产配置 理财是什么？ 今日为明日做准备，父母为子女做准备 生时做死时的准备，儿女幼小时做儿女长大时准备，如此而已 ！ 今天预备明天，这是真稳健；生时预备死时，这是真旷达；父母预备儿女，这是真慈爱；不能做到这三步，不能算做现代人！”是胡适博士发表于二十世纪三十年代的一句至理名言。  理财和金融投资不是一夜暴富的工具而是保值和增值工具 保值：抵御通货膨胀 增值：高于市场平均回报 不理财有什 么结果？ 理什么财？ 中国人的财富 中国内地拥有百万美元金融资产的家庭数量已从2001年的12.4万上升到2006年底的31万，跃居全球第五，仅次于美国、日本、英国和德国。 这31万人掌控全国41.4%左右的财富。受中国经济持续快速发展的推动，中国内地百万资产家庭总数有望在2011年达到60.9万户。 中国的家庭金融资产在过去5年保持了23.4%的年均复合增长率，增速居全球之首，远远超过8.6%的世界平均水平。  怎么理财？ 理财规划八大内容 现金规划 风险筹划 投资规划 房产规划 养老规划 遗产传承 税收筹划 子女教育规划 有钱又有闲 人要闲，钱要忙 成为钱的主人，不一定是很多钱，关键是态度和理念。 资产配置关键因素 1.年龄 最大可投资权益类资产比重=100-年龄 现金类：5% 固定收益类： 剩下的 张先生37岁 最大可投资权益类：100-37=63% 固定收益类：32% 通常来说年龄越大，所配置权益类资产越少。 资产配置关键因素 2.资产量 资产量越大，越应该稳健投资 资产量越大，越难获得高的收益。 华尔街名言： 规模是绩效的敌人，钱越多越难管理。 资产配置关键因素 3.投资期限 投资期限的长短，决定了投资工具和资产配置的选择。 短期的资金做短期的投资 12个月内要用的资金，只能投资固定收益产品 货币基金 债券基金 票据类 短期银行信贷产品 1年以后要用的资金，可以做配置 资产配置关键因素 4.风险态度 一个人的风险态度大体上分为4种 积极进取型： 稳健理性型： 保守安全型： 极度保守型：只放存款，不做任何投资 * * 全球富人财富的来源 2% 其他 9% 私人股权投资 10% 投资收益 18% 遗产继承 24% 工作收入 37% 自己企业股份 或出售创办所得 图表显示：富人财富的来源（2005) 可以看到金融投资收益只占富人收入来源的19% 而实业投资占富人收入来源的37% 4.80% 2007 1.50% 2006 1.80% 2005 3.90% 2004 1.20% 2003 -0.80% 2002 0.70% 2001 0.40% 2000 -1.40% 1999 -0.80% 1998 2.80% 1997 8.30% 1996 17.10% 1995 24.10% 1994 14.70% 1993 中国通货膨胀率 年份 过去28年的平均通货膨胀率5% 如果不理财的话 30年后 23万 15年后50万 通货膨胀为每年5% 今天100万 通货膨胀是财富最大的敌人! * 实物资产 资产分类和功能 不动产 其它实物资产 黄金，珠宝 字画等收藏品 金融资产 现金及现金等价物 固定收益 权益类 应急 保值 增值 保值 欣赏 2006年，大约有960万户家庭拥有的管理资产超过100万美元。 大约一半的百万管理资产家庭位于北美。 大约1/4分布在欧洲 1/5分布在亚太地区 拉丁美洲和中东这样的家庭大约只占到6.9％。 全球财富将近百万亿美元-- 百万资产家庭 百万管理资产的家庭数目最多的全球15个城市中，有10个在美国，分别是纽约、洛杉矶、芝加哥、旧金山、华盛顿、费城、波士顿、达拉斯、底特律、亚特兰大。 中国在拥有百万管理资产的家庭数目的排名，已经超过了法国、意大利，排在第五位。 阿联酋和瑞士在拥有百万管理资产的家庭数目占总家庭数目的比例排名中位列第一和第二，比例为6.1％，高于全球平均水平的8倍。 通过对不同地区和国家的财富市场的比较，可以发现管理资产增长迅猛的新兴经济体和全 球最具活力的中东地区已经慢慢成了财富市场的亮点。 中国的财富市场的表现尤为突出，2006年管理资产的年均复合增长率最高，达到23.4％，有望在未来5年内以平均17.4％ 的增长率超过全球所有的财富市场。 其财富增长的动力主要来自于