9第九章中央银行.ppt

第一节 中央银行的产生与发展 一、中央银行产生的必要性 二、中央银行产生的途径 第九章 中央银行 中央银行的产生与发展 中央银行制度 中央银行的性质与职能 中央银行的主要业务 中央银行是指专门从事货币发行、专门办理对一般银行的业务以及专门执行国家货币政策的银行 统一银行券发行的需要 统一全国票据清算的需要 最后贷款人的需要 金融宏观调控的需要 最后贷款人是在商业银行发生资金困难而无法从其他银行或金融市场筹资时，中央银行对其提供资金支持的功能 由商业银行演变而来（如英格兰银行） 由政府出面通过法律规定直接组建中央银行（如美国联邦储备体系） 三、中央银行的历史演变 萌芽和建立阶段 建立和普遍推广阶段 强化阶段 专门行使中央银行职能 中央银行的国有化 干预和调节经济的功能得到加强 各国中央银行加强国际合作 现代中央银行制度的特点 四、中央银行在中国的发展 1948年前的中央银行实践 清政府的中央银行 孙中山创建的中央银行 国民政府时期的中央银行 中国共产党领导下的根据地中央银行 新中国的中央银行 1948-1983年的中国人民银行 1983-1995年的中国人民银行 1995年以来的中国人民银行 第二节 中央银行制度 一、所有制形式 全部资本归国家所有的（如中英法德加澳荷挪印等） 国家与民间资本共同组建的（如日比奥墨土等） 全部股份由私人持有的（如美意瑞） 无资本金的（韩） 资本为多国共有的（如西非、中非、欧洲中央银行） 二、组织结构 单一式（一、二元）中央银行制度——最主要、最典型 复合中央银行制度（前苏、东欧、1983年前的中国） 跨国中央银行制度（欧洲中央银行） 准中央银行制度（新加坡） 准中央银行制度是指某些国家或地区只设立类似中央银行的机构，或由政府授权某个或某几个商业银行，行驶部分中央银行职能的体制。 中央银行的独立性实际上是中央银行与政府关系的具体形态。即中央银行与政府之间必须保持一定的独立性；但中央银行既不能完全独立于政府控制之外，又不能凌驾于政府之上，要在国家的总体经济政策指导下，独立地制定和执行货币政策，保持相对独立性。 三、中央银行的独立性 中央银行独立性的类型： 独立性较强的中央银行模式（美国、欧洲、瑞典） 独立性居中的中央银行模式（日本、英国） 独立性较弱的中央银行模式（巴西、意大利、中国） 第三节 中央银行的性质与职能 一、性质 中央银行是特殊的金融机构 业务的特殊性 经营目标——货币政策目标 经营对象——金融机构和政府 业务内容——发行货币等 地位的特殊性 金融体系最高权力机构 信用制度枢纽 金融最高管理当局 中央银行是特殊的国家机关 履行行政职能的手段不同：行政、经济和法律手段 履行行政职能的方式不同：间接，有弹性 履行行政职能时拥有一定的独立性 二、职能 发行的银行 概念：是指中央银行垄断货币的发行权，成为全国唯一的现钞发行机构。集中和垄断一国货币发行权为其最本质特征。 现钞发行程序：发行基金保管库（发行库），业务库 发行基金：中国人民银行保管的已印制好而未进入流通市场的人民币票券。发行库分为总库、分库和支库 业务库是商业银行设置的，其保存的人民币是备用金，业务库需核定库存限额。 现金 库存限额 低于 高于 发行库到业务库（流通）-出库 业务库到发行库（退出）-入库 银行的银行 集中存款准备金（法定+超额） 作用：加强存款机构的清偿能力；有利于中央银行控制商业银行的信贷规模和控制货币供应量；吸收超额准备金存款有利于为商业银行等金融机构办理资金清算 充当最后贷款人 再贴现和再抵押贷款 充当全国票据清算中心 作用：加快了资金周转速度；解决了非集中清算带来的问题（不安全性，在途资金占用过多等；有利于中央银行及时掌握各商业银行头寸状况，便于监管） 政府的银行 代理国库收支 代理政府债券的发行 为政府提供信用 两种方式：直接向政府提供放款或透支（短期融资，限制）；购买政府债券（一级市场，多国禁止；二级市场购买，可以改变基础货币投放量，公开市场业务） 充当政府的金融代理人，代办各种金融事务 第四节 中央银行的主要业务 中央银行通过自身业务操作来调节商业银行的资产负债和社会货币总量，以资产负债表来反映。 一、中央银行的资产业务 贷款与贴现 再贷款是指中央银行采用信用贷款或抵押贷款的方式，对商业银行等金融机构进行贷款。中央银行贷款增加是“银根”将有所放松的信号；反之，是“银根”将可能紧缩的信号 再贴现业务是指商业银行将通过贴现业务持有的尚未到期的商业票据，向中央银行申请转让，借此获得中央银行资金融通的行为 中央银行资产负债特点：通过购买或出售一种资产创造或冲抵自身的负债。 中央银行的资产业务主要包括贷款业务、再贴现业务、证券买卖业务及黄金外汇储备业务等 如表9-2所示，中央银行购买商业银行持有的票据，