银行理财论文范文.doc

银行理财论文范文 　　中国已进入全面的资产管理与财富管理竞争的时代，中国的银行理财业务在过去的10多年间经历了一个快速的发展过程。下文是学习啦小编为大家搜集整理的关于银行理财论文范文的内容，欢迎大家阅读参考! 　　银行理财论文范文篇1　　浅析中国商业银行理财产品 　　摘要:本文对理财市场上繁多的理财产品进行了归类梳理,并针对性做具体分析,在此基础上本文给投资者和商业银行提供了相应的对策和建议。 　　关键词:理财产品产品类型中国商业银行 　　一、中国商业银行理财产品的含义和类型 　　2005年9月29日,中国银监会颁布了《商业银行个人理财业务管理暂行办法》和《商业银行个人理财业务风险管理指引》。根据该暂行办法的定义,商业银行在个人综合理财服务活动中,可以向特定目标客户群销售理财计划。根据该定义我们认为理财产品是指由商业银行自行设计并发行,将募集到的人民币资金根据产品合同约定投入相关金融市场及购买相关金融产品,获取投资收益后,根据合同约定分配给投资人的金融产品。 　　根据购买理财产品币种的不同,可以将银行理财产品分为人民币型和外币型,在现有市场中投资理财产品的外币多为美元或港币这两种。 　　根据产品发行后存续期限的不同也可以对银行理财产品进行分类,现有产品的存续期多为3个月、6个月、一年、两年等。 　　根据理财产品不同的发行主体对产品进行分类,可以将发行银行笼统的分为国内银行以及外资银行,还可以进一步细分为国有四大银行、中小型股份制商业银行、城市商业银行以及外资银行等。 　　根据产品的运作模式和收益特点可以将银行理财产品分为打新股产品、债券类理财产品、结构性理财产品、信托类理财产品和QDII理财产品等。下文将根据这种分类方法对银行理财产品加以具体分析。 　　二、中国商业银行理财产品具体分析 　　1、 打新股产品 　　打新股型产品伴随着股票市场的升温,从无到有在2006年推出首支产品后,2007年几乎所有的中资银行都推出了打新股的理财产品,不少股份制银行甚至推出了十几种打新产品。这从侧面反应了中国股市一级市场与二级市场价差拉大,给投资者带来更大获利空间,同时企业新股发行密集,最终保证新股理财产品在风险有限的前提下获得较丰厚的投资回报。 　　但是由于打新股的理财产品同质化日益严重,新股收益不断下滑,这加快了银行打新产品创新的步伐。银行相继对产品进行改良,或将活期储蓄的概念嵌入打新产品中,或将信托融资贷款与打新捆绑,并在资金闲置时投入票据、国债市场。然而随着2009年我国股票市场新股认购制度的改革,商业银行所推出的打新股产品也逐渐淡出市场。 　　2、 债券类理财产品 　　债券类理财产品是银行将募集的资金投资于央行票据与企业短期融资券等收益稳定的市场,经过一定期限后投资者可获得收益,并获得原额本金的产品,大多数债券型产品提供给投资者一个固定的收益率。 　　对于投资者来说,债券类产品具有优质资产支持,可确定的较高收益,风险小,流动性强,为我国客户提供了分享货币市场投资收益的机会;对商业银行来说,针对的对象广,操作和管理的难度低,但资金的投资渠道有限,影响了收益率。 　　3、结构性理财产品 　　所谓结构性理财产品,是指将固定收益证券的特征与衍生交易特征融为一体的一类新型理财产品。其表现特征是该类产品的收益一部分固定,而另一部分则与其挂钩资产的业绩表现相联系。结构性的特点是收益高,风险大,结构复杂,产品种类众多。 　　结构型产品按是否保证本金可以分为保本型和非保本型两类;按投资标的的不同,可以分为利率挂钩型、汇率挂钩型、股票挂钩型、指数挂钩型及信用挂钩型等。我国结构型理财产品起步虽晚,但发展速度很快。 　　4、 信托类理财产品 　　信托类的理财产品也被称为银信合作理财产品,投资于商业银行或其他信用等级较高的金融机构担保或回购的信托产品,也有投资于商业银行优良信贷资产受益权信托的产品。该类产品根据其资金运用方式,又可以分为固定收益型和浮动收益型。 　　信托型理财产品对于投资者来说,少量的资金既可以参与分享较高的收益,但不可以提前赎回,流动性差,且需要承担一定的信用风险;对于商业银行,可以通过发行信托类理财产品“变相”贷款,产品的开发成本小,基本上是资产管理的性质,只收取手续费,但需承担一定的风险且收益有限。 　　5、QDII理财产品 　　所谓QDll,即合格的境内投资机构代客境外理财,是指取得代客境外理财业务资格的商业银行。QDII产品的分析,对于投资者来说,可以用人民币直接购汇,委托银行进行境外投资,到期后再将本金和收益结汇成人民币,这样没有外汇也可以参与国际市场;其次,银行对投资者资金进行境外投资,并将资金委托第三方托管,属于资产管理关系,这将大大降低投资款被挪用的风险。但是人民币QDII产品大多以人民币入市折换成美元本金进行投资,投资到期