如何利用输银金融工具拓销新兴市场.ppt

如何利用輸銀金融工具拓銷新興市場 中國輸出入銀行 台南分行 王裕仁 104.06.18 本次介紹屬輸銀業務推廣性質 內容大綱 輸出入銀行簡介 風險概述 什麼是輸出保險？ 遠期信用狀、分期付款可接受嗎？ 案例分享 -1- 輸出入銀行簡介 中國輸出入銀行為國營政策性專業銀行，主要任務為協助廠商出口，提昇廠商國際競爭力，拓展外銷新興市場。 強化貿易金融 協助對外貿易 -2- 何謂風險？ 客觀存在 偶然 可預測 Probability Loss -3- 新興市場風險 Credit Risk Country Risk Exchange Risk Operation Risk Transportation Risk…… -4- 「風險性」交易時代的來臨 貿易趨勢朝買方傾斜的現實 競爭對手量的成長 競爭對手質的成長 競爭方式的變化 全球經濟環境改變 世界變小 資訊變更快速且更透明 -5- 風險迷思 銀行應該不會倒閉??? 1982年～1993年美國共有近1,000家銀行倒閉 近十年美國銀行倒閉家數： 2000年 2家 2006年 0家 2001年 4家 2007年 3家 2002年 11家 2008年 25家 2003年 3家 2009年 140家 2004年 4家 2010年 157家 2005年 0家 2011年 92家 2012年 51家 2013年 24家 -7- 風險迷思 個別企業可能發生倒帳；國家政府不會倒帳??? 1994-- 墨西哥 (Peso (MXN)貶值) 1997-- 東南亞 (泰馬印韓等國金融市場動盪) 1998-- 俄羅斯 (盧布大幅度貶值) 1999-- 巴西 (幣值重貶，物價急速膨漲) 2001-- 阿根廷(國家倒債) 2008-- 全球金融海嘯(冰島、杜拜) 2010–-歐洲PIGS金融危機 2013-–美國底特律市申請破產 -6- 輸銀業務 保險 D/P、D/A輸出綜合保險、O/A輸出綜合保險、中小企 業安心出口保險、中長期延付輸出保險、信用狀出口 保險、海外投資保險、國際應收帳款保險、全球通帳 款保險 貸款 短期出口貸款、中長期出口貸款、海外投資貸款、中 長期輸入貸款及轉融資....等等 保證 海外營建工程保證、造船保證....等等 承購 信用狀應收帳款承購 -8- D/P、 D/A 、O/A -輸出保險 承保範圍 政治危險： (1)進口國實施禁止或限制進口或外匯交易者 (2)進口國因戰爭、革命、內亂、天災以致中止貨物進口或外匯交易者 信用危險：進口商破產 進口商不承兌 進口商不提貨 進口商到期不付款 -9- 政治危險：保險價額之90~100%信用危險： 進口商信用評等 D/P D/A O/A 1 90% 90% 85% 2 90% 90% 85% 3 90% 85% 85% 4 85% 85% 85% 5 85% 80% 80% 6 85% 80% 80% D/P、 D/A 、O/A-保險承保成數 -10- 信用狀貿易保險承保成數 政治危險：保險價額之100% 信用危險： 開狀國國家評等為A、B、C級者90% 開狀國國家評等為D級者85% -11- 台灣金融優勢 信用制度健全 國家 利率% 國家 利率% 國家 利率% 巴西 34.9 喬治亞 20.5 越南 13.0 巴拉圭 26.5 土耳其 19.0 印尼 11.9 祕魯 19.7 烏克蘭 16.0 印度 9.9 委內瑞拉 16.6 俄羅斯 9.3 菲律賓 7.2 阿根廷 14.5 波蘭 8.6 泰國 7.0 哥倫比亞 10.2 匈牙利 8.5 中國大陸 6.5 智利 6.6 捷克 5.9 馬來西亞 5.0 新興市場貸款利率(2013) -12- 前進新興市場 改變觀念 改變一定要無風險的付款條件才成交的政策-如現金、T/T或即期信用狀。 以多元化的付款條件拓銷新興市場及尋覓全球商機。 -13- 遠期信用狀對買方的好處 確保交易安全 不用現金也可下單 減少存貨周轉壓力 提升市場競爭力 降低資金成本 有機會利率、匯率兩頭賺 關鍵點—期間要夠長 -14- 遠期信用狀對賣方的好處 避免現金折扣 提升訂單成交機會 有效篩選客戶 提升市場競爭力 轉嫁匯率風險 增加獲利，創造雙贏！ 關鍵點－風險要安排（保險+融資） -15-