会计四大报表.ppt

會計四大報表介紹 報告大綱 公司沿革……………… P03~P06 會計四大報表………… P07~P20 財報分析簡介………… P21~P27 附件…………………… P28~P31 主要股東 會計的定義 認定、衡量、記錄及溝通特定個體之經濟事項予資訊使用人之程序。（將一個經濟個體所發生的事項或活動，經過衡量、確認後，透過會計循環將它整理、分類、彙總，提出會計資訊幫助使用資訊的人作決策） 會計學的溝通模式 會計資訊使用者 內部使用者（Internal Users） 參與企業經營的人，亦即企業內部各階層的管理人員及其他決策制定者。 所使用之會計資訊：管理會計 外部使用者（External Users） 不參與企業經營的人，亦即企業個體以外使用會計資訊之人。 直接財務利益：投資人、債權人。 間接財務利益：員工及工會、顧客、政府團體、稅捐機關、一般大眾等。 所使用之會計資訊：財務會計 資產負債表 資產負債表 資產負債表 資產負債表：某一時點(季末或年末)企業資產、負債與業主權益的概況 資產(Asset)=負債(Liability)+業主權益(Equity) 資產=流動資產+固定資產 負債=流動負債+長期負債 淨值(Net Worth)=資產-負債 業主權益稱為股東權益 損益表 損益表 損益表 損益表：某一期間(一季或一年)企業營運收支的狀況 支出種類：銷貨成本、銷管費用、利息費用、所得稅 息前稅前利潤(EBIT)=收入- (銷貨成本+銷管費用) 稅後淨利(NI)=EBIT-(利息費用+所得稅) 保留盈餘=稅後淨利-股利 每股盈餘(EPS)=稅後淨利/在外流通股數 現金流量表 現金流量表 現金流量表 某一期間(一季或一年)企業現金收支的狀況 依實際現金流入或流出的時點來記錄 營業活動之現金流量 投資活動之現金流量 融資活動之現金流量 股東權益變動表 股東權益變動表 公司經營成績單 財務報表就像是成績單，也好像體檢表。 成績單如同損益表(短期表現) 體檢表則是資產負債表(長期營運結果) 財報好像是臉譜，不同公司就有不一樣的臉蛋(變臉) 獲利能力的5大指標 營業毛利 營業毛利/營業收入 營業利益率 營業利益/營業收入 純益率 稅後損益／銷貨淨額 股東權益報酬率 稅後損益／平均股東權益淨額 總資產報酬率 銷貨淨額／資產總額 經營效率的3大指標 存貨週轉率 營業成本/存貨 應收帳款週轉率 銷貨淨額/應收帳款 總資產週轉率 銷貨淨額／資產總額 償債能力的3大指標 流動比率 流動資產／流動負債 速動比率 (流動資產一存貨一預付費用)／流動負債 利息保障倍數 所得稅及利息費用前純益／本期利息支出 成長潛力的3大指標 營收成長率： 月營收、同一基期、年營收、同業比較 本月營收 - 上月營收 本月營收 - 去年同月營收 上月營收 去年同月營收 淨利成長率(15%~20%) 股東權益成長率(12%~15%) 財務報表的限制 投入的成本 V.S 產出的市價 人們所關心的是市場價值，財報所顯示的卻是歷史成果。 計入費用 V.S 計入資產 如研發、投入屬資產特性，卻以費用入帳。 資產與負債的分野愈來愈模糊 不當的資產反而可能成為包袱 非財務性訊息 企業突然闖入它所陌生的領域 開始好大喜功 報表突然亮麗起來 經常更換人事 經營者在一些非必要的場合露臉太多 不夠專注 …… 英屬維京群島(即 British Virgin Islands，簡稱 BVI，因為另外有一群美屬維京群島 U.S.A. Virgin Islands 就在附近，若只稱 Virgin Islands 容易造成混淆)位於美國佛羅里達州東南方、波多黎各東方之大西洋西部海面上，是加勒比海上西印度群島中的渡假勝地。 BVI 的國際業務公司法(International Business Company Act)與稅法中，特別為 BVI 以外的投資人設計了一套非常靈活與具有彈性的制度，因此與同為英屬的CaymanIslands,Bermuda, Jersey 等地被列為世界上的所謂「租稅天堂」(Tax Heaven)之一。 BVI 設立的公司可分為兩大類， 一類是為了在 BVI 當地提供營業服務而設立的公司，此類公司的設立及日後定期申報之標準較為嚴格，通常不是外國投資人感興趣的對象 一類是僅在 BVI 註冊設立，但不在該地進行營業活動的公司，也就是俗稱的紙公司(Paper Company)。 由於在 BVI 設立紙公司的條件非常寬鬆，成本也很低廉，許多公司及個人選擇在此地設立紙公司取得法人名義後，在世界各地(除了 BVI 以外)以紙公司的名義進行各項投資行為及商業活動。 *