同业业务监管或存变 兴业银行变革挑战.doc

同业业务监管或存变 兴业银行变革挑战 　　摘 要：作为一种重要的新业务，同业业务的变化会从一定程度上对商业银行的发展产生影响。随着我国金融市场及政策的不断变化，各大商业银行的同业业务也产生了一定的变化需求。本文从同业业务的概念入手，对同业业务监管或存变发展对兴业银行变革产生的影响进行分析和研究 关键词：同业业务；监管；存变；兴业银行；变革挑战 0 前言 与以往相比，目前我国商业银行面对的竞争压力发生了显著增加。除了政策因素之外，商业银行的市场竞争压力主要是由互联网金融的发展引发的。在这种情况下，商业银行应该在合理控制风险的基础上，利用有针对性的发展措施进行对自身进行变革优化 1 同业业务 同业业务是指在同业资金融通的基础上，通过与相关金融同业客户进行合作或者为其提供服务的方式所开展的多种业务类型。从我国目前各大商业银行的运营情况可知，常见的同业业务主要包含再贴现业务、衍生产品交易业务以及同业资金清算业务等。与其他类型的商业银行相比，同业业务在股份制商业银行中的发展速度相对较快[1] 2 兴业银行同业业务发展现状 这里主要从以下几方面入手，对兴业银行同业业务发展现状进行分析： （1）基于政策的同业业务管理体制方面 在兴业银行的各项业务中，同业业务的政策敏感性水平相对较高。为了充分适应相关监管部门的政策要求，兴业银行从管理体制入手，将传统的管理体制转化成事业部与准事业部结合的体制模式 （2）基于业务配比的同业资产配置调整方面 为了保证自身的良性发展，兴业银行将自身的业务配比数据作为基础，对同业资产配置结构进行了合理调整。以兴业银行在2013年的调整操作为例：将买入返售?Y产从原本参数调整为16%（增长调整）；将拆出余额降低为原本数据的59%；将同业项范围中所有资产的占比从原本的36%降低为29%[2] 3 同业业务监管或存变对兴业银行变革产生的影响 从本质角度来讲，同业业务监管或存变会对兴业银行的正常运营产生一定影响。为了保证自身的良性发展，兴业银行需要利用以下几种措施实现变革目的： （1）基于风险缓冲的业务求变 为了有效应对金融风险，保证自身的经济效益，兴业银行及部分商业银行开始利用以下模式开展业务的创新： 第一，信贷项目转化步骤。在业务初期，兴业银行通过自身的基金子公司或者信托机构等单位将相关信贷项目导入资管计划中 第二，买入返售步骤。当导入环节结束之后，银行会在银监会等监管机构监管这种行为之前，通过与其他商业银行建立合作，完成买入返售操作。此时，合作对象商业银行会向丙方提供一个放弃权利声明。在这种情况下，银行的该项目被合理转移至同业资产部分中。这种业务创新措施的应用优势在于：其只需消耗投资科目风险成本的四分之一 第三，过渡步骤。合作对象商业银行通过与第三家商业银行的合作（付给该银行一定的费用），将该项目过渡至另外一家商业银行，第三家银行的任务为对该资管计划进行投资。当这个过渡过程结束之后，第一家银行会在同一天之内买回该项目，此时，该项目可以被划分在该银行的投资类别中[3] （2）基于创新的流动性管理 兴业银行的创新型流动性管理主要是通过负债及净利润目标的调整体现出来的。以兴业银行在2012年及2013年的数据为例，兴业银行2012年全年的净资产数据为3995亿元；而其2013年的净资产数额则在原本的基础上发生了62%的增长。此外，兴业银行由同业存款、存款等组成的负债数额为3.51亿元。从负债端来看，占比最大的主要是各种短期偿还项目（如即时偿还及1个月内偿还等），其总额约为2.35亿[4] （3）基于发展的传统突破与创新 在当前严峻的市场条件下，为了保证自身的良性发展，兴业银行先后应用以下几种措施打破原有的商业银行传统，开辟出一条新的发展道路： 第一，资金筹集与提供优化措施 目前我国大多数商业银行的经营模式为：从各个客户收集一定数量的存款之后，根据存款数量完成贷款的发放。从本质角度来讲，可以将商业银行的这种经营模式看成是流动模式。当该模式中的某个环节出现问题时，该商业银行可能会面临一些问题。相比之下，兴业银行将自身的运营模式优化为：将自身的资金筹集途径从客户转化成相关同业机构以及金融市场。在这种情况下，兴业银行通过具有结构性特点的投资工具为同意高额利率支付要求的各类贷款客户提供资金 第二，投资银行部的创新营销措施 在兴业银行的所有分支机构中，位于首都东单的投资银行部的业绩增长极为明显。与其他商业银行相比，兴业银行在产品营销方面的人员配置较为特殊：其产品营销队伍中除了投资银行部门的工作人员之外，企业的金融业务团队也是该队伍的一个重要组成成分。在实际的产品营销过程中，上述两种组成成分联合开展产品的