电商与金融叠加并进催生未来超级混业金融.doc

　传统混业金融　　银行、证券公司、保险公司等机构的业务互相渗透、交叉，而不仅仅局限于自身分营业务的范围称为金融混业经营。混业经营的优势在于规模经济优势（Economy of Scale）、范围经济优势（Economy of Scope）、协同效用优势（Synergies）和风险递减优势（Risk Decreasing）。 　　随着全球金融一体化和自由化浪潮的不断高涨，混业经营已成为国际金融业发展的主导趋向，世界上大多数国家，包括美国、欧洲和日本等，都实行混业经营，因此，实施混业经营也是中国金融业发展的一个大方向，它将促进金融业的全面繁荣。1999年11月12日美国《金融现代化法》正式生效，从而开辟了美国金融业银行、证券和保险“混业经营”的新时代。 　　包括中国在内的全球金融混业经营虽有进展，但非常有限，一个非常重要的基础就是金融混业经营必须建立在必威体育精装版的技术和商业模式模式基础上。混业金融是当今全球金融业的发展趋势，是时代发展的必然产物。市场竞争的日益加剧，银行、保险和资产管理三者之间将不断互相渗透。在传统经济向互联网经济发展转型大背景下，银行、证券、保险三业态混业的传统金融混业正在向基于电子商务的超级混业金融发展演进。 　　基于电子商务的超级混业金融 　　超级混业金融是指基于电子商务与金融业态相互渗透融合形成的超越传统金融、证券、保险混业金融的“一站式”满足客户消费、投资、理财、融资、收款等“支”与“收”货币流动性应用需求的金融业态。 　　在传统工业经济时代，要实现金融混业经营缺交易平台、缺支付工具、缺大数据统计分析共享平台，而电子商务无疑为金融混业经营提供了前所未有的工具、手段和商业模式。未来的金融业，将是一个综合金融集团和经营单一业务的专业机构并存发展的市场，客户既可以找到专业机构购买一种产品，也可以在电商平台获得一站式的全面金融服务。无论是哪种模式，谁能够充分利用现代技术，让客户得到实实在在的方便和好处，谁就掌握了金融市场的竞争优势和主动地位。 　　超级混业金融“你中有我，我中有你” 　　电子商务企业进入金融领域 　　淘宝网于2003年5月10日由阿里巴巴集团投资创立。除了服务外，淘宝网本身并不销售任何商品，而是连接买卖双方的网络交易平台。在发展过程中，淘宝网连续攻克制约网络零售产业发展，变网络远程交易可能为现实的“支付”、“物流”与“信用”“三座大山”；2004年12月支付宝横空出世，并与众多网上银行合作形成战略联盟。 　　淘宝网从创立之初的数千种商品门类发展到今天，交易客体在满足“合法”与“道德”底线的肆意扩张……交易商品门类从汽车、房产等大额耐用商品，到黄金、钻石、珠宝等奢侈品，到服饰、家居用品、食品等生活必需品，到生鲜农活产品和冷链食品，再到网店运营培训、托管、装修、摄影、网货质检等服务。据统计，2011年，在淘宝网上的交易网货已达100余个大品类、1000余个亚品类、10000种小类、100000种商品、1000000种型号、款式、颜色线下与线下服务型产品与创意产品。 　　除实体商品线扩张外，淘宝另一个交易客体的扩张是金融产品线。2008年10月支付宝正式推出一站式公共事业缴费服务，意味着人们从此以后无须忍受在便利店、银行等缴费网点之间奔波排队的痛苦，只需坐在电脑前轻点几下鼠标，就可以轻松完成水、电、煤以及通信费等日常费用缴费。光大银行电子银行部与支付宝、财付通等第三方支付进行的合作以销售光大的金融服务和理财产品。2009年10月，友邦保险与支付宝达成合作协议，共同拓展电子商务保险销售渠道。该业务将首先针对友邦保险在线和支付宝的活跃会员和潜在客户展开网上支付推广服务，用户只要登录友邦保险在线使用支付宝购买自己所需要的保险产品，就可以获得支付宝所提供的积分。该活动范围将覆盖友邦保险在全国所有的经营区域，这无疑为习惯于网络购物的客户提供新的购买保险的平台。目前，我国九大保险公司入驻淘宝保险频道，单一家保险公司仅车险电商网上销售年已经达40亿，除了单纯的保险产品外，连投险也在网上大行其道。2011年1月，支付宝与快彩乐合作，为彩票玩家充值提供便利，所有支付宝会员都可以使用支付宝帐号登录购彩，这彩民们提供了一种更安全、崭新、便捷的充值方式。2012年7月23日，交通银行与阿里巴巴联合宣布推出“交通银行淘宝旗舰店”（），这成为国内银行业首家在淘宝开店的银行。阿里于2013年3月推出的“虚拟信用卡”，可以让客户在没有任何实体信用卡的情况下，由支付宝进行授信。支付宝将根据用户交易数据，在一定模型计算基础上，给出具体的信用额度，对用户进行授信，具体额度从200-5000元不等。信用额度可用于在淘宝等购物支付，最长可以获得38天免息期。支付宝官网透露，符合“信用支付”要求的买家已经达到8000万。“虚拟信用卡”