关于收购北京金色摇篮教育科技有限公司之可行性研究报告.pdf

广东威创视讯科技股份有限公司收购可行性研究报告 广东威创视讯科技股份有限公司 关于收购 北京金色摇篮教育科技有限公司 之 可行性研究报告 广东威创视讯科技股份有限公司 2015 年9 月 广东威创视讯科技股份有限公司收购可行性研究报告 目录 第一章 投资项目概况 4 一、项目概况 4 二、投资主体概况 4 （一） 威创股份 4 （二） 交易对方 5 （三） 金色摇篮 6 第二章 交易方案14 一、交易概述14 二、定价原则14 三、交易对价14 四、转让标的14 五、股权交易和转让款的支付15 六、收购前后的股权结构情况16 七、本次交易现金对价的资金来源16 九、业绩承诺及补偿16 十、奖励对价17 十一、任职期限承诺、竞业禁止承诺、兼业禁止承诺18 十二、股权交割和管理权的转移20 十三、协议生效条件21 第三章 市场前景及收购目的21 一、市场前景分析21 二、收购目的24 第四章 项目经济效益分析26 一、经营预测26 二、投资效益分析26 第五章 投资项目实施27 2 广东威创视讯科技股份有限公司收购可行性研究报告 一、股东会层面27 二、董事会层面27 三、管理人员层面27 四、公司治理等制度对接27 第六章 项目风险分析28 一、收购整合风险28 二、标的资产评估增值较大的风险28 三、商誉减值风险28 四、人员流失风险28 六、交易风险29 七、教育理念的接受风险29 八、互联网冲击风险29 第七章 报告结论31 3 广东威创视讯科技股份有限公司收购可行性研究报告 第一章 投资项目概况 一、项目概况 广东威创视讯科技股份有限公司（以下简称 “威创股份”、 “上市公司”、 “公司”）与新余市天足资产管理中心（有限合伙）、自然人程跃、自然人岑艳 （以下简称“转让方”）签订《关于购买北京金色摇篮教育科技有限公司100% 股权的收购协议》（以下简称 “收购协议”），以支付现金和签订借款协议的方 式购买转让方持有的北京金色摇篮教育科技有限公司（以下简称 “金色摇篮”、 “目标公司”、“标的公司”、“标的资产”）100%股权，本次交易对价85,700.00 万元。 二、投资主体概况 （一）威创股份 中文名称 广东威创视讯科技股份有限公司 英文名称 VTRON TECHNOLOGIES LTD. 注册资本 83,559.156万元 法定代表人 Ken Zhengyu HE （何正宇） 成立日期 2002 年8 月23 日 住所 广州高新技术产业开发区科珠路233号 邮政编码 510670 经营范围 影视录放设备制造；电子产品批发；计算机零部件制造；密钥管理类设备