上市公司环境会计信息披露影响效应域探究.doc

上市公司环境会计信息披露影响效应域探究摘要：运用实证研究方法，对陕西省上市公司环境会计信息披露程度进行了研究。选取2008―2009年两年28家上市公司56个样本为研究对象，分析了这些公司的年报，从中整理出所需要的上市公司环境会计信息披露的相关信息。本文结合陕西省特有的研究背景，从内部影响效应域和外部影响效应域两个方面，选择了8个指标来研究对陕西省上市公司环境会计信息披露影响程度，其中在指标选取时将主营业务收入增长率修正为主营业务收入平均增长率，以及加入了新的现金实力指标，试图通过实证研究证明陕西省上市公司环境会计信息披露受哪些因素影响且关系如何。研究发现企业的偿债能力、企业规模和独立董事所占比例对陕西省上市公司环境会计信息披露影响为正相关。其他能力指标在分样本和综合样本检验结果中表现不尽一致。 关键词：陕西省上市公司；环境会计信息披露；影响效应域 文献标识码：A　文章编号：1002-2848-2011(04)-0115-09 一、引言 环境会计的研究始于20世纪70年代早期。以1971年比姆斯(F.A.Beams)发表的《控制污染的社会成本转换研究》和1973年马林(J.T.Martin)撰写的《污染的会计问题》为代表，揭开了研究环境会计的序幕。他们提出环境会计是将组织的经济活动的社会与环境影响传递给社会中的特定利益关系集团和社会整体的过程。尽管两位学者对环境会计进行了开创性的研究，然而也没有唤起人们对环境会计的高度重视。在20世纪80年代，环境会计的研究处于停滞状态。国际上研究成果的大量涌现主要集中于20世纪90年代。1998年2月，联合国国际会计和报告标准政府间专家工作组第15次会议召开，通过了《环境会计和报告的立场公告》，这是目前国际上第一份关于环境会计和报告的系统完整的国际指南。如今，美国、加拿大、日本、欧盟等国家在环境会计方面处于领先地位。尤其是日本，对环境会计着手的研究只是近10年的事，但却在不到7年的时间发布了10余项环境会计的准则与指南。国内环境会计的研究始于20世纪90年代初期。早在1992年，我国著名会计学家葛家澍教授就开始对环境会计进行专项研究，并在《会计研究》上发表了题为“90年代西方会计理论的一个新思潮――绿色会计理论”的学术论文。这篇论文成为了许多学者对我国环境会计研究的启蒙之作。众多学者从环境会计的内容、报告和模式等方面进行了研究，到21世纪基本集中于对环境会计信息披露的研究，但是跟其他国家相比，我国关于上市公司环境会计信息披露的研究还处于初级阶段。孟凡利、李建发等、耿建新等、肖淑芳等、周一虹等、赵丽萍等均对环境会计信息披露的相关内容进行了研究。国内外从理论和实务上对环境会计信息披露的内容进行了科学的研究。但是，纵观国内外研究文献，我们可以发现对环境会计信息披露进行实证研究的较少，即使有也是针对全国上市公司的，针对区域性上市公司研究很少，针对陕西上市公司进行研究的目前还是空白。因此，本文针对陕西省上市公司的环境会计信息披露进行实证研究的探索，从而为其他区域性的研究提供一定的参考。 二、研究数据的来源和研究样本的确定 截止到2009年12月31日，陕西省的上市公司共30家。为了研究具有一定的连续性，从而选取2008年--2009年的全部数据进行研究，其中因宝德股份是2009年10月30日上市，以及ST东盛因2008年和2009年净资产为负数，因而净资产收益率无法计算，因此最终剔除了2家公司，得到了28家公司两年的56个样本数据。研究涉及到的财务指标数据主要来源于国泰安数据库《CSMAR》。而由于环境会计信息不是年报中强制性披露的信息，本研究涉及到的陕西省上市公司披露的信息，均从28家公司连续两年的年报、年报附注、董事会报告、社会责任报告、招股说明书、重要事项等资料中逐项查询相关信息统计而来的。即从56个样本公司的披露内容和披露方式方面进行了详细的统计。披露信息的年报、招股说明书、社会责任报告及董事会报告等主要通过巨潮资讯网(http：//www.省略)进行查询。本课题研究确定的样本公司如表1所示。 三、课题的研究假设 本文在结合前人研究成果的基础上，结合了陕西省的地域性特点，分析了陕西省上市公司行业所属的类别，通过查询上市公司的所属行业，可以发现其中有部分为国家规定的重污染行业，其他不是重污染企业，但是它们中有些也自愿披露了环境会计信息。本文试图从内部影响效应域和外部影响效应域对陕西省上市公司的环境会计信息披露程度进行研究。在研究之前首先根据需要提出相应的假设。 1.从企业的内部影响效应来看，内部影响效应域中包括的内容有很多，如企业的盈利能力、偿债能力、现金实力、成长能力、企业规模以及企业价值等。本课题研究中加入新的能力影响域，即现金实力