第五讲存款货币银行介绍.ppt

* 银行同业拆借 1. 银行同业拆借是指银行相互之间的资金融通。 2. 在这种拆借业务中，借入资金的银行主要是用以解决本身临时资金周转的需要，一般均为短期的。 3. 同业拆借的利率水平一般较低。 从国际货币市场借款 1. 近二三十年来，各国存款货币银行，尤其是大的存款货币银行，在国际货币市场上广泛地通过办理定期存款，发行大额定期存单，出售商业票据、银行承兑票据，以及发行债券等方式筹集资金。 2. 这种方式利于获得资金，又同时是易受冲击的脆弱环节。 结算资金短期占用 1. 结算过程中的资金，是指在为客户办理转账结算等业务过程中可以占用客户的资金。 2. 占用的时间虽然很短，由于周转金额巨大，占用的资金数量相当可观。 3. 从任一时点上看，总会有一定金额的处于结算过程之中的资金，构成存款货币银行可资运用的资金来源。 发行金融债券 1. 发行债券也是存款货币银行的负债业务。 2. 自1985年以来，我国存款货币银行按照国家有关规定，经过中国人民银行批准，面向社会发行金融债券，为指定用途筹集资金。 发行次级债务 1. 除了发行股票，商业银行还可通过发行次级债务补充附属资本。 2. 次级债务的固定期限不低于5年，除非银行倒闭或者被清算，不能用于弥补银行日常经营损失，且该项债务的索偿权排在存款和其它负债之后。 3. 次级债务不得由银行或者第三方提供担保，且不超过商业银行核心资本的50％。 第四 存款货币银行的资产业务一、资产业务 1、存款货币银行的资产业务是指将自己通过负债业务所聚集的货币资金加以运用的业务，是取得收益的主要途径。 2、商业银行的资产业务主要包括现金业务、贴现业务、贷款业务、投资业务等。 3、我国以贷款为主。 关于现金资产 1. 现金资产包括库存现金、准备金和同业存款。 2. 商业银行的清偿力、声誉与现金资产。 3. 商业银行控制现金资产的原因：现金资产的低收益（库存现金本身为零收益）。 4. 库存现金之所以是商业银行的一种资产，最根本的原因在于，保持流动性和清偿力是银行一切业务的基本前提；仅从这种意义上讲，它也为商业银行提供着某种“收益”。 贴现（Discount） 贴现是指银行承兑汇票的持票人在汇票到期日前，为了取得资金，贴付一定利息将票据权利转让给银行的票据行为，是银行向持票人融通资金的一种方式。 贴现的利率：在人民银行现行的再贴现利率的基础上进行上浮，贴现的利率是市场价格，由双方协商确定，但最高不能超过现行的贷款利率。 贴现利息的计算：贴现利息是汇票的收款人在票据到期前为获取票款向贴现银行支付的利息， 计算方式是： 贴现利息=贴现金额x贴现率x贴现期限 贷款业务 1. 贷款在存款货币银行的资产业务中的比重一般占首位。但从上世纪80年代之后，有明显下降趋势。 2. 贷款业务种类很多，划分标准、角度各异。 3. 过去，我国银行的资产业务基本上是贷款一种形式。改革开放以来，商业票据业务和证券业务，随着金融体制的改革已逐步开展。 “真实票据”原则 1. 银行在办理信贷业务时都要遵循一些基本原则，这些原则对于贷款投向、条件、用途、方式和数额等起制约作用。 2. 真实票据论，是西方商业银行的一个古老原则——贴现、贷款应以真实交易背景的商业票据为根据。 理由是：买进确实有商品买卖内容的票据或以之作为担保，可以保证按期收回贷款：因为交易背景中的商品直接出售或加工后出售，就是归还贷款的资金来源。 在计划经济体制下，我国银行工作中就是长期遵循真实票据论的思路。 3. 该原则的可能误导： – 经济繁荣时期，没有商品交易为背景的票据，由于资本回流顺畅也能到期偿还； – 危机时期，纵使是有商品交易为背景的票据，由于商品滞销也难保能够如期偿还。 4. 这一原则在西方早已不再作为银行经营的准则。 改革开放以来，我国也不再固守原来管理信贷的思路。 “期限对称”原则 1. 20世纪60年代十分盛行。 2. 商业银行的现金资产和营利资产的分配由资金来源的流转速度来决定；或者说，银行资产与负债的偿还期应高度对称。 3. 活期存款——现金和准现金 储蓄存款和定期存款——贷款、长期证券等 资本金——固定资产比如房屋、机器设备等 4. “期限对称”与商业银行作用。 5. 商业银行的“偿还期转换”功能：集中众多短期资金用于较长期的贷款。 6. “偿还期转换”与服务于经济发展。 7. “期限对称”与银行家的风险收益偏好 8. “偿还期转换”的风险与“资产分散”原则 证券投资 1. 分业经营的商业银行，投资于有价证券的目的一般是为增加收益和资产的流动性，因此，主要投资对象是政府及所属机构的证券。 混业经营的商业银行，投资于股票的目的则是加强银行资本与产业资本的结合。 2