关于对北京暴风科技股份有限公司的重组问询函摘要.PDF

关于对北京暴风科技股份有限公司的重组问询函 创业板许可类重组问询函【2016 】第 17 号 北京暴风科技股份有限公司董事会： 3 月14 日，你公司直通披露了《北京暴风科技股份有限公司发 行股份及支付现金购买资产并募集配套资金报告书（草案）》（以下简 称“报告书”）。我部对上述披露文件进行了形式审查，请从以下方面 予以完善： 1、请在报告书重大事项提示的显要位置补充披露以下内容： （1）公司上市即将满一年，请补充披露相关股东股票解除限售 后的减持计划，并进行风险提示； （2）3 家标的公司经营历史均较短，而盈利预测的金额均为大幅 增长，请就标的公司盈利预测的可实现性进行重大风险提示； 2、关于甘普科技、立动科技的运营情况： （1 ）请补充披露 《Sailing World》、《Ninja Online》、《乱斗西游》 等主要代理游戏的授权期限，并结合授权期限补充披露游戏产品可能 面临的运营风险； （2 ）报告书显示，目前Google Play 和苹果APP Store 自身支付渠 道分成比例为游戏月收入的30% ，其他支付渠道的分成比例在5%至 30%不等。请补充披露 《Sailing World》、《Ninja Online》、《云中歌》、 《星际来袭》等游戏在不同平台的月均充值流水、公司确认的收入金 1 额以及支付给平台商的金额，并结合目前游戏产品月流水逐渐下滑的 情况，补充披露标的公司业绩承诺无法实现的风险； （3 ）报告书显示，《天羽传奇》于2008 年上线，游戏流水一直 较为稳定，2015 年 9-11 月份，该游戏流水均低于200 万元，而 12 月份增加至372 万元。请补充披露该游戏最近两年的新增注册用户数、 月活跃用户数、月付费用户数、平均付费值（ARPU ）、付费玩家平均 付费值（ARPPU）及月流水数据，并说明2015 年12 月份流水大幅增 加的原因，请财务顾问核查并发表意见； （4 ）以《Sailing World》为例，补充披露不同的支付渠道的分成 比例、月均充值流水与标的公司收入确认之间的勾稽关系，并说明公 司收入确认金额与游戏月流水金额是否匹配，请财务顾问核查并发表 意见； （5 ）报告书显示，渡口网络与游戏研发、运营相关的所有资产、 业务、人员均转移至立动科技，请补充披露渡口网络最近2 年的游戏 业务运营情况，并说明立动科技是否具备充足的研发人员和技术，是 否具备足够的经营能力。 3 、关于甘普科技、立动科技的财务信息： （1 ）请补充披露标的公司代理运营、联合运营、自主运营模式 下具体的收入确认政策； （2）2014、2015 年甘普科技游戏发行及运营业务的毛利率分别 为5.68%和40.07% ，请结合游戏发行及运营业务的成本明细构成情况， 补充披露毛利率大幅增加的原因； 2 （3 ）立动科技2015 年度第二大供应商为杭州渡口网络科技有限 公司，报告书显示渡口网络与游戏研发、运营相关的所有资产、业务、 人员均转移至立动科技，请补充披露立动科技采购的主要内容，交易 价格是否公允，请财务顾问核查并发表意见； （4 ）请补充披露审计机构就标的公司游戏业务收入确认所执行 的审计程序，请财务顾问核查并发表意见。 4 、关于甘普科技、立动科技的评估情况： （1 ）报告书显示，甘普科技2016 年运营项目计划中仅有6 款游 戏，而在评估的相关章节中，现有游戏及规划的6 款游戏预计收入仅 占全年预计收入的51% ，14 款储备游戏预计收入占全年预计收入的 比例约49%，2016 年及以后年度储备游戏预计收入占总收入比重不 断上升，而报告书其他章节并未提及储备游戏，请补充披露储备游戏 的具体情况和预测依据，并请评估机构说明将储备游戏纳入收入预测 是否合理、谨慎； （2 ）立动科技的评估收入预测中并未包括主要游戏产品、用户 规模、ARPU 值及运营收入等指标，请按照主要游戏项目分别对用户 规模、ARPU 值及运营收入等关键指标予以补充披露。 请财务顾问对甘普科技