2012年公司债券-国航.PDF

00753 13.10B (1)1201 (2)2012(2013) Christopher Dale Pratt * * ** * 证券代码：601111 股票简称：中国国航 编号：2013-043 债券代码：122218 债券简称：12 国航 01 中国国际航空股份有限公司 关于 “12 国航 01 ”跟踪评级结果的公告 本公司及董事会全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 根据中国证券监督管理委员会《公司债券发行试点办法》、《上市公司证券发 行管理办法》和《上海证券交易所公司债券上市规则》等有关规定，中国国际航 空股份有限公司（以下简称“本公司”）委托中诚信证券评估有限责任公司（以 下简称“中诚信证评公司”）对本公司 2013 年 1 月发行的 10 年期 2012 年公司 债券（第一期）（简称“12 国航01 ”）进行了跟踪评级。 在对本公司业务运营、相关行业及其他情况进行综合分析与评估的基础上， 中诚信证评公司于2013 年 10 月 21 日出具了《中国国际航空股份有限公司2012 年公司债券（第一期）跟踪评级报告（2013 ）》，维持本公司AAA 的主体信用等 级，评级展望为稳定，维持“12 国航01 ”AAA 的债项信用等级。 投资者欲全面了解本次跟踪评级报告的具体情况，请查阅本公司在上海证券 交易所网站（ ）上刊登的《中国国际航空股份有限公司 2012 年 公司债券（第一期）跟踪评级报告（2013 ）》。 特此公告。 中国国际航空股份有限公司 中国北京，二零一三年十月二十三日 中国国际航空股份有限公司2012 年公司债券 （第一期）跟踪评级报告 （2013 ） 基本观点 发行主体 中国国际航空股份有限公司 发行规模 50 亿元 2012 年航空运输业竞争加剧，增速放缓，且成 存续期限 2013/1/18~2023/1/18 本压力逐年增加，在此背景下中国国航调整运力投 上次评级时间 2012/09/19 放，运量和收入水平保持增长，公司仍保持了突出 上次评级结果 债项级别 AAA 的行业地位并得到了政府和大股东的大力支持，体 主体级别 AAA 评级展望 稳定 现了较强的抗风险能力。同时，中诚信证评也关注 债项级别 AAA 跟踪评级结果 主体级别 AAA 评级展望 稳定 经济不振和人民币升值放缓带来的盈利水平走低以